Ч.2 Ежедневная аналитика от компании ICMarkets

[IC Markets]

Технический анализ пары USD/CAD на 26.07.2018
Канадский доллар продемонстрировал резкое падение цены и пробил предыдущий уровень поддержки вчера, что является отличным медвежьим сигналом. Данное движение было поддержано крупным объемом, что только усиливает его значение. Учитывая все эти факторы, нам стоит отдать предпочтение именно коротким позициям.

график фьючерса 6C (CAD/USD)
Входить в рынок стоит после небольшой и плавной коррекции цены вверх, чтобы получить более выгодную точку входа. Стоп лосс необходимо ставить чуть выше начала вчерашнего пробойного движения. Потенциал сделки составляет более 120 пунктов.

Что касается сентимента рынка, то данный индикатор полностью подтверждает наш сценарий открытия коротких позиций, так как большинство (63%) розничных трейдеров находятся в длинных позициях (торговля против «толпы»).

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 26.07.2018 г.

Европа в очередной раз проиграла

Итог переговоров между США и ЕС несколько снизил градус напряженности на мировых рынках. Договоренность между Д. Трампом и главой Еврокомиссии Ж. К. Юнкером по торговым пошлинам была заключена, но она более всего похожа на перемирие, которое оказалось довольно выгодным для США и заметно дорогим для ЕС.

Американскому президенту удалось достигнуть уступок от ЕС в торговой войне. «Мы договорились работать вместе, чтобы достичь нулевых пошлин, нулевых торговых барьеров и нулевых субсидий на промышленные товары, не связанные с автомобилями. Кроме того, мы будем искать варианты снижения барьеров и увеличения товарооборота в сфере услуг, а также в части химической продукции, лекарственных препаратов, изделий медицинского назначение и соевых бобов», - сообщил Д. Трамп на пресс-конференции по итогам встречи. (Bloomberg)

И хотя соглашение предусматривает обоюдное снижение пошлин на ввозимые товары США приобрели явные преференции в очередной раз «нагнув» старушку Европу и дали понять, кто хозяин положения, а кто нет.

На этой волне единая валюта получила локальную поддержку, американский рынок акций подрос, предвкушая получение в будущем прибыли от торговли с ЕС. Но рост евровалюты был какой-то не впечатляющий, вероятно, инвесторы все-таки оценивали соглашение в целом, как однобокое и закрепляющее прежде всего интересы американского бизнеса на европейском континенте.

Сегодня внимание рынка будет сконцентрировано на результате заседания ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Согласно прогнозам, ожидается сохранение всех параметров монетарной политики, уровней процентных ставок и объемов выкупа активов. Инвесторов будет интересовать комментарий регулятора по нынешней ситуации не только в экономике региона, но и события, связанные с торговыми войнами, будет ли банк выражать опасения на этот счет или нет. Исходя из этого участники рынка попробуют прогнозировать примерные сроки начала процесса повышения ставок.

На наш взгляд, если в резолюции регулятора по итогам заседания будет ярко проявляться тема озабоченности последствиями торговых войн, а на пресс-конференции М. Драги, президент ЕЦБ, также коснется этой темы и будет всячески намекать, что пока нет причин для пересмотра планов банка на будущее, это может оказать негативное влияние на курс единой валюты. И основная валютная пара может развернуться вниз и в перспективе заметно снизиться.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 26.07.18 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара торгуется под уровнем 1.1750 на волне итога переговоров между ЕС и США, а также ожидания результата заседания ЕЦБ по денежной политике. Если регулятор и Драги снова проявят опасения ситуацией с торговыми войнами и будет давать понять, что не собирается ближайшем обозримом будущем менять курс денежной политики, то пара развернется вниз и останется в диапазоне 1.1585-1.1750. Но любой возможный позитив по итогам заседания может подтолкнуть пару локально вверх.

Техническая картина:
Цена находится выше средней линии границ полос Боллинджера, выше EМА 5 и ЕМА 13. RSI расположен над уровнем в 50% и движения горизонтально. Стохастики в зоне перекупленности и разворачиваются вниз. MACD выше нулевой отметки и растет. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Считаем возможным продажу пары на ее снижении ниже уровня 1.1720 с вероятной целью 1.1620. Но также есть вероятность ее локального роста после преодоления уровня 1.1750 к 1.1825. Все будет зависеть от результата заседания ЕЦБ.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 26.07.2018 г.

Европа растет на волне снижения напряженности

Торги в Европе на рыках акций в четверг проходят на положительной территории. Итоги переговоров между США и ЕС, хоть и оказались не в пользу последнего, но выявили некоторую определенность в торговых взаимоотношениях, что заметно снизило напряженность, что и является основой для сегодняшнего оптимизма.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12.734,09 (+1.23%)
FTSE 100 - 7.670,91 (+0.17%)
CAC 40 – 5.461,00 (+0.64%)

На валютном рынке доллар США торгуется разнонаправленно по отношению к основным валютам. Он получает поддержку против евро, стерлинга, а также товарных валют, но снижает против иены и канадского доллара на волне повышения цен на нефть и сохраняющейся напряженности в торговых отношениях между Китаем и США. В фокусе рынка итоги заседания ЕЦБ по денежной политике.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1727 (-0.01%), GBPUSD - 1.3185 (-0.04%), USDJPY – 110.69 (-0.26%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе растут, с одной стороны, на фоне сокращения запасов нефти и нефтепродуктов в США, согласно последним данным статистики, а с другой, на волне снижения напряженности в торговых отношениях между ЕС и США. Североморская марка нефти Brent на момент написания комментария растет на 0.99% до 74.66 долларов за баррель. Американская марка WTI повышается на 0.26% до 69.48 доллара за баррель.

Если по итогам заседания ЕЦБ будет снова проявляться тема озабоченности последствиями торговых войн, то это может оказать давление на курс единой валюты.

В четверг в фокусе рынка будет результат заседания ЕЦБ по монетарной политике, а также пресс-конференция М. Драги. Кроме этого, привлечет к себе внимание выход данных по базовым заказам на товары длительного пользования и сольдо внешней торговли в Штатах.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

Технический анализ пары XAU/USD на 27.07.2018
Золото возобновило своё падение вчера и сейчас находится вблизи уровня поддержки 1213.00. Таким образом, наш предыдущий сценарий остается актуальным: мы можем рассмотреть вариант пробоя этой отметки, что будет отличным медвежьим сигналом и позволит нам открывать продажи по данному инструменту.

Пробойное движение должно быть стремительным и уверенным, что будет более надежным сигналом для входа в рынок и застрахует нас от ложного пробоя. Стоп лосс необходимо ставить чуть выше пробойного объемного бара. Потенциал сделки составляет более 150 пунктов.

Что касается сентимента или настроения рынка, то данный индикатор полностью подтверждает наш сценарий открытия коротких позиций, так как большинство (72%) розничных трейдеров находятся в длинных позициях (торговля против «толпы»).

Обзор подготовил
Ольшанецкий Андрей
специально для компании ICMarkets

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 27.07.2018 г.

Сильный ВВП США поддержит доллар

«Историческая» встреча Д. Трампа и Ж. К. Юнкера по вопросу торговых пошлин ознаменовалась полной победой первого. Несмотря на это европейцы сделали вид, что они также считают себя победителями в очевидном, временном разрешении торгового спора между ЕС и США. Такой оптимистичный результат встречи снизил напряженность на мировых рынках. И главной причиной этого был не сам итог переговоров, а проявившаяся определенность в том, как будут проходить торговые взаимоотношения в ближайшем будущем.

На волне этого события рынки акций в Европе и США получили хорошую поддержку, которая, как нам представляется, будет носить только ограниченный характер из-за того, что «топор» торговых войн не повешен на стенку, а лишь закопан на время и может быть в любой момент извлечен американским президентом для использования в отношениях между Штатами и ЕС.

