[IRON55]

Я думаю, что одна из ключевых ролей в анализе рисков - это анализ статистики. Оценить риски помогут показатели максимальной просадки, агрессивности торговли и максимального дневного убытка - по ним можно рассчитать размер убытка, который может быть получен по ПАММ-счету. Максимальная просадка показывает, какой убыток имело место в истории. Такая же просадка, и даже больше, может повториться в будущем. Агрессивность и максимальный дневной убыток позволяют оценить возможные убытки при серии неудачных сделок трейдера. Например, агрессивность в 2% говорит о том, что просадка в 35% может быть достигнута в течение месяца ежедневной неудачной торговли со средним убытком. Это достаточно надежный ПАММ-счет. Максимальный дневной убыток в 15% означает, что та же просадка в 35% будет превышена в случае 3-х наихудших дней подряд. Это маловероятное, но теоретически возможное событие, которое хорошо показывает уровень возможных рисков. Надо также учитывать, что риски имеют свойство расти со временем, поэтому всегда надо закладываться на большие значения, чем расчетные. И самый главный момент - у ПАММ-счетов надежность показателей статистики напрямую зависит от объема анализируемых данных. Если счету 3 мес., и из них только 20 дней велась торговля, то этой статистике нельзя верить. Этих данных слишком мало, чтобы делать выводы, будущие показатели скорее всего будут отличаться от текущих. Показатели ПАММ-счета надежны, если они построены более чем на 300 наблюдениях (ненулевых торговых днях). Ну и, кроме того, возраст счета - это качественный показатель, характеризующий то, как управляющий адаптируется под рыночные условия.