Ежедневная аналитика рынков от HY Markets

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефть возобновила снижение после сообщений о том, что переговоры между представителями республиканцев и Бараком Обамой накануне вечером не принесли результата.

Обама не дал конкретного ответа на предложение республиканцев, однако обе стороны намерены продолжить переговоры.

Республиканцы Палаты представителей в четверг отправили Обаме законопроект о повышении лимита госдолга на 6 недель, что позволит избежать дефолта США по своим обязательствам и даст время для продолжения бюджетных переговоров.

восстановилась в четверг после того, как опасения относительно поставок топлива привели к падению цен до 3-месячного минимума накануне.





Ноябрьский контракт на нефть WTI снизился в цене на 45 центов до $102.56 за баррель, а в настоящее время торгуется в районе $102.60. Накануне цена выросла на $1.40 до $103.01 на фоне оптимизма по поводу повышения потолка госдолга и опасений относительно роста нестабильности в Ливии после похищения премьер-министра страны.

В сентябре снижение добычи стран OPEC оказалось максимальным за 2 последних года, составив 30.05 млн. баррелей в сутки на фоне падения добычи в Ираке на 370,000 баррелей в сутки из-за ремонтных работ на терминале в Басре.

В этой связи существует вероятность возобновления роста цен на нефть на будущей неделе в том случае, если США смогут решить проблему повышения госдолга и завершить локаут правительственных учреждений.

Нефть торгуется в районе $102.60, восстановившись из области недавних минимумов на $101.16. Ближайшее сопротивление находится на $102.80, вплоть до $103. Выше Сопротивление находится на $104.30 (максимум 3 октября), $105 (минимум 17 сентября) и $106.20 (канальная линия от 28 августа). Ниже $101.16 поддержки находится в области $100.40 (максимумы 14 сентября 2012 года), более сильная поддержка - в районе канальной линии на $99.90/80 (также 50% Фибо роста цен с $85.60 до $112.20.







ЕВРО - Единая валюта несколько укрепилась, однако рост по нашему мнению не будет устойчивым и после решения (пусть и временного) проблемы повышения потолка госдолга в США давление на единую валюту возобновится.

Накануне в ходе своего выступления в Нью-Йорке глава ЕЦБ Марио Драги в частности заявил, что баланс экономических рисков в еврозоне смещен в сторону ослабления роста, темпы восстановления низкие, рост неравномерный и хрупкий, а инфляционные ожидания прочно сдержаны.

В октябрьском ежемесячном отчете ЕЦБ, опубликованном в четверг, говорится о том, что процентные ставки останутся на текущем или даже более низком уровне более продолжительный период времени, чтобы поддержать хрупкое восстановление экономики региона.

ЕЦБ отметил, что после шести кварталом негативного показателя ВВП, экономика еврозоны выросла на 0.3% во втором квартале 2013 года.

Между тем, в отчете также содержатся факторы, которые могут негативно повлиять на состояние экономики, включая геополитические риски в мире, цены на сырье, а также потенциальное падение мирового спроса или неспособность европейских стран вовремя реализовывать структурные реформы.

Экономические данные зафиксировали рост промышленного производства во Франции на 0.2% в августе, что тем не менее существенно ниже прогноза 0.6%. Аналогичный показатель в Италии снизился на 0.3% при ожидавшемся росте на 0.6%.





EUR/USD стабилизировался на $1.3540. Поддержка находится на $1.3460 (минимум 25 сентября) и $1.3400. Ближайшее сопротивление представлено максимумами американской сессии среды на $1.3530, выше - в области $1.3600 (максимумы 8 октября).







ИЕНА - Иена продолжила падать в четверг против доллара благодаря признакам прогресса в ходе переговоров в США по поводу повышения лимита госдолга.

Спикер Палаты представителей Боэнер заявил накануне, что повышение в краткосрочной перспективе лимита госдолга возможно при условии начала переговоров по фискальным проблемам. Республиканцы Палаты представителей в четверг отправили Обаме законопроект о повышении лимита госдолга на 6 недель, что позволит избежать дефолта США по своим обязательствам и даст время для продолжения бюджетных переговоров.





USD/JPY пробил сильное сопротивление на Y97.80 (ранее пройденная линия поддержки от 13 июня и канальная линия сопротивления от 20 сентября). Выше сопротивление находится на Y98.70 (максимум прошлого вторника). Поддержка находится в районе Y97.20 (50% Фибо роста с минимумов понедельника на Y96.60).







ФРАНК - Доллар продолжил укреплять свои позиции на фоне признаков прогресса в ходе переговоров в США по поводу повышения лимита госдолга, что позволит избежать дефолта.

Барак Обама ранее заявлял, что превышение лимита задолженности нарушит работу рынков, подорвет международное доверие к США, увеличит дефицит и внешний долг страны и создаст "существенный риск очень глубокой рецессии".

В 13:55 GMT выйдет индекс потребительского доверия Reuters/Michigan, который в октябре составит 77,2 против 77,5.





USD/CHF отступил от недавних максимумов на Chf0.9130 (также максимум 25 сентября). Ниже поддержка находится на Chf0.9080 (максимумы 4 октября) и Chf0.9020/10 (минимум 8 октября). Выше Chf0.9130 сопротивление находится на Chf0.9230 (минимумы 16 сентября).







СТЕРЛИНГ - Британский фунт оставался стабильным после оглашения решения по ставкам Банка Англии. Банк Англии оставил ставку на уровне 0,5% и программу выкупа активов на уровне £375 млрд, как и ожидалось.

Несмотря на текущее укрепление курса, после завершения коррекции мы ожидаем продолжения снижения, что подтвердит завершение 3-месячного ралли.





GBP/USD в настоящее время пытается продолжить восстановление. Ближайшее сопротивление находится на $1.5990 и 1.6020. Выше располагается $1.6120 (максимум 8 октября). Далее $1.6260 (максимум 1 октября) сопротивление находится на $1.6340 (максимумы 2 января). Ниже $1.5920 поддержка находится вплоть до $1.5890 (минимумы 16-18 сентября), прохождение которой откроет дорогу на $1.5820.







ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото находятся ниже $1,300 за унцию на фоне ожиданий инвесторов положительного исхода по вопросу повышения долгового потолка, что позволит избежать дефолта.

Накануне президент Обама не дал конкретного ответа на предложение республиканцев, однако обе стороны намерены продолжить переговоры.

Золото на рынке спот потеряло в цене 0.3% и торгуется в районе $1,290.32 за тройскую унцию

За последние 3 сессии снижение составило 2.7%, причем был установлен минимум недели в районе $1,281.10. С начала недели потери составили 1.5%.

Продолжение снижение цены золота в ближайшем времени представляется путем наименьшего сопротивления.





Важная поддержка ниже $1,300 расположена на $1,276.60 (61.8% Фибо роста с $1,179.30 до $1,431). Ниже потери могут увеличиться до $1,207.50 (минимум 5 июля). Ближайшее сопротивление представлено $1,330.40 (максимум вторника) и $1,337.30 (максимумы прошлого вторника).

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы резко упали в пятницу после того, как Международное Энергетическое Агентство спрогнозировало сильный рост предложения на рынке сырья в будущем году.



Ноябрьский фьючерс на нефть марки WTI упал в цене на $1.71 или 1.7% до $101.30 за баррель. По итогам недели нефть упала примерно на 2.5%, протестировав 3-месячные минимумы.



В своем ежемесячном отчета в пятницу Международное Энергетическое Агентство повысило прогноз роста спроса на нефть. Согласно прогнозам организации мировой спрос на нефть в этом году увеличится на 1 млню баррелей, что на 100,000 баррелей в сутки больше предыдущего прогноза. На 2014 год прогноз сводится к 1.1 млн. баррелей в день.





Катализатором падения цен на нефть в среду послужил правительственный отчет о запасах топлива на прошлой неделе, который показал рост запасов сырой нефти на 6.8 млн. баррелей, в то время как прогноз аналитиков сводился в среднем к увеличению всего на 2.2 млн. баррелей.



Днем ранее отчет Американского Института Нефти показал рост запасов нефти на прошлой неделе на 2.8 млн. баррелей. Запасы бензина сократились на 2.8 млн. баррелей, а запасы дистиллятов снизились на 1.1 млн. баррелей.



В понедельник минтоплива повысил прогноз по WTI на этот год и повысил оценку мирового спроса на нефть. Теперь ожидается, что средняя цена барреля нефти в этом году составит $98.59, а объем потребления - 90.26 млн. баррелей в сутки, что выше недавнего прогноза в 90.06 млн.



Нефть торгуется в районе $101.80, восстановившись из области пятничных минимумов на $100.50. Ближайшее сопротивление находится на $102.80, вплоть до $103. Выше сопротивление находится на $104.30 (максимум 3 октября), $105 (минимум 17 сентября) и $106.20 (канальная линия от 28 августа). Ниже $100.50 поддержка находится в области канальной линии на $99.20.





ЕВРО - Евро практически проигнорировал инфляционные данные Германии.

Согласно опубликованной статистике, инфляция в крупнейшей экономике Европы выросла на 1.4% в сентябре после роста на 1.5% месяцем ранее. Этот результат оправдал прогнозы аналитиков. В годовом выражении индекс потребительских цен остался неизменным второй месяц подряд, как и прогнозировалось.



Гармонизированный индекс потребительских цен в сентябре вырос на 1.6% после роста на 1.6% в августе. В разрезе месяца индекс остался нейтральным второй месяц подряд. Оба показателя оправдали прогнозы аналитиков.



В октябрьском ежемесячном отчете ЕЦБ, опубликованном в четверг, говорится о том, что процентные ставки останутся на текущем или даже более низком уровне более продолжительный период времени, чтобы поддержать хрупкое восстановление экономики региона.





ЕЦБ отметил, что после шести кварталом негативного показателя ВВП, экономика еврозоны выросла на 0.3% во втором квартале 2013 года.

Между тем, в отчете также содержатся факторы, которые могут негативно повлиять на состояние экономики, включая геополитические риски в мире, цены на сырье, а также потенциальное падение мирового спроса или неспособность европейских стран вовремя реализовывать структурные реформы.



В ходе своего выступления глава ЕЦБ Марио Драги в частности заявил, что баланс экономических рисков в еврозоне смещен в сторону ослабления роста, темпы восстановления низкие, рост неравномерный и хрупкий, а инфляционные ожидания прочно сдержаны.



EUR/USD торгуется выше $1.3500, при этом ближайшее сопротивление находится в районе вчерашнего максимума на $1.3560, выше - в области $1.3600 (максимумы 8 октября). Ближайшая поддержка расположена в области вчерашних минимумов на $1.3480. Ниже потери могут увеличиться до $1.3400.







ИЕНА - Доллар существенно укрепил свои позиции против иены на фоне роста аппетитов к рискам благодаря признакам прогресса в ходе переговоров в

США по поводу повышения лимита госдолга.

Иена продолжила падать в четверг против доллара благодаря признакам прогресса в ходе переговоров в США по поводу повышения лимита госдолга.

По словам некоторых японских чиновников, прямые покупки Банком Японии долговых обязательств могут ограничиться на текущем уровне в будущем финансовом году, в то время как многие аналитики прогнозировали повышение программы выкупа до 18 трлн. ($185 млрд.)





Аналитики Goldman Sachs Group Inc. повысили прогноз по иене против доллара.

Теперь аналитики банка полагают, что в трехмесячной перспективе японская валюта будет торговаться на Y98 против доллара (прежний прогноз составлял Y105). В перспективе шести месяцев курс будет на Y103 и на Y107 через год (против Y105 и Y110 соответственно).



USD/JPY держится в районе пятничных максимумов на Y98.50. Выше сопротивление расположено в зоне Y99.00/10 (максимумы 23 и 26 сентября). Ближайшая поддержка находится на Y98.00 (23.6% Фибо роста из области минимумов понедельника). Ниже коррекция может увеличиться до Y97.50 (50%) и Y96.50 (минимумы понедельника).







ФРАНК - Американский доллар вырос против франка, поскольку политики в Вашингтоне заявили, что продолжат переговоры относительно бюджета и повышения потолка госдолга.



Доллар продолжил укреплять свои позиции после публикации протокола FOMC в соответствии с которым большинство членов комитета ожидают начала сокращения программы покупки активов до конца текущего года.



Несмотря на то, что по итогам сентябрьской встречи программа QE была оставлена без изменений, большинство членов комитета полагают необходимым начать сворачивание программы покупки активов в текущем году и полностью завершить ее в середине 2014 года.



Представитель ФРС Джером Пауэл в пятницу заявил, что финансовые рынки на данный момент готовы к началу сворачивания программы стимулирования экономики “в ситуации, когда макроэкономические показатели поддерживают это”.





Пауэл заявил, что его устроило бы начало сворачивания еще в сентябре, однако он поддерживает решение воздержаться “из соображений риск-менеджмента”, а также учитывая опасения относительно мощи экономики и прогнозов по фискальной политике. “Учитывая частичное закрытие федеральных ведомств и противостояние президента Обамы и Палаты представителей относительно повышения потолка госдолга можно предположить, что решение Федерального резерва в сентябре было правильным”, добавил он.



Опубликованный в пятницу отчет по потребительскому доверию от Университета Мичиган показал падение в октябре до минимального уровня с января - до 75.2 пп против прогноза 77.2 пп и 77.5 пп в сентябре.



USD/CHF вернулся к Chf0.9100 после тестирования накануне Chf0.9130 (также максимум 25 сентября). Ниже Chf0.9100 поддержка находится на Chf0.9080/70 (максимумы 4-11октября) и Chf0.9020/10 (минимум 8 октября). Выше Chf0.9130 сопротивление находится на Chf0.9230 (минимумы 16 сентября).







СТЕРЛИНГ - Британский фунт упал на прошлой неделе, однако в среду сохранял стабильность после оглашения решения по ставкам Банка Англии. Банк Англии оставил ставку на уровне 0,5% и программу выкупа активов на уровне £375 млрд, как и ожидалось.



Опубликованные данные показали рост индекс опережающих индикаторов Великобритании на 1.2% в сентябре против августовского значения в +0.7%.

Статистика по промышленному производству и производству в обрабатывающей промышленности разочаровала инвесторов, показав падение в годовом выражении на 1.5% и 0.2% соответственно.





Отдельный отчет по торговому балансу также не смог порадовать: дефицит сократился до £9.625 млрд. вместо ожидавшихся £9.0 млрд., хотя и ниже июльского показателя в £9.941 млрд.



GBP/USD возобновил снижение после неудачного тестирования промежуточного сопротивления в области $1.6000. Ниже $1.5910 поддержка остается в районе $1.5880, прохождение которой откроет дорогу на $1.5820 (минимумы 24 сентября).Сопротивление расположено вплоть до $1.6020, затем - на $1.6120 (максимум 8 октября). Выше $1.6260 (максимум 1 октября) сопротивление находится на $1.6340 (максимумы 2 января).







ЗОЛОТО - Золото упало в пятницу ниже важного уровня $1,300 за унцию.

Декабрьский фьючерс на золото подешевел на $28.70 или 2.2% до $1,268.20 за унцию, при этом драгоценный металл протестировал 3-месячный минимум, потеряв за неделю 3.2%.



Впервые с 2000 года золото завершает год с потерями, причем максимальными с 1981 года, поскольку многие инвесторы утратили веру в надежность драгоценного металла.





Большая часть опрошенных аналитиков полагают, что на будущей неделе цены на золото продолжат сдавать позиции. на прошлой неделе активы фонда SPDR Gold Trust упали до 896.38 тонн, что является минимальным показателем с февраля 2009 года.



Золото восстанавливается из области $1,260. Важная поддержка ниже недавних минимумов расположена на $1,207.50 (минимум 5 июля). Ближайшее сопротивление представлено $1,330.40 (максимум вторника) и $1,337.30 (максимумы прошлого вторника).

[HY Markets]

НЕФТЬ - ноябрьский контракт WTI торгуется в районе $102.10 за баррель, потеряв в цене 25 центов после роста накануне на 39 центов до $102.41 после сообщений о том, что переговоры между Белым домом и представителями Конгресса были перенесены.

Тем не менее, на рынке преобладают ожидания, что решение проблемы может быть найдено в самом ближайшем времени.

По сообщениям источников, близким к переговорному процессу потенциальное соглашение предполагает приостановление действия лимита госдолга до 7 февраля 2014 года, продление финансирования федерального правительства до 15 января и встречу обеих палат парламента по вопросам бюджета 13 декабря.

В понедельник вечером лидер большинства в Сенате Гарри Рид заявил, что “очень оптимистичен” в отношении достижения бюджетного соглашения на текущей неделе. Лидер меньшинства Митч МакКоннелл заявил, что разделяет оптимизм Рида.





Нефть торгуется в районе $102.00, восстановившись из области пятничных минимумов на $100.50. Ближайшее сопротивление находится на $102.80, вплоть до $103. Выше сопротивление находится на $104.30 (максимум 3 октября), $105 (минимум 17 сентября) и $106.20 (канальная линия от 28 августа). Ниже $100.50 поддержка находится в области канальной линии на $99.20.



ЕВРО - выход сильной статистики ЕС не смог существенно поддержать евро и после непродолжительного роста пара вернулась в середину дневного диапазона. Данные по промышленному производству показали рост на 1.0% м/м и снижение на 2.1% г/г против прогноза в 0.8% и -2.4% соответственно.

Член Совета ЕЦБ, а также глава центрального банка Мальты Йозеф Бонничи в понедельник заявил, что ЕЦБ готов к введению отрицательной процентной ставки, хотя такое решение может иметь неблагоприятные последствия.

В 09:00 GMT выйдет индекс экономических настроений ЕС от ZEW за октябрь, а также аналогичный показатель по экономическим настроениям в Германии. Аналитики прогнозируют рост немецкого индекса до 51.0 пп в октябре против 49.6 пп ранее.

По нашему мнению EUR/USD может продолжить консолидацию в области текущих уровней в ожидании развития событий в бюджетном процессе США и в ближайшие дни останется в пределах $1.3440–$1.3645.





EUR/USD торгуется выше $1.3500, при этом техническая картина не изменилась и ближайшее сопротивление остается в области $1.3600 (максимумы 8 октября). Ближайшая поддержка расположена в области недавних минимумов на $1.3480. Ниже потери могут увеличиться до $1.3400.









ИЕНА - укрепила свои позиции после того, как стало известно, что встреча, которая должна была произойти ранним вечером в понедельник и на которой Президент США Барак Обама и вице-президент Джо Байден собирались попробовать достичь согласия по проблеме повышения потолка госдолга, была отложена, чтобы дать время лидерами Cената продолжить продвижение в направлении компромиссного решения.

Ранее лидер большинства в Сенате Гарри Рид заявил, что “очень оптимистичен” в отношении достижения бюджетного соглашения на текущей неделе. Лидер меньшинства Митч МакКоннелл заявил, что разделяет оптимизм Рида.





USD/JPY снижается из района вчерашних максимумов на Y98.70. Выше сопротивление расположено в зоне Y99.00/10 (максимумы 23 и 26 сентября). Ближайшая поддержка находится на Y98.00 (23.6% Фибо роста из области минимумов понедельника). Ниже коррекция может увеличиться до Y97.50 (50%) и Y96.50 (минимумы понедельника).







ФРАНК - продолжает консолидацию в ожидании результатов переговоров относительно бюджета и повышения потолка госдолга США.



Опубликованные накануне швейцарские данные показали, что в сентябре индекс цен производителей и цен на импорт вырос на 0.1%, что немногим ниже роста на 0.2% в августе. результаты совпали с прогнозами аналитиков. В годовом выражении показатель остался нейтральным после роста на 0.2% месяцем ранее и прогноза и снижения на 0.3%.





Во вторник США опубликуют октябрьские данные по производственной активности от ФРБ Нью-Йорка в 12:30 GMT.

В 14:00 GMT и 23:15 GMT соответственно с речью выступят представители ФРБ Уильям Дадли и Ричард Фишер.

Техническая картина не претерпела существенных изменений.



USD/CHF вернулся к Chf0.9100 после тестирования накануне Chf0.9130 (также максимум 25 сентября). Ниже Chf0.9100 поддержка находится на Chf0.9080/70 (максимумы 4-11октября) и Chf0.9020/10 (минимум 8 октября). Выше Chf0.9130 сопротивление находится на Chf0.9230 (минимумы 16 сентября).







СТЕРЛИНГ - Британский фунт остается в прежнем диапазоне в ожидании экономических данных и новостей из Вашингтона.



В 08:30 GMT Великобритания опубликует отчет по потребительской инфляции за сентябрь, а также индекс цен на жилье от DCLG. В это же время выйдут данные по ценам производителей и розничным ценам за сентябрь.





GBP/USD возобновил снижение после неудачного тестирования промежуточного сопротивления в области $1.6000/15. Ниже $1.5910 поддержка остается в районе $1.5880, прохождение которой откроет дорогу на $1.5820 (минимумы 24 сентября).Сопротивление расположено вплоть до $1.6020, затем - на $1.6120 (максимум 8 октября). Выше $1.6260 (максимум 1 октября) сопротивление находится на $1.6340 (максимумы 2 января).





ЗОЛОТО - Золото остается ниже важного уровня $1,300 за унцию на фоне ожиданий резрешения кризиса в Вашингтоне после того, как накануне лидер большинства в Сенате Гарри Рид заявил, что “очень оптимистичен” в отношении достижения бюджетного соглашения на текущей неделе. Лидер меньшинства Митч МакКоннелл заявил, что разделяет оптимизм Рида.

Золото на спотовом рынке снизилось в цене на 0.5% до $1,266.40 за тройскую унцию, прежде чем восстановилось на 0.3%, прежде чем стабилизировалось в районе $1,270.00 после того, как стало известно, что встреча, которая должна была произойти ранним вечером в понедельник и на которой Президент США Барак Обама и вице-президент Джо Байден собирались попробовать достичь согласия по проблеме повышения потолка госдолга, была отложена, чтобы дать время лидерами Cената продолжить продвижение в направлении компромиссного решения.





Большая часть опрошенных аналитиков полагают, что на будущей неделе цены на золото продолжат сдавать позиции. на прошлой неделе активы фонда SPDR Gold Trust упали до 896.38 тонн, что является минимальным показателем с февраля 2009 года.



Золото восстанавливается из области $1,260. Важная поддержка ниже недавних минимумов расположена на $1,207.50 (минимум 5 июля). Ближайшее сопротивление представлено $1,330.40 (максимум вторника) и $1,337.30 (максимумы прошлого вторника).

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы пытаются восстановиться в среду после падения накануне к 3-месячному минимуму на фоне приближения дедлайна по принятию решения о повышении потолка государственных заимствований.

Накануне вечером котировки упали на 1.2%.



Сегодня фьючерсы на нефть марки WTI восстановились до уровней выше $101 за баррель.





Глава МВФ Кристин Лагард заявила, что политический тупик в США несет в себе угрозу не только для экономики США, но и для мировой экономики в целом. В прошлом году на долю США приходилось порядка 21% мирового потребления.



Нефть торгуется в районе $101.32, восстановившись из области вчерашних минимумов на $100.84. Ближайшее сопротивление находится на $102.80, вплоть до $103. Выше сопротивление находится на $104.30 (максимум 3 октября), $105 (минимум 17 сентября) и $106.20 (канальная линия от 28 августа). Ниже $100.80/50 поддержка находится в области канальной линии на $98.70.



ЕВРО - Евро упал на фоне неопределенного отчета ZEW..



Смешанные результаты опубликованных данных показали рост индекса экономических настроений в Германии от ZEW до 52.8 пп в октябре, в то время как индекс текущей ситуации упал до 29.7 пп против прогноза в 49.6 пп и 31.0 пп соответственно. Европейский индекс экономических настроений вырос до 59.1 пп, в то время как средний прогноз аналитиков сводился к 59.4 пп.





EUR/USD консолидируется немногим выше $1.3500, восстановившись из области вчерашних минимумов на $1.3480 (ближайшая поддержка). Ниже потери могут увеличиться до $1.3400. Ближайшее сопротивление находится в районе $1.3570 (вчерашний максимум), вплоть до $1.3600 (максимумы 8 и 14 октября). Выше сопротивление находится на $1.3640 (максимумы 3 октября).





ИЕНА - Доллар упал против основных валют во вторник вечером после того, как сенатор Дик Дурбин заявил о приостановлении переговоров в Сенате на время разработки плана республиканцами о дальнейших действиях в вопросе повышения долгового потолка и финансирования правительства.





USD/JPY снова протестировал максимумы понедельника на Y98.70 и отступил к Y98.20. Ближайшая поддержка находится на Y98.20 (23.6% Фибо роста с 7 октября). Ниже коррекция может увеличиться до Y97.60 (50%) и Y96.50 (минимумы 7 октября). Выше Y98.70 сопротивление расположено на Y99.50 (канальная линия от 22 мая).





ФРАНК - Франк торгуется сдержанно против доллара в среду.



Лидеры Сената во вторник ночью вернулись за стол переговоров по вопросам возобновления работы правительственных учреждений и повышения долгового потолка после того, как намерения республиканцев из Палаты представителей голосовать по собственному предложению не увенчались успехом.





Ситуация в Вашингтоне усложняется еще и тем, что накануне международное рейтинговое агентство Fitch Ratings разместило кредитный рейтинг США в список на пересмотр с понижением. Во вторник утром Рейд предостерег, что рейтинговые агентства могут понизить рейтинг США “уже вечером”, не дожидаясь решения по потолку госдолга.



Спикер министерства финансов заявил, что заявление Fitch “говорит о срочности действий Конгресса во избежание угрозы дефолта, которая нависла над экономикой США”.



USD/CHF протестировал сопротивление на Chf0.9170 (канальная линия от 3 октября) и отступил. Выше сопротивление находится на Chf0.9230 (минимум 16 сентября). Ближайшая поддержка находится на Chf0.9085 (канальная линия), прохождение которой приведет к тестированию Chf0.9020/10 (минимумы 8 октября).





ФУНТ - Фунт вырос во вторник после выхода инфляционных данных Великобритании, после чего курс показал сессионные максимумы выше $1.6000.



Опубликованные данные показали рост потребительской инфляции в сентябре на 0.4% м/м и 2.7% г/г, превысив прогнозы и августовские показатели. В то же время, отдельный отчет показал рост индекса цен на жилье от DCLG на 3.8%, что выше прогноза в 3.6% и предыдущего показателя в 3.3%. Также данные засвидетельствовали рост индекса розничных цен на 0.4% м/м и 3.2% г/г.





GBP/USD торгуется ниже $1.6000. Сопротивление расположено вплоть до $1.6020, затем - на $1.6120 (максимум 8 октября). Выше $1.6260 (максимум 1 октября) сопротивление находится на $1.6340 (максимумы 2 января). Ниже $1.5910 поддержка остается в районе $1.5880, прохождение которой откроет дорогу на $1.5820 (минимумы 24 сентября).





ЗОЛОТО - Золото слегка выросло в цене в среду после того, как накануне вечером переговоры в Сенате ни к чему не привели. Однако тот факт, что позднее переговоры возобновились может сдержать напор быков сегодня.





Декабрьский фьючерс на золото вырос на $7.20 или 0.6% до $1,280.40 за унцию. Днем ранее цены на драгоценный металл упали на оптимистических ожиданиях решения вопроса повышения потолка госдолга.



Золото восстановился из области минимумов вторника в районе $1,250 (ближайшая поддержка). Важная поддержка расположена на $1,207.50 (минимум 5 июля). Ближайшее сопротивление представлено ранее пройденной канальной линией поддержки от 28 июня на $1,290, выше - в области $1,330.40 (максимум вторника) и $1,337.30 (максимумы прошлого вторника).

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефть снова торгуется выше $102 за баррель на фоне оптимизма, связанного со скорейшим завершением политического противостояния в США.

Министерство топлива США на этой неделе не будет публиковать традиционный отчет по запасам сырой нефти из-за закрытия статистического подразделения ведомства.



Ноябрьский фьючерс на нефть марки WTI вырос в цене на $1.08 или 1.1% до $102.29 за баррель после падения на 1.2% во вторник до $101.21 - минимальной цены закрытия с 2 июля.



Нефть частично сократила свои достижения после публикации “Бежевой Книги” ФРС, которая показала замедление темпов экономического роста в сентябре и начале октября.





Среди новостей стоит отметить сообщение о том, что Иран и представители соответствующих международных организаций в будущем месяце проведут переговоры. Это говорит о том, что компромиссы, предложенные страной по вопросу ядерной программы, были восприняты всерьез. Предварительно переговоры запланированы на 7-8 ноября.



Нефть торгуется в районе $102.10, ниже дневного максимума на $102.94 (ближайшее сопротивление). Выше целью быков станет $103.00 и $104.30 (максимум 3 октября), $105 (минимум 17 сентября). Ниже $100.80/50 (зона недавних минимумов) поддержка находится в области канальной линии на $98.45.







ЕВРО - Единая валюта резко выросла на фоне фиксации прибыли, после чего, однако продажи возобновились. Курс в целом игнорировал макроэкономическую статистику, поскольку все взгляды были направлены на события в США.





Между тем, опубликованные данные ЕС показали, что в августе торговый баланс составил +7.1 млн. евро после 18 млн. ранее. Отдельный отчет засвидетельствовал рост потребительской инфляции в сентябре на 0.5% м/м и 1.1% г/г.







EUR/USD консолидируется выше $1.3500, восстановившись из области вчерашних минимумов на $1.3480 (ближайшая поддержка). Ниже потери могут увеличиться до $1.3400. Ближайшее сопротивление находится в районе $1.3570 (вчерашний максимум), вплоть до $1.3600 (максимумы 8 и 14 октября). Выше сопротивление находится на $1.3640 (максимумы 3 октября).







ИЕНА - Иена несет потери на фоне оживления спроса на безопасные активы после достижения бюджетного соглашения в США.



Законодателям США удалось прийти к общему знаменателю. В частности стало известно, что Белый Дом поддерживает предложение Сената, а Палата представителей проведет голосование сегодня.



Соглашение предполагает приостановление действия лимита госдолга до 7 февраля 2014 года, продление финансирования федерального правительства до 15 января и встречу обеих палат парламента по вопросам долгосрочного бюджетного плана 13 декабря.



Если соглашение не получит достаточной поддержки в Сенате и Палате представителей, с завтрашнего дня США не смогут занимать деньги для оплаты своих счетов, как это порядка $30 млрд. наличными.





USD/JPY обновил максимумы понедельника, показав дневной пик на Y98.95. Выше сопротивление расположено на Y99.50 (канальная линия от 22 мая). Ближайшая поддержка находится на Y98.20 (23.6% Фибо роста с 7 октября). Ниже коррекция может увеличиться до Y97.60 (50%) и Y96.50 (минимумы 7 октября).







ФРАНК - Швейцарский франк был довольно волатилен в среду.

Согласно опубликованной ФРС “Бежевой книгой” рост в США проходит темпами от медленных до умеренных, занятость в сентябре выросла умеренными темпами; ценовое давление остается ограниченным; потребительские расходы в большинстве федеральных округов выросли умеренно; производственная активность в сентябре роста умеренно.



Возобновление работы закрытых с 1 октября федеральных ведомств сместит фокус рынка с текущих вопросов на начало сворачивания программу количественного смягчения Федерального резерва.





Однако временная передышка в вопросе бюджета и долгового лимита может отсрочить начало процесса сворачивания QE как минимум на несколько месяцев, что продолжит подстегивать интерес на высокорисковые активы.



USD/CHF торгуется внутри дневного диапазона, при этом сопротивление остается на Chf0.9170. Выше сопротивление находится на Chf0.9230 (минимум 16 сентября). Ближайшая поддержка находится на Chf0.9085 (канальная линия), прохождение которой приведет к тестированию Chf0.9020/10 (минимумы 8 октября).







СТЕРЛИНГ - Стерлинг оказался под давлением, несмотря на относительно положительную статистику.



Так, официальные данные Великобритании показали, что в стране количество безработных людей сократилось в сентябре на 41.7K после падения на 41.6K в августе. Аналитики прогнозировали снижение показателя всего на 25K. Индикатор безработицы снизился до 4% после 4.2% месяцем ранее. Уровень безработицы по методологии ILO остался неизменным на 7.7% в августе.





По мнению ряда экспертов, данные усиливают вероятность того, что Банк Англии будет вынужден прибегнуть к повышению процентных ставок раньше, чем предполагалось.



GBP/USD восстановился до $1.5950. Ближайшее сопротивление находится на $1.6060 и $1.6120 (максимум 8 октября). Выше $1.6260 (максимум 1 октября) сопротивление находится на $1.6340 (максимумы 2 января). Ниже $1.5910 поддержка остается в районе $1.5880, прохождение которой откроет дорогу на $1.5820 (минимумы 24 сентября).







ЗОЛОТО - Золото в среду завершило торговую сессию в области недельного максимума после того, как сенаторы смогли договориться по вопросам бюджета и потолка госдолга, что на время откладывает угрозу дефолта.



Декабрьский фьючерс на золото вырос на $9.10 или 0.7% до $1,282.30 за унцию после снижения на 0.3% во вторник. Это максимальная цена закрытия драгоценного металла с 10 октября.





Золото восстановился из области минимумов вторника в районе $1,250 (ближайшая поддержка) и стабилизировался в районе $1,280. Важная поддержка расположена на $1,207.50 (минимум 5 июля). Ближайшее сопротивление представлено ранее пройденной канальной линией поддержки от 28 июня на $1,295, выше - в области $1,330.40 (максимум вторника) и $1,337.30 (максимумы прошлого вторника).

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефть восстановилась из района 3-месячного минимума на фоне ослабления курса доллара и торгуется немногим выше психологической отметки $100 за баррель после публикации позитивных экономических данных из Китая, свидетельствующих о восстановлении роста второй крупнейшей экономики мира и второго же (11%) крупнейшего потребителя нефти.



Нефть прибавила в цене 0.4%, до $100.69, сократив потери недели до 1.2% после того, как стало известно, что ВВП Китая в 3 кв. вырос на 2.2% по сравнению с предыдущим кварталом и на 7.8% по сравнению с прошлым годом. Рост промышленного производства в сентябре составил 10.2%. Оба показателя оправдали прогнозы.

Накануне цена ноябрьского контракта на поставку нефти упала на $1.62, или 1.6%, достигнув минимальной со 2 июля отметки $100.07 за баррель.





На будущей неделе процесс снижения цены может продолжиться в связи с ростом запасов сырья в США. Так полагают 61% опрошенных Bloomberg аналитиков.

Министерство топлива США на этой неделе не будет публиковать традиционный отчет по запасам сырой нефти из-за закрытия статистического подразделения ведомства. данные выйдут 21 октября.



С технической точки зрения цены на данный момент находятся вблизи срединной линии Боллинджера на недельных интервалах, поддерживавшей цены в период с конца апреля по июнь. На данный момент данная линия проходит в области $100.30 за баррель.



Нефть торгуется в районе $100.50. Ниже $100.20 (зона недавних минимумов) поддержка находится в области канальной линии на $98.45.

Ближайшее сопротивление располагается на $102.94/00. Выше $103.00 целью быков станет $104.30 (максимум 3 октября) и $105 (минимум 17 сентября).







ЕВРО - Единая валюта обновила 8-месячный максимум против доллара на $1.3680 на фоне общего ослабления американской валюты из-за спекуляций, что ухудшение перспектив американской экономики из-за продолжительных переговоров и закрытия части правительственных учреждений и порожденная этим нестабильность, по всей вероятности заставят ФРС отложить процесс сворачивания программы покупки активов.



Опубликованные накануне данные показали рост профицита платежного баланса ЕС с учетом сезонных поправок до €17.4 млрд. в августе против €15.5 млрд. в июле. Аналитики прогнозировали €17.7 млрд.





Платежный баланс за исключением сезонных поправок сократился до €12 млрд. в августе против июльского значения в €26.1 млрд. и выше средних прогнозов аналитиков в €10 млрд.



EUR/USD консолидируется немногим ниже $1.3680, восстановившись из области недавних минимумов на $1.3480 (ближайшая поддержка). Выше сопротивление находится в области январского пика $1.3714. Ближайшая поддержка располагается в бывшей зоне сопротивления $1.3615/00. Ниже потери могут увеличиться до $1.3545.







ИЕНА - Иена укрепила свои позиции по отношению к доллару, компенсировав половину своего недавнего падения после того, как президент ФРБ Далласа Ричард Эванс заявил, что ожидает, что сокращение программы покупок будет отложено в связи с правительственным локаутом при этом действие QE должно быть продолжено до тех пор, “пока мы не будет уверены в устойчивом характере улучшения ситуации на рынке труда”.



Эванс также отметил, что ФРС по всей вероятности потребуется “несколько встреч” для того, чтобы оценить экономические данные.





Китайское рейтинговое агентство Dagong в четверг сообщило о снижении суверенного рейтинга США на одну ступень до A- с A, при этом прогноз остается негативным. Агентство объяснило свое решение опасениями относительно способности страны справляться с долговым кризисом, а также ущербом, нанесенным стране фактом остановки деятельности части федеральных учреждений за последние 16 дней.



USD/JPY протестировал поддержку на Y97.75 (минимумы 18 сентября) и может продолжить снижение в район Y97.50 (61.8% Фибо ралли из области минимумов 7 октября). Ниже коррекция может увеличиться до Y96.50 (минимумы 7 октября). Выше Y99.00 сопротивление расположено на Y99.40 (канальная линия от 22 мая).







ФРАНК - Швейцарский франк вырос в среду и в настоящее время сохраняет позитивный настрой на фоне снижения вероятности того, что ФРС начнет процесс сворачивания программы покупки активов в нынешнем году..



По мнению аналитиков BTMU “в результате негативного влияния факторов рост реального ВВП США в 4 кв. сократится на 0.5-1.0 процентных пункта..

Последние данные о количестве обращений за пособием по безработице указывают на то, что рост уже начал замедляться. Даже принимая во внимание повышение потолка госдолга, ФРС, по всей вероятности, не начнет процесс сокращения программы QE в 2013 году. Первая встреча FOMC в 2014 состоится 28-29 января и станет последней под председательством Бернанке.

Политическая нестабильность говорит о том, что процесс сокращения программы может быть начат ближе к середине 2014 года, однако ситуация может измениться в случае,если бюджетное соглашение будет заключено в начале следующего года.”





USD/CHF тестирует поддержку на Chf0.9020/10 (минимумы 8 октября), взятие которой откроет дорогу на Chf0.8990 и минимуму года Chf0.8965. Ближайшее сопротивление находится на Chf0.9070, а более существенное в области Chf0.9170 (максимумы 15-16 октября).







СТЕРЛИНГ - Стерлинг вырос после очередной порции позитивных данных из Великобритании, активизировавших спекуляции, что Банк Англии будет вынужден прибегнуть к повышению процентных ставок раньше, чем предполагалось и, в свете последних событий в США, может опередить в данном процессе ФРС.



Национальное бюро статистики в четверг сообщило, что розничные продажи в годовом выражении выросли на 2.2% в сентябре против августовского роста на 2.1% и прогноза в +2.1%. В разрезе месяца продажи выросли на 0.6% после падения на 0.8% в августе и выше среднего прогноза аналитиков +0.4%.





Розничные продажи за исключением топлива в годовом выражении также выросли на 2.8%, что выше роста на 2.3% месяцем ранее и лучше прогноза в +2.1%. Показатель вырос на 0.7% м/м после снижения на 0.8% в августе и лучше среднего прогноза +0.3%.



GBP/USD торгуется в районе $1.6180. Выше $1.6260 (максимум 1 октября) сопротивление находится на $1.6340 (максимумы 2 января). Поддержка остается в районе $1.5890 (минимумы среды), прохождение которой откроет дорогу на $1.5820 (минимумы 24 сентября).





ЗОЛОТО - Золото в четверг подскочило в цене выше отметки $1,300 на ожиданиях сохранения стимулирования со стороны ФРС и может завершить неделю с максимальным результатом за два последних месяца. За неделю цена золота выросла на 3.5%.

Накануне цена на спотовом рынке подскочила на 3%, достигнув недельного максимума в области $1,325.00 из за общего падения доллара, спровоцированного спекуляциями, что принимая во внимание нанесенный вынужденным правительственным локаутом и общей нестабильностью в ходе бюджетных переговоров вред экономике, ФРС не будет спешить со сворачиванием программы стимулирования и может отложить его на 2014 год..





Золото стабилизировалось в районе $1,320. Ближайшее сопротивление представлено областью $1,330.40 (максимум вторника) и $1,337.30 (максимумы прошлого вторника). Важная поддержка расположена на $1,207.50 (минимум 5 июля).

[HY Markets]

НЕФТЬ - возобновила падение после публикации накануне отчета, засвидетельствовавшего рост запасов сырья в США до 15-недельного максимума.

Запасы выросли на 4 млн. баррелей, до 374.5 млн. баррелей за неделю, завершившуюся 11 октября. Прогноз предполагал рост показателя на 3 млн. баррелей.



West Texas Intermediate торгуется второй день кряду ниже отметки $100 за баррель и по некоторым оценкам до конца года, на фоне снижения напряженности вокруг Ирана и разрешения проблемы повышения потолка госдолга может продолжить падение в район $98 за баррель.





Ноябрьский контракт на нефть WTI потерял сегодня в цене 43 цента до $98.79 за баррель и может продолжить снижение, несмотря на признаки перепроданности и приближение к техническим уровням поддержки.



14-дневный RSI приблизился к минимальной с апреля текущего года отметке 35, а 200-дневная МА сегодня приходится на $98.60. напомним, что данная поддержка ограничивала снижение цены в период с мая по июнь.



С технической точки зрения, нефть пробила психологически важный уровень $100.00. Ближайшим уровнем поддержки представляется $98.60 (200-дневное МА), ниже которой возможно тестирование области $97.50. Важным сопротивлением остается $102.50.







ЕВРО - единая валюта продолжает консолидацию в ожидании публикации данных по рынку труда США.



Опубликованные накануне данные показали, что в разрезе месяца индекс цен производителей Германии вырос на 0.3% в сентябре против августовского снижения на 0.1%. Аналитики прогнозировали рост на 0.1%. В годовом выражении индекс упал на 0.5% в сентябре после падения на 0.5% в августе и выше прогноза в -0.7%.

Также довольно неплохой отчет опубликовал Бундесбанк.





Основным событием вторника станет правительственный отчет по занятости в США в прошлом месяце, который должен был выйти еще две недели назад, но был отложен из-за национального локаута в США. Ожидается, что данные покажут рост занятости на

180K после 169K в августе. Уровень безработицы ожидается на отметке 7.3% после 7.3% месяцем ранее.



EUR/USD протестировал поддержку на $1.3650 (23.6% Фибо ралли с $1.3470), после чего вернулся в район $1.3670. Ниже поддержка располагается в бывшей зоне сопротивления $1.3615/00. Далее возможно снижение к $1.3545. Выше $1.3700 сопротивление находится в области январского максимума на $1.3714 и $1.3850 (канальная линия от 6 сентября).







ИЕНА - продолжила дорожать против доллара на фоне укрепления фондовых индексов и некоторого снижения спроса на безопасные активы.



Правительство Японии сообщило накануне о дефиците торгового баланса в размере ¥932.1 млрд. ($9.5 млрд.) в сентябре. Дефицит торгового баланса наблюдается 15-й месяц подряд.



В своем квартальном отчете Банк Японии повысил экономические прогнозы в 9-ти регионах впервые за последние два квартала. Во многих регионах отмечается улучшение ситуации на рынке труда и рост зарплат на фоне укрепления внутреннего спроса и роста выпуска промышленной продукции. Также впервые с момента введения отчета в 2005 году Банк Японии использовал слово “восстановление” для описания ситуации во всех 9-ти регионах.





USD/JPY тестирует в настоящее время сопротивление на Y98.30 (сессионные максимумы), далее сопротивление расположено в области Y99 (максимумы 17 октября). Выше Y99.00 сопротивление расположено на Y99.40 (канальная линия от 22 мая). Ниже Y97.50 потери могут увеличиться до Y96.50 (минимум 7 октября).







ФРАНК - продолжает консолидацию в ожидании новых импульсов для активизации торгов после того, как завершил прошедшую неделю максимальным ростом против доллара за последний месяц, поскольку представители ФРС дали понять, что начало сворачивания программы количественного смягчения откладывается.



Представитель ФРС Эванс в понедельник заявил, что начало сворачивания QE может быть отложено на несколько месяцев.

"Я полагаю, что нам нужно увидеть пару хороших отчетов по рынку труда и свидетельства ускорения роста ВВП. Это по всей вероятности потребует несколько месяцев.”

Эванс также заявил, что необходимо убедиться в том, что ежемесячное количество новых рабочих мест составляет около 200K, прежде чем можно будет начинать сворачивать программу.



Тем не менее, Эванс, известный своей осторожной позицией, заявил, что не считает, что финансовая стабильность в настоящее время находится под угрозой. Он полагает, что свидетельств инфляционных рисков не наблюдается, что в свою очередь позволит экономике США свободно развиваться по мере оживления роста.





Во вторник Швейцария обнародует данные по торговому балансу за сентябрь в 06:00 GMT, при этом прогноз аналитиков сводится к 2,104 млн. после 1,853 млн.



С технической точки зрения, USD/CHF торгуется немногим выше Chf0.9000. Ниже потери могут увеличиться до Chf0.8970 (минимумы 3 октября). Ближайшее сопротивление находится на Chf0.9060 (минимумы 14 октября), затем - на Chf0.9170 (максимумы 15-16 октября). Более сильное сопротивление находится на Chf0.9210 (канальная линия и 50% Фибо снижения с Chf0.9450 до Chf0.8970).







СТЕРЛИНГ - сократил свои достижения против доллара в ходе технической коррекции.



Складывается впечатление, что британская валюта начинает игнорировать позитивные экономические данные из Великобритании и ее ближайшие перспективы будут определяться новостями из США.



Фунт не смог накануне существенно укрепить свои позиции после того, как опубликованный отчет показал рост цен на жилье в Великобритании в этом месяце до максимума февраля. Так, данные Rightmove Plc показали, что в октябре цены на жилье выросли на 2.8% после падения на 1.5% месяцем ранее.



Во вторник в 08:00 GMT выступит член МРС Банка Англии Бин. В 08:30 GMT Великобритания опубликует данные по заимствованиям госсектора.





С технической точки зрения, GBP/USD торгуется в районе поддержки $1.6130. Ниже поддержка располагается на $1.6060 (максимум 16 октября и 50% недавнего роста курса). Далее поддержка остается на $1.5890 (минимумы среды), прохождение которой откроет дорогу на $1.5820 (минимумы 24 сентября). Выше $1.6260 (максимум 1 октября) сопротивление находится на $1.6340 (максимумы 2 января).







ЗОЛОТО - консолидируется в ожидании публикации данных о состоянии рынка труда США, которые в свою очередь могут пролить свет на то, когда ФРС начнет процесс сворачивания программы покупки активов.

В 12:30 GMT пудет опубликован правительственный отчет по занятости в США в прошлом месяце (payrolls), который должен был выйти еще две недели назад, но был отложен из-за национального локаута в США. Ожидается, что данные покажут рост занятости на

180K после 169K в августе. Уровень безработицы ожидается на отметке 7.3% после 7.3% месяцем ранее.

Накануне представитель ФРС Эванс заявил, что необходимо убедиться в том, что ежемесячное количество новых рабочих мест составляет около 200K, прежде чем можно будет начинать сворачивать программу. Таким образом данную отметку можно принять в качестве ориентира и в том случае, если сегодняшние данные окажутся близкими или более сильными- золото возобновит снижение. В противном случае можно ожидать попытки продолжить рост, потенциал которого по нашему мнению, тем не менее ограничен.





С технической точки зрения, золото протестировало сопротивление в районе 1320.00. Далее - 1350.00. Областью поддержки остается 1250.00-1270.00.

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы продолжили падать ниже $100 на американских торгах во вторник на фоне ожиданий роста запасов нефти в США и в свете последних данных по занятости за сентябрь.



Ноябрьский фьючерс показал минимумы на $97.50 за баррель прежде, чем восстановиться к $98.00.



В понедельник министерство топлива США опубликовало свой отчет по запасам за неделю по 11 октября, который также был отложен. Статистика показала, что запасы нефти выросли более чем прогнозировалось - на 4 млн. баррелей.





Во вторник ночью Американский Институт Нефти предоставит свои показатели по запасам за неделю по 18 октября, а министерство топлива США за этот период данные опубликует в среду.



Нефть тестирует канальную линию поддержки от 28 августа на $97.80/70. Ее прохождение откроет дорогу на $95.90 (61.8% Фибо роста нефти с $85.60 до $112.20). Ниже поддержка отмечается на $92.40/35 (трендовая линия поддержки от 18 января 2009 года). В случае восстановления цен на нефть ближайшее сопротивление расположено на $99.80 (максимумы вторника), выше - на $100.60 и $101.70 (максимум 18 октября).







ЕВРО - Единая валюта выросла против американского доллара во вторник, приблизившись к вершинам 2013 года и достигла максимумов 2011 года в свете последних данных по занятости за сентябрь, которые подтвердили опасения относительно того, что программа QE будет проводиться Федеральным резервом еще в 2014 году.



Опрос Reuters показал, что 9 из 15 респондентов-дилеров полагают, что Федеральный резерв приступит к сворачиванию программы QE в марте. Интересный факт: никто из опрошенных не считает это возможным в 2013 году. Из оставшихся 6 респондентов 1 человек ожидает сворачивание в июне, остальные - в течение первого квартала 2014 года.





EUR/USD резко вырос после публикации более слабых по сравнению с ожиданиями данных по рынку труда США. Выше январского максимума на $1.3714 сопротивление располагается на $1.3850 (канальная линия от 6 сентября). Поддержка находится на $1.3650 (23.6% Фибо ралли с $1.3470) и $1.3545.







ИЕНА - Японская иена укрепилась против доллара после выхода американской статистики, которая говорит не в пользу активных действий со стороны ФРС в обозримом будущем.



Кроме того, после 16-дневного локаута ряд компаний пересмотрели свои прогнозы по ВВП США на этот год: аналитики IHS Inc., например, теперь видят годовой рост всего на 1.6% против своего сентябрьского прогноза в 2.2%.

Средний же прогноз опрошенных экспертов с Wall Street также сводится к показателю роста на 1.6%. Если данные прогнозы оправдаются, это будет минимальный рост американской экономики с 2009 года.





По оценкам рейтингового агентства Standard & Poor's, частичное закрытие федеральных ведомств, которое произошло в стране впервые за последние 17 лет, снизило ВВП в четвертом квартале как минимум на 0.6% или $24 млрд.



USD/JPY торгуется выше пятничных минимумов и сильной поддержки на Y97.50. Ниже потери могут увеличиться до Y96.50 (минимум 7 октября). Ближайшее сопротивление представлено на Y99 (максимумы 17 октября). Выше Y99.00 сопротивление расположено на Y99.40 (канальная линия от 22 мая).





ФРАНК - Швейцарский франк укрепился до 20-месячного максимума против доллара после того, как национальный отчет по занятости разочаровал участников рынка.



Опубликованные во вторник данные, выход которых изначально был отложен из-за национального локаута, показали, что в сентябре американская экономика смогла создать 148,000 новых рабочих мест, а уровень безработицы снизился до 7.2% (минимум с ноября 2008 года) с 7.3%. Экономисты прогнозировали занятость на уровне 185,000. Отчет также показал, что августовский показатель занятости был пересмотрен с повышением до 193,000 с 169,000.





USD/CHF остается под давлением. Потери могут увеличиться до Chf0.8930 (минимумы 2012 года). Ближайшее сопротивление находится на Chf0.9060 (минимумы 14 октября), затем - на Chf0.9170 (максимумы 15-16 октября). Более сильное сопротивление находится на Chf0.9210 (канальная линия и 50% Фибо снижения с Chf0.9450 до Chf0.8970).







СТЕРЛИНГ - Стерлинг вышел из узкого ценового диапазона на фоне общих продаж доллара.



Ранее представитель Банка Англии Бин заявил, что есть признаки улучшения экономической ситуации в Британии.



Опубликованные данные показали, что в сентябре чистые заимствования государственного сектора составили £9.368 млрд. после августовского значения в £10.808 млрд. Аналитики прогнозировали £10.400 млрд.





GBP/USD продолжает рост. Выше $1.6260 (максимум 1 октября) сопротивление находится на $1.6340 (максимумы 2 января). Поддержка расположена на $1.6060 (максимум 16 октября). Ниже поддержка остается на $1.5890 (минимумы среды), прохождение которой откроет дорогу на $1.5820 (минимумы 24 сентября).









ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото выросли в цене на 2% во вторник и завершили торги в районе 5-недельного максимума после выхода разочаровывающего отчета по занятости в США, который ослабил опасения относительно начала Федеральным резервом сворачивания программы QE уже в этом году



Декабрьский фьючерс вырос на $26.80 или 2% до $1,342.60 за унцию.

Программа количественного смягчения, проводимая Федеральным резервом, поддерживала цены на золото, поскольку стимулировала инфляцию, а золото часто выступает инструментом хеджирования против инфляции.





Программа QE также способствовала снижению стоимости доллара и ожидания того, что сворачивание QE не ожидается до следующего года привело к резкому падению индекса доллара, что сделало золото, деноминированное в долларах, более привлекательным для инвесторов.



В целом, слабая статистика рынка труда США подтверждает, что восстановление американской экономики происходит с препятствиями, что также может поддержать покупки золота как металла со статусом “safe-haven”.



Золото стремительно выросло после 3-дневной консолидации в довольно узком ценовом диапазоне. Цены достигли $1,344.70 предле, чем слегка откатить. В случае, если цены закрепятся выше $1,330 за унцию, дальнейшей целью быков может стать сопротивление на $1,380. Ближайшая поддержка - на $1,326..95 (максимумы пятницы), ниже - дневные минимумы вторника на $1,310.05. Выше максимумов вторника сопротивление находится на $1,375.05 (максимумы 19 сентября).

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы снизились в цене в среду уже вторую сессию подряд после того, как американская статистика показала больший, чем прогнозировалось, рост запасов сырой нефти на прошлой неделе. Более того, увеличение запасов происходит пять недель подряд.



Декабрьский фьючерс упал на $1.44 или 1.5% до $96.86 за баррель. На прошлой неделе нефть подешевела на 1.2%, а с начала этой недели упала уже на 3.9%.



Министерство топлива США в среду сообщило, что запасы сырой нефти за неделю по 18 октября выросли на 5.2 млн. баррелей. Аналитики прогнозировали рост на 3 млн. баррелей. Американский Институт Нефти во вторник показал также рост запасов согласно прогнозам аналитиков.





Нефть прошла канальную линию поддержки от 28 августа на $97.80/70 и показала минимумы в районе $96.12. Теперь поддержка находится на $95.90 (61.8% Фибо роста нефти с $85.60 до $112.20). Ниже поддержка отмечается на $92.40/35 (трендовая линия поддержки от 18 января 2009 года). В случае восстановления цен на нефть ближайшее сопротивление расположено на $99.80 (максимумы вторника), выше - на $100.60 и $101.70 (максимум 18 октября).





ЕВРО - Единая валюта сохранила свои позиции против доллара, несмотря на рост признаков перекупленности пары.



Евро практически не отреагировал на сообщение о том, что ЕЦБ намерен потребовать от европейских банков соблюдения нормы капитала в размере 8% и изменил правила определения собственного капитала.



Глава ЕЦБ Марио Драги в среду заявил, что оценка ЕЦБ банков является “новым методом”, при этом кредитные потоки остаются слабыми. Он также добавил, что восстановление в Европе все еще слабое, неравномерное и хрупкое.



В среду министерство экономики Германия повысило прогноз по росту ВВП на 2014 год до 1.7% с 1.6%.





EUR/USD продолжает корректироваться. Ближайшая поддержка - на $1.3720/15 (23.6% Фибо роста с $1.3470 до $1.3790), затем - в области $1.3650 (минимумы 21 октября) и $1.3540 (канальная линия). Сопротивление находится вплоть до $1.3800 и $1.3880 (канальная линия от 6 сентября).







ИЕНА - Японская иена достигла 2-недельных максимумов против доллара на фоне роста ставок на китайском межбанке до июльского максимума.



Так, иена выросла против большинства основных валют после того, как стоимость кредитных ресурсов для китайских банков выросла, спровоцировав увеличение спроса на безопасные активы и падение фондовых индексов по всему миру на фоне спекуляций, что центральный банк Китая может предпринять меры по ужесточению монетарной политики.





USD/JPY стабилизировался в области поддержки Y97.00. Ниже поддержка находится на Y96.55 (минимум 7 октября). и Y95.80 (минимумы 8 августа). Ближайшее сопротивление представлено недавними максимумами на Y98.40, выше - на Y99.25.







ФРАНК - Франк торговался в узком ценовом диапазоне против доллара после того, как накануне отчет по занятости спровоцировал продажи американской валюты, поскольку данные подтвердили опасения относительно того, что программа QE будет проводиться Федеральным резервом еще в 2014 году.



Следующий отчет по занятости в США за октябрь, не включая с/х сектор, выйдет 8 ноября (перенесен с 1 ноября). Уже на рынке обсуждается то, как этот отчет начнется: “локаут...стоил стране 120,000 рабочих мест в октябре”. Возникает вопрос как локаут, который длился с 1 по 16 октября, повлияет на экономические показатели страны в ближайшие месяцы, не только на показатель занятости.





USD/CHF остается под давлением. Ниже Сhf0.8940 (минимумы вторника) потери могут увеличиться до Chf0.8910/00 (трендовая линия поддержки от 22 июля 2012 года) и Chf0.8800 (канальная линия от 9 июля 2013 года). Ближайшее сопротивление расположено в области Chf0.9040 (максимумы 21-22 октября), затем - на Chf0.9170 (максимумы 15-16 октября).







СТЕРЛИНГ - Британский фунт стерлингов отступил в среду и остается под давлением.



Аналитики, между тем, полагают, что фунт возобновит рост, поскольку рынок ожидает сохранение тенденции выхода позитивных экономических данных в Великобритании и ослабления признаков роста в США после дебатов по бюджету.



Опубликованные протоколы МРС показали, что на последнем заседании члены МРС единогласно проголосовали за то, чтобы оставить ключевую процентную ставку на историческом минимуме в 0.5%, а также за то, чтобы не менять текущий объем программы QE, который составляет £375 млрд.





Члены МРС предположили, что во втором полугодии страна покажет больший экономический рост, чем ранее предполагалось - примерно на 0.7%. Также МРС полагает, что уровень безработицы покажет большее снижение, чем прогнозировалось в августе.



GBP/USD достиг промежуточной поддержки на $1.6120, после чего восстановился до $1.6180. Поддержка находится на $1.6060 (максимум 16 октября), затем - на $1.5890 (минимумы 16 октября), прохождение которой откроет дорогу на $1.5820 (минимумы 24 сентября). Выше $1.6260 (максимум 1 октября) сопротивление находится на $1.6340 (максимумы 2 января).





ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото снизились в цене на признаках сокращения покупок золота в слитках и ювелирных изделиях со стороны Китая, второго в мире потребителя драгоценного металла. Между тем, восстановление доллара способствовало снижению спроса на металл как на инструмент хеджирования.



Декабрьский фьючерс на золото снизился на 0.6% до $1,334 за унцию. Накануне металл достиг максимумов 30 сентября на $1,344.70.

В этом году стоимость унции золота упала на 20% и может завершить год с потерями впервые с 2000 года.





Золото отступило от вчерашних максимумов на $1,344.70 за баррель. Однако котировки остаются выше $1,330 за унцию, что делает дальнейшей целью роста сопротивление на $1,380. Ближайшая поддержка - на $1,326..95 (максимумы пятницы), ниже - дневные минимумы вторника на $1,310.05. Выше максимумов вторника сопротивление находится на $1,375.05 (максимумы 19 сентября).

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы торгуются без определенной тенденции неподалеку от достигнутых накануне локальных минимумов после публикации данных, засвидетельствовавших рост запасов и добычи нефти в США.



Декабрьский фьючерс поднялся на 37 центов до 97.48 за баррель на американских торгах. За последние три дня котировки упали на 3,3%, а накануне минимум был установлен ниже $96 за баррель.





Наряду со свидетельствами роста запасов нефти в США отмечается тенденция увеличения собственной добычи. Так, по данным EIA производство нефти в прошлом месяце выросло на 468,000 баррелей в сутки до 7.9 млн. баррелей. Рост составил 6.3% и оказался максимальным с сентября 2012 года.

В результате добыча нефти находится на максимуме с марта 1989 года.



С технической точки зрения поддержка находится на $95.90 (61.8% Фибо роста нефти с $85.60 до $112.20). Ниже поддержка отмечается на $92.40/35 (трендовая линия поддержки от 18 января 2009 года). В случае восстановления цен на нефть ближайшее сопротивление расположено на $99.80 (максимумы вторника), выше - на $100.60 и $101.70 (максимум 18 октября).





ЕВРО - Единая валюта сохранила свои позиции против доллара, несмотря на рост признаков перекупленности пары и публикацию неоднозначных экономических данных.



Опубликованные накануне данные показали, что индекс деловой активности ЕС в производственном секторе в октябре вырос до 51.3 пп против 51.1 пп в сентябре, в то время как аналитики прогнозировали 51.4 пп.



Индекс активности в непроизводственном секторе ЕС снизился до 50.9 пп в октябре против 52.2 пп месяцем ранее, а также хуже прогнозов в 52.4 пп.

Сводный индекс деловой активности в ЕС упал до 51.5 пп с 52.2 пп, в то время как аналитики прогнозировали 52.5 пп.



Между тем, предварительные данные Германии показали рост индекс деловой активности в производственном секторе до 51.5 пп в октябре против 51.1 пп месяцем ранее. Результат оправдал прогнозы. Отдельный отчет показал снижение индекса деловой активности в непроизводственном секторе до 52.3 пп против сентябрьского значения в 53.7 пп. Аналитики прогнозировали рост до 53.9 пп.





В 08:00 GMT ЕС предоставит сентябрьские показатели по M3 и кредитованию физлиц.

В это же время немецкий институт экономических исследований IFO опубликует октябрьский показатели делового оптимизма и текущей ситуации.



EUR/USD торгуется в непосредственной близости от сессионного максимума в области $1.3830. Выше ближайшее сопротивление остается в районе $1.3890 (канальная линия от 6 сентября). Ближайшая поддержка - на $1.3740 (минимум 23 октября), затем - в области $1.3650 (минимумы 21 октября) и $1.3550 (канальная линия).







ИЕНА - японская валюта продолжает дорожать на фоне роста стоимости кредитных ресурсов для китайских банков и спровоцированной этим фактом тенденции падения азиатских фондовых индексов. Это вызвало увеличение спроса на безопасные активы на фоне спекуляций, что центральный банк Китая может предпринять меры по ужесточению монетарной политики.





USD/JPY консолидируется у нижней границе треугольника на дневных графиках, который сегодня ограничен уровнями Y99.25 - Y96.90 (сильные уровни сопротивления и поддержки соответственно). Ниже Y96.90 поддержка находится на Y96.55 (минимум 7 октября). и Y95.80 (минимумы 8 августа). Ближайшее сопротивление представлено недавними максимумами на Y98.40, выше - на Y99.25.







ФРАНК - Франк продолжил укреплять свои позиции на фоне общей тенденции ослабления доллара и роста спроса на безопасные активы.



Сентябрьский отчет по заказам на товары длительного пользования США выйдет в 12:30 GMT, а октябрьский индекс потребительского доверия от Университета Мичиган/Reuters запланирован на 13:55 GMT.

Более слабые по сравнению с ожиданиями данные могут усилить ожидания того, что неудовлетворительное состояние экономики заставит ФРС отсрочить начало сокращения программы покупки активов до 1 кв. будущего года.

Накануне министерство труда США сообщило, что на прошлой неделе количество американцев, которые впервые обратились за пособием по безработице, сократилось до 350,000 с пересмотренного 362,000 (изначально 358,000). Средний прогноз аналитиков предполагал 341,000.

Отдельный отчет показал увеличение дефицита торгового баланса до $38.8 млрд. в августе против июльского $38.6 млрд.





USD/CHF остается под давлением. Ниже Chf0.8910/00 (трендовая линия поддержки от 22 июля 2012 года) целью медведей станет Chf0.8800 (канальная линия от 9 июля 2013 года). Ближайшее сопротивление расположено в области Chf0.8965, а более серьезное на Chf0.9040 (максимумы 21-22 октября), затем - на Chf0.9170 (максимумы 15-16 октября).







ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото несколько снизились в цене, сократив достижения недели, спровоцированные ростом ожиданий, что принимая во внимание состояние американской экономики ФРС не будет спешить со сворачиванием программы количественного смягчения, что и остается основным фактором давления на доллар.



Опрос Reuters показал, что 9 из 15 респондентов-дилеров полагают, что Федеральный резерв приступит к сворачиванию программы QE в марте 2014 года, при этом никто из опрошенных не считает это возможным в 2013 году. Из оставшихся 6 респондентов 1 человек ожидает сворачивание в июне, остальные - в течение первого квартала 2014 года.





Можно предположить, что одной из причин коррекции стали признаки сокращения покупок золота в слитках и ювелирных изделиях со стороны Индии, крупнейшего в мире потребителя драгоценного металла.

Золото на спотовом рынке подешевело на 0.4% до $1,341.90 aза тройскую унцию.

Накануне цена достигла отметки $1,352.00, максимального уровня с 30 сентября на фоне ослабления курса доллара..

В этом году стоимость унции золота упала на 20% и может завершить год с потерями впервые с 2000 года.



Таким образом, золото отступило от вчерашних максимумов, однако котировки остаются выше $1,329 за унцию, что делает дальнейшей целью роста сопротивление на $1,380. Ближайшая поддержка - на $1,326.95 (максимумы пятницы), ниже - дневные минимумы вторника на $1,310.05. Выше максимумов вторника сопротивление находится на $1,375.05 (максимумы 19 сентября).







СТЕРЛИНГ - Британский фунт стерлингов возобновил рост после снижения накануне, вызванного публикацией более слабых по сравнению с ожиданиями экономических данных из Великобритании.

Индикатор Конфедерации британских промышленников по новым производственным заказам в октябре неожиданно упал до -4 пп, тогда как ожидался рост до 10 пп с 9 пп в сентябре.



Аналитики по прежнему полагают, что фунт возобновит рост, поскольку рынок ожидает сохранение тенденции выхода позитивных экономических данных в Великобритании и ослабления признаков роста в США после дебатов по бюджету.

В своем вчерашнем выступлении управляющий Банка Англии Марк Карни заявил, что ожидает, что рост экономики во втором полугодии 2013 года будет сильнее, чем в первом полугодии.

В пятницу в 08:30 GMT выйдут предварительные данные по ВВП Великобритании за третий квартал, при этом средний прогноз сводится к 1.5% против 1.3%.





GBP/USD смог накануне удержаться выше поддержки в зоне $1.6140/50 и сейчас торгуется в районе $1.6230. Выше сопротивление находится на $1.6255/60 (максимумы 1 и 23 октября) и в районе $1.6340 (максимумы 2 января).

Ниже $1.6120 поддержка находится на $1.6060 (максимум 16 октября), затем - на $1.5890 (минимумы 16 октября), прохождение которой откроет дорогу на $1.5820 (минимумы 24 сентября).