Анализ работы управляющего ПАММ-счета.

[Гера]

Продолжаем обсуждение оферты и условий инвестирования в отдельные ПАММ-счета, анализировать их деятельность. Ранее тема обсуждалась тут: Анализ работы управляющего ПАММ-счета







Анализ работы управляющего ПАММ-счета

Многие начинающие инвесторы при выборе ПАММ-счета сталкиваются с непонятными названиями в статистике счета, предоставленной ДЦ, а может и понятия знакомые, но по каким критериям отбирать счет новичок в инвестировании не знает, как и какой уровень этих данных должен быть. В этой статье я хочу поподробнее остановиться на анализе данных предоставленных ДЦ в рейтинге лучших ПАММ счетов.

Для начала, нужно понять, почему инвестор не идет в банк вкладывать деньги, а пытается заработать и приумножить средства в ПАММ-счете и выходим на следующие преимущества Форекс-инвестирования перед банками:

-во-первых, инвестируя в банк- вы не можете активно принимать участие в инвестиционном процессе, за вас все решения принимает компания за что берет себе львиную долю дохода ваших средств;

-во-вторых, доход – ДЦ предоставляют более выгодные условия по получению прибыли, т.е. более высокие проценты;

-в-третьих, вы несете личную ответственность за выбор того человека, который будет управлять вашими счетами, т.е. управляющего;

-в-четвертых, выгодный период работы средств, только ДЦ предоставляет сроки инвестирования на период от 1 торговой недели.

Так вот, из этих всех критериев, самым важным является личный выбор управляющего и анализ его ПАММ-счета. Если вы хотите стать активным инвестором и быть в курсе доходности и просадок счетов, в которые вы планируете инвестировать или уже инвестировали, то нужно регулярно (раз в неделю) делать анализ ПАММ-счетов.

Хочется остановиться более подробно на данных, которые предоставляются площадками Форекс-тренд и Пантеон для выбора Памм-счета. А именно основные моменты: начальный капитал управляющего, текущий капитал управляющего, инвестиции, дата открытия оферты, относительная просадка, максимальная просадка, ожидаемая годовая доходность, доходность по периодам.

Начальный капитал управляющего-это та сумма с которой начинал с вою работу управляющий данного ПАММа, по сути она ни о чем не говорит, более важный показатель текущий капитал, т.е. какой суммой средств на данный момент рискует управляющий при торговле , чем больше эта сумма относительно общей суммы инвестиций тем лучше для инвестора. Рассмотрим на примере Памм-счета известного управляющего SVEN :

[attachment=233957:d8e2f5103dd49ba80704208ab7ac640d .png]

Как видим, начальный капитал управляющего составляет 3000 долларов, но текущий капитал в управлении сумма более 2 млн. долларов. Сума инвестиций тоже впечатляющая она отражает суммарное значение текущего капитала управляющего и всех средств инвесторов.

Гораздо сложнее с понятиями относительной и максимальной просадки, но прежде чем дальше анализировать счет стоит обратить внимание на дату открытия оферты, а следовательно срок работы счета, чем он больше, тем это лучше для инвестора (в данном случае видно что счет открыт с 2010 года), чем меньше срок действия ПАММ-счета, тем больше рисков для инвестора.

Теперь обратимся к видам просадки по счету. Максимальная потеря управляющим указанного процента от депозита з весь период работы на счете и есть относительная просадка. Вот по сути основная формула по которой можно определить данную просадку:



Относительная просадка = 100% * (Размер счета(мах) – Баланс (текущий))/Размер счета(мах)

Но тут еще важно учитывать то что , если инвестор забирает свои средства на счете, то это тоже может отразиться на размере относительной просадки. Поэтому все же считаю, что данный показатель не стоит принимать во внимание. Как пример, в подтверждение бесполезности этого показателя, давайте сделаем не хитрый подсчет: сумма управляющего на счете 2000, инвесторы ввели 10000, в ролловер сняли 5000, получается остается 7000 и получается относительная просадка 41,66 . Так что как видим этот показатель трудно взять за основу при выборе ПАММ.

Так что у управляющего SVEN относительная просадка в 61.73% ни о чем не говорит.

Максимальная просадка это по сути показатель в процентах, сколько пересиживал убыток управляющий и т.е. когда открытая сделка ушла в минус на определённый процент. Вот как раз именно этот показатель является самым информативным. Когда проходит суточный ролловер, тогда и определяется максимальная просадка: текущая просадка есть на счете, если в период этого ролловера есть открытые сделки и общий результат по ним в минусе. Максимальная просадка по сути это наибольшее значение из просадки за прошлый период и текущей просадки. , Но нужно учитывать следующее, чем меньше в период ежедневного ролловера открытых минусовых сделок, тем меньше будет максимальная просадка по счету.

Также при рассмотрении максимальной просадки стоит смотреть доходность по периодам, если доходность за месяцы работы счета в большей части положительная и убытки бывают крайне редко , то этот счет стоит вашего внимания, вот впечатляющая стабильная доходность управляющего SVEN:

[attachment=233956:5130d037e5e1036cd000d0078a0507b1 .png]

По этим данным можно сделать вывод, что максимальная просадка по счету больше случайность, чем закономерность.

Что касаемо ожидаемой годовой доходности по счету-это больше предполагаемый показатель, который не всегда достигается управляющим, лучше ориентироваться на данные прибыли по счету по периодам.

Конечно, это только основные показатели по выбору ПАММ-счетов, еще есть много других данных, которые встречаются в других площадках и предполагаю, что в данной теме мы продолжим их анализ.



Автор: Гера

Все права на статью принадлежат http://forum.forex-investo.ru

Копирование строго запрещено.

[IRON55]

Многие коллеги считают, что у каждого счета, который работает более-менее продолжительное время, просадки повторяются по определенной закономерности. На мой взгляд, это заблуждение. Любая существенная просадка управляющего - это сбой торговой стратегии, и неясно как скоро управляющий найдет способ устранить этот сбой. Поэтому если вы уже видите эти просадки, то лучше не рисковать и уйти на другой счет. Благо их немало. Взять хотя бы счет Ahmedos. Очевидно ведь, что торговая стратегия управляющего не совершенна. Зачем сидеть, как на пороховой бочке?

[Juran123]

Да нет, это не заблуждение, а так оно и есть. У многих ТОП управляющих всегда после просадки идет череда удачных недель, а потом снова просадка, а потом успешные недели и т.д. Возьмем даже ахмедоса, он предсказуемый, уже каждый инвестор знает, что если первая сделка у него вошла минус на недели, значит неделя заончится с минусом. После просадки он обязательно долгое время будет торговать в плюс. Это разве не закономерность?

[Lawanski]

БПМ изо всех пантеоновцев наиболее порадовал своей прибылью, ведь он зафиксировал более +7% что очень много, если брать во внимание, то что он низкорисковый умеренный ПАММ счет. Но я думаю, что после такой прибыли на следующей неделе он ничего не принесет серьезного, как собственно не принес и Персеус, поэтому думаю, что не стоит инвестировать.

[Kudzen]

Сообщение от Juran123

Да нет, это не заблуждение, а так оно и есть. У многих ТОП управляющих всегда после просадки идет череда удачных недель, а потом снова просадка, а потом успешные недели и т.д. Возьмем даже ахмедоса, он предсказуемый, уже каждый инвестор знает, что если первая сделка у него вошла минус на недели, значит неделя заончится с минусом. После просадки он обязательно долгое время будет торговать в плюс. Это разве не закономерность?

Вроде бы в этом и есть какая-то логика, но если это так, то возникает вопрос: как Ахмедос может этого не замечать, если это заметно даже инвесторам, которые даже не могут следить за самим процессом его торговли? Не может же первый управляющий всей площадки быть так слеп или глуп, ведь он сейчас явно один из лучших, если не лучший? Видимо есть какие-то другие причины, о которых мы просто не знаем. А вообще сложно попадать в его беспросадочные периоды - у него такой период длится то 3, то 4 , то 17 недель подряд. Вот сейчас он проторговал 4 недели подряд в плюс. Лично я буду часть средств перебрасывать свену, у него как раз закончился ТП и просадки бывают гораздо реже.

[Lawanski]

Как видим Галушка так и не фиксировал убыточные сделки, а за эту неделю просто зафиксировал -6.23%, неужели он тоже начал делать замки и теперь будет копить убытки? Если это так, то в таком случае есть одна плохая и одна хорошая новость. Первая заключается в том, что ПАММ за пару недель закроется, а вторая, что пару недель будет хорошая прибыль.

[Димитрий]

Сообщение от Kudzen

Вроде бы в этом и есть какая-то логика, но если это так, то возникает вопрос: как Ахмедос может этого не замечать, если это заметно даже инвесторам, которые даже не могут следить за самим процессом его торговли? Не может же первый управляющий всей площадки быть так слеп или глуп, ведь он сейчас явно один из лучших, если не лучший? Видимо есть какие-то другие причины, о которых мы просто не знаем. А вообще сложно попадать в его беспросадочные периоды - у него такой период длится то 3, то 4 , то 17 недель подряд. Вот сейчас он проторговал 4 недели подряд в плюс. Лично я буду часть средств перебрасывать свену, у него как раз закончился ТП и просадки бывают гораздо реже.

Ахмедос уже озвучивал причины такой торговли, трейдер отрабатывает все сигналы, которые даёт ему его торговая система. Останавливаться при первой убыточной сделке он явно не будет. Вас устраивает доходность которую даёт Свен? Лично я как раз закрываю его счёт, как раз таки из-за консервативной доходности, на счёт торговых рисков с Вами согласен, сведены к минимуму.

[WarnerDC]

Сообщение от Димитрий

Ахмедос уже озвучивал причины такой торговли, трейдер отрабатывает все сигналы, которые даёт ему его торговая система. Останавливаться при первой убыточной сделке он явно не будет. Вас устраивает доходность которую даёт Свен? Лично я как раз закрываю его счёт, как раз таки из-за консервативной доходности, на счёт торговых рисков с Вами согласен, сведены к минимуму.

Так все трейдеры говорят - "я не отыгрываюсь, а отрабатываю сигналы [s]до последнего[/s]". Так говорил и Хьюго, кстати говоря, который на этой неделе совершил 7-8 убыточных сделок подряд. В этом свете мне понравилась просадка твилайта, когда управляющий ограничился одним (!) убыточным днем и не форсировал события, а остановился на убытке -3,5% инвесторам, а в теме написал правду, что перестал понимать движения на золоте.

[FanTomatos]

Сообщение от Juran123

Да нет, это не заблуждение, а так оно и есть. У многих ТОП управляющих всегда после просадки идет череда удачных недель, а потом снова просадка, а потом успешные недели и т.д. Возьмем даже ахмедоса, он предсказуемый, уже каждый инвестор знает, что если первая сделка у него вошла минус на недели, значит неделя заончится с минусом. После просадки он обязательно долгое время будет торговать в плюс. Это разве не закономерность?

Да если с первой сделки в минус ушел Ахмедос то еще есть со второй все исправить но если и она то все просадка обеспечена, это или система так работает или сам Ахмедос упрется рогом и думает что он прав и все сделки минусовые получаются. Закономерность есть это не впервой у него такие дела 5 раз через такое проходил, месяц в плюс отработал, Новый торговый период начнется.

[Саша Инвестор]

Сообщение от Димитрий

Ахмедос уже озвучивал причины такой торговли, трейдер отрабатывает все сигналы, которые даёт ему его торговая система. Останавливаться при первой убыточной сделке он явно не будет. Вас устраивает доходность которую даёт Свен? Лично я как раз закрываю его счёт, как раз таки из-за консервативной доходности, на счёт торговых рисков с Вами согласен, сведены к минимуму.

Ахмедос отличный трейдер, отличная доходность, если не учитывать недавние недели где было меньше чем1,5% инвестору, стабильная торговля. Свен, очень стабильный в него круто инвестировать в то время когда рынок мало предсказуем, но так же он дает очень небольшую доходность, при наличии большого капитала, это отличный вариант, так же преимущество торговля по понедельникам за частую, можно вывести досрочно и долить еще кому то.