На валютном рынке американский доллар получил заметную поддержку против основных валют благодаря итогу заседания ЕЦБ, которое ничем особым не выделилось. Как и предполагалось ключевая процентная ставка была сохранена на нулевой отметке, ставка маржевого кредитования на уровне в 0.25%, а ставка по депозитам в минус 0.40%.

Возникает вопрос, а почему же тогда единая валюта обвалилась против доллара США по итогам заседания? Причина состоит в том, что инвесторы в свете последних событий – эскалации торговых войн, прежде всего между Вашингтоном и Пекином, ожидали каких-то разъяснений от М. Драги, президента ЕЦБ, о перспективах монетарной политики, а он не только не пролили оптимизма, а наоборот заметил, что «еще слишком рано заявлять о победе касаемо инфляции» и, что «руководство ЕЦБ продолжит соблюдать осторожность, терпение и постоянство при проведении денежно-кредитной политики». Настрой регулятора, а также его лидера показал, что есть реальный риск того, что он может и не начать процесс повышения ставок с сентября 2019 года, о чем ранее намекалось. Это и стало причиной обвала евро и вслед за ним других основных валют на Большом Форексе.

Учитывая такое положение дел, считаем, что общая боковая динамика в основных валютных парах, скорее всего, в краткосрочном периоде продолжится, просто доллар вырастет по отношению к основным валютам к своим локальным максимумам.

Сегодня внимание рынка будет обращено на публикацию данных ВВП США за второй квартал. Это будет очередной релиз. Ожидается, что макропоказатель заметно вырастет до 4.1% против 2.0% в квартальном выражении. Дефлятор должен прибавить 2.3% против 2.2%. Если значения индикатора не подкачают, можно ожидать продолжения локального укрепления курса американской валюты.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 27.07.18 г.

EURUSD

Новостной фон:
Пара торгуется над уровнем 1.1635 на волне итога заседания ЕЦБ. Пара может продолжить свое локальное падение, но при этом оставаясь в «боковике», если данные ВВП США окажутся сильными.

Техническая картина:
Цена находится ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI расположен под уровнем в 50% и движения горизонтально. Стохастики в зоне перепроданности. MACD ниже нулевой отметки и снижается. Индикаторы не подтверждают друг друга.

Торговые рекомендации.
Считаем возможным продажу пары после ее падения ниже отметки 1.1635 с вероятной целью 1.1580.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 27.07.2018 г.

Европейские инвесторы все еще полны оптимизма

Торги в Европе на рыках акций в пятницу продолжаются на положительной территории. Инвесторы
Позитивно оценивают достигнутые договоренности между ЕС и США. Пока рынок не обращает внимание на то, что они являются фактически односторонне выгодными для Штатов. Но участников торгов радует, похоже, что пока не видно продолжения эскалации торгового конфликта, что само по себе уже неплохо.
Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:

DAX 30 - 12.840,85 (+0.25%)
FTSE 100 - 7.677,84 (+0.19%)
CAC 40 – 5.487,46 (+0.13%)

На валютном рынке доллар США торгуется разнонаправленно по отношению к основным валютам. Он получает небольшую поддержку против евро и новозеландского доллара. Заметнее всего он теряет к иене (-0.18%). В центре внимания инвесторов публикация данных ВВП США за второй квартал, которые должны будут продемонстрировать усиление роста до 4.1% против 2.0% за предыдущий период.
Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1642 (-0.01%), GBPUSD - 1.3113 (+0.03%), USDJPY – 111.03 (-0.18%).

Цены на сырую нефть на торгах в Европе снижаются, по-прежнему оставаясь в «боковике» на волне разнонаправленного влияния различных сил как позитивных, так и негативных. Североморская марка нефти Brent на момент написания комментария теряет 0.23% до 74.37 долларов за баррель. Американская марка WTI снижается на 0.27% до 69.42 доллара за баррель.

Если данные ВВП США не подкачают, следует ожидать продолжения локального укрепления курса американской валюты.

В пятницу внимание будет обращено на публикацию данных ВВП США за второй квартал, к результату заседания ЦБ РФ по денежной политике и ВВП России. Кроме этого, будет представлен большой пакет экономических данных от Мичиганского университета.

Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

Технический анализ финансовых на неделю 30.07 – 03.08.2018
EUR/USD
Ситуация по евро не поменялась: пара все ещё торгуется внутри локального диапазона между уровнем поддержки 1.1517 и уровнем сопротивления 1.1827, в котором сконцентрирован крупный объем.

Таким образом, мы можем рассматривать новые сделки только после уверенного выхода цены из локальной консолидации. Пробойное движение должно быть резким и поддержано крупным объемом, что застрахует нас от ложного пробоя и будет более точным сигналом для входа в рынок.

Итог: ждем выхода цены из диапазона.
GBP/USD
Аналогичная ситуация по фунту: цена все ещё находится внутри локального диапазона между 2 сильными уровнями. Это поддержка 1.2970 и сопротивление 1.3345. Как видно с объемного графика, крупный объем сосредоточен внутри данной консолидации.

Учитывая эти факторы, наилучшим решением по фунту будет дождаться резкого и стремительного выхода цены из консолидации. Пробойное движение должно быть поддержано крупным объемом, что застрахует нас от ложного пробоя и будет более надежным сигналом для входа в рынок.

Итог: новые сделки только после уверенного выхода цены из диапазона.
USD/JPY
Йена также торгуется внутри локального диапазона между 2 сильными объемными уровнями. Это поддержка 110.69 и сопротивление 111.70 – 111.85. Крупный объем сконцентрирован в данной консолидации, поэтому новые сделки стоит рассматривать только после уверенного пробоя одного из уровней и выхода пары из неё. Пробойное движение должно быть уверенным и поддержано крупным объемом, что будет более точным сигналом для открытия новых сделок.

Итог: необходимо дождаться выхода пары из локальной консолидации.
Обзор подготовил
Андрей Ольшанецкий
специально для компании ICMarkets

[IC Markets]

Технический анализ финансовых на неделю 30.07 – 03.08.2018
USD/CAD
Канадский доллар сейчас торгуется вблизи нового уровня поддержки 1.3030. Учитывая недавнее резкое падение цены, мы можем рассмотреть сценарий пробоя данной отметки, что позволит нам открывать короткие позиции. Движение должно быть поддержано крупным объемом, что застрахует нас от ложного пробоя. Стоп лосс необходимо ставить чуть выше пробойного объемного бара. Потенциал сделки составляет более 120 пунктов.

Итог: короткие позиции после уверенного пробоя уровня поддержки.
AUD/USD
Австралийский доллар находится в середине локальной консолидации между поддержкой 0.7318 и сопротивлением 0.7480. Таким образом, наш предыдущий сценарий остается актуальным: новые сделки можно открывать только после уверенного выхода цены из диапазона. Пробойное движение должно быть импульсным и поддержано крупным объемом, что будет более надежным сигналом для входа в рынок.

Итог: ждем резкого выхода цены из диапазона.
XAU/USD
Золото также находится внутри локального диапазона чуть выше уровня поддержки 1213.00. Учитывая наличие сильного нисходящего тренда и тот факт, что цена торгуется вблизи данной отметки, мы можем рассмотреть сценарий её пробоя, что будет отличным медвежьим сигналом.

Движение должно быть стремительным и поддержано крупным объемом, что застрахует нас от ложного пробоя и будет более точным сигналом для входа в рынок. Стоп лосс стоит ставить чуть выше пробойного объемного бара. Потенциал сделки составляет более 150 пунктов.

Итог: продажи после пробоя уровня поддержки.
Сентимент: данный индикатор полностью подтверждает наши сценарии по канадскому доллару и золоту, что является неплохим дополнительным сигналом для нас. По остальным валютным парам нам необходимо дождаться уверенного выхода цен из консолидаций и только после этого мы можем открывать новые сделки.

Потенциально хорошие сделки: USD/CAD, XAU/USD
Пока вне рынка: EUR/USD, GBP/USD, USD/JPY, AUD/USD
Обзор подготовил
Андрей Ольшанецкий
специально для компании ICMarkets