Ежедневная аналитика рынков от HY Markets

[HY Markets]

НЕФТЬ - марки WTI остается под давлением как на фоне ожиданий роста предложения сырья на рынке, так и благодаря возобновлению укрепления доллара..





Нефть марки WTI в настоящее время остается ниже $42.00. Далее поддержка находится на $41.64 (минимум 17 августа), затем - в области $40.07 (минимум марта 2009) и $34.03 (минимум февраля 2009 года). Выше $46.94 (максимум 3 августа) откроется дорога на $48.62 (максимум 31 июля) и $49.52 (максимум 29 июля).







ЕВРО - Единая валюта оказалась под давлением в понедельник, несмотря на новости из Греции и слабую статистику США.



В пятницу вечером министры финансов ЕС одобрили финансовую помощь Греции в размере 86 млрд. евро ($95.22 млрд.), что поможет стране избежать банкротства. Деньги будут поступать частями, при этом первый транш Греция получит до 20 августа, когда Афинам предстоит выплатить задолженности перед ЕЦБ в размере €3.2 млрд.



EUR/USD не смог сохранить оптимизм и отошел от сессионных максимумов, сократив дневной рост на фоне восстановления доллара после временной слабости, проявленной в результате публикации разочаровывающего отