[indent=1]
ЕВРО - Вечером евро восстановился из области минимумов, установленных в результате продаж на европейской сессии, спровоцированных разочаровывающими макроэкономическими данными. Опубликованная статистика засвидетельствовала снижение индекса доверия инвесторов от Sentix с -3.9 пп до -10.6 пп в марте. Аналитики же прогнозировали снижение до -5.2.
Однако, несмотря на предпринимаемые попытки роста, евро торговался довольно сдержанно. Существуют небезосновательные опасения относительно того, что слабая экономика ЕС в итоге приведет к снижению процентных ставок Европейским центральным банком в ближайшие месяцы.
И хотя большинство аналитиков уверены, что в этот четверг основная ставка рефинансирования ЕЦБ останется неизменной, слабая статистика прошлой недели о состоянии производственного сектора и росте уровня безработицы до рекордного максимумы могут дать повод Марио Драги задуматься о снижении.
С технической точки зрения, EUR/USD смог вернуться к уровням выше ключевого уровня $1.3000. В случае возобновления снижения и преодоления пятничных минимумов на $1.2960 потери увеличатся до $1.2925 (минимумы 11 декабря), вплоть до $1.2900 (линия поддержки от 1 февраля). Ближайшее сопротивление расположено в области пятничных часовых максимумов на $1.3040, выше - в районе $1.3160 (максимум четверга). Выше сопротивление расположено в районе линии сопротивления от 1 февраля на $1.3230, следующее - на $1.3320 (максимум 25 февраля).
НЕФТЬ - В понедельник фьючерсы на нефть марки WTI упали ниже уровня $90 за баррель впервые в 2013 году на фоне выхода слабой статистики Китая. Опубликованный 1 марта отчет показал падение индекса деловой активности в непроизводственной сфере до 5-месячного минимума, указав на охлаждение экономики. Это усилило спекуляции относительно того, что темпы роста спроса на энергоресурсы снижаются.
После достижения максимума этого года на уровне $98.24 30 января, котировки упали на 9%, а увеличение добычи привело к росту запасов сырой нефти в США до 377.5 млн. баррелей за неделю по 22 февраля (максимум с 20 июля).
13 февраля Международное энергетическое агентство сократило прогноз мирового спроса на нефть впервые за последние три месяца, поскольку жесткие экономические условия негативно сказывают на потребительской способности. Агентство сократило прогноз спроса на 90,000 баррелей в сутки.
Также давление на нефтяные цены оказывает удешевление бензина: апрельский фьючерс упал в цене на 1.6%, поскольку американские НПЗ после проведения сезонных ремонтных работ возвращаются к полноценной деятельности.
С технической точки зрения, нефть торгуется немногим выше нижней границы восходящего с 28 июня 2012 года канала, который сегодня проходит на $88.55 (сильная поддержка). В понедельник нефть марки WTI показала сессионные минимумы на $89.33 (минимальная внутридневная цена с 26 декабря).
В случае пробития канальной линии позиции медведей усилятся и тогда целью падения станет $85.20 (минимумы декабря 2012 года). Ближайшим сопротивлением выступает утренний максимум понедельника на $90.90/00, выше - на $91.40 (часовой минимум 1 марта).
ИЕНА - Иена выросла во вторник против доллара США после того, как представители Большой Семерки дали противоречивые намеки на то, обеспокоены ли страны курсом японской валюты или нет. Также появились слухи, что валютная политика Японии станет предметом обсуждения на запланированной на эту неделю встрече Большой Двадцатки.
Японская иена продолжает падать в цене после стремительного удорожания на прошлой неделе. На данный момент валюта сократила порядка 70% недавних достижений на фоне роста курса доллара. Спрос на американскую валюту стимулируют опасения, связанные со вступлением в силу бюджетного секвестра в США, а также пессимистические перспективы экономики еврозоны после публикации ряда разочаровывающих макроэкономических показателей.
Позиции доллара против иены улучшились также после того, как в понедельник министр финансов Японии Накао заявил, что и далее видит американский доллар основной мировой валютой и что Япония верит в доллар как в безопасный и надежный актив. По мнению чиновника, текущее ослабление курса иены является отображением фундамента мировой экономики. Он полагает, что снижение курса иены должно быть в допустимых пределах.
USD/JPY консолидировался в диапазоне Y93.15/70. Ближайшая поддержка находится в районе дневных минимумов на Y93.15 (61.8% Фибо падения курса с Y94.55 до Y90.80). Ниже - на Y92.70/80 (максимумы 28 февраля, а также 50% Фибо). Если же рост доллара продолжится и курс преодолеет Y93.70, более сильное сопротивление расположено на Y94.50 (максимум 25 февраля). Далее быки могут протестировать максимумы 2 мая 2010 года на Y95.00.
ФРАНК - Швейцарский франк продолжил консолидацию в понедельник после заметного снижения в пятницу. инвесторы не торопятся проявлять активность в преддверии заседаний двух центральных банков на этой неделе. Опасения относительно восстановления мировой экономики могут доминировать на этой неделе, поскольку инвесторы анализируют возможные последствия бюджетного секвестра, который вступил в силу в США 1 марта. Более того, попытки правительства Китая охладить рынок недвижимости и неопределенность в Европе также не внушают оптимизма.
Власти Китая в пятницу вечером заявили о том, что отныне вводятся строгие ограничения на высокие залоговые взносы при оформлении кредита и процентные ставки по ипотеке при покупке жилья на вторичном рынке в тех городах, где заметнее всего выросли цены. Также новые меры включают 20%-й налог на увеличение рыночной стоимости уже построенного жилья.
На этой неделе основное внимание будет приковано к правительственному отчету по занятости в США за исключением с/х сектора. Ожидается рост в феврале на 160K после январского увеличение новых рабочих мест на 157К. Уровень безработицы, согласно прогнозам, не изменится и составит 7.9%. Также будут опубликованы данные по торговому балансу США за январь. Ожидается увеличение дефицита до $43 млрд. с $38.54 млрд.
USD/CHF торгуется ниже пятничных максимумов на Chf0.9460 (ближайшее сопротивление). Ближайшая поддержка расположена на Chf0.9370 (максимум 28 февраля), затем - на Chf0.9280/90 (канальная линия поддержки от 1 февраля). Выше Chf0.9460 сопротивление находится на Chf0.9515 (максимумы 13 ноября), далее - на Chf0.9600/10 (61.8% Фибо падения с максимума 24 июля 2012 года на Chf0.9970).
СТЕРЛИНГ - На американских торгах понедельника фунт стремительно восстановился, компенсировав более половины понесенных в конце прошлой недели потерь. Ранее британский фунт стерлингов оказался под давлением после того, как опубликованные британские данные не смогли оказать поддержку курсу. Так, индекс деловой активности в строительной отрасли снизился с 48.7 пп до 46.8 пп в феврале, в то время как аналитики прогнозировали рост до 49.0 пп. Это минимальный показатель с октября 2009 года.
На этой неделе состоится заседание Банка Англии и есть вероятность, что регулятор пример решение о расширении программы количественного смягчения (QE), учитывая ряд слабых макроэкономических показателей, которые были обнародованы в последнее время. Некоторые аналитики полагают, что регулятор также может решиться на снижение основной процентной ставки на 25 пунктов. Ставка находится на рекордном минимуме с марта 2009 года.
Глава банка Англии Мервин Кинг, который покидает свою должность в июне, а также двое других членов монетарного комитета в прошлом месяце уже предложили увеличить программу QE.
GBP/USD торгуется в области психологически важного уровня в $1.5100 после того, как сегодняшнее падение курса ограничилось в районе $1.5000 на европейской сессии. Сильные уровни сопротивления находятся на $1.5185 (10-дневная МА, а также максимум 1 марта) и $1.5200 (психологически важный уровень). С другой стороны, поддержка находится на $1.5000 (психологически важный уровень), $1.4985 (минимум 1 марта) и $1.4950 (минимум 12 июля).
ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото пытались удержаться на плаву в понедельник после серии продаж в предыдущие сессии. Попытки медведей продавить цены пока сдерживаются слабостью фондового рынка и опасениями связанными с вступлением в силе бюджетного секвестра в США, что стимулирует спрос на драгоценный металл как на безопасный актив.
Кроме того, в первый день недели инвесторы не рискнули действовать активно в преддверии столь важных событий недели, как заседания ЕЦБ и Банка Англии. Кроме того, в пятницу ожидается выход правительственного отчета по занятости в США, что также может повлиять на динамику золота.
Напомним, что по итогам последних трех сессий прошлой недели стоимость золота упала более чем на $43 за унцию или 2.7%. Однако аналитики утверждают, что скоро золото возобновит рост как инструмент хеджирования от рисков на фоне продолжающихся бюджетных споров в США и неопределенных перспектив в Европе.
Теперь посмотрим на технику. С 26 февраля золото находится в нисходящем канале, границы которого проходят на $1,550.40/$1,577.40 (поддержка/сопротивление соответственно). Однако промежуточная поддержка представлена $1,564.40 (минимумы пятницы). Выше $1,577.40 ближайшее сопротивление находится на $1,587.30 (пятничный максимум).[/indent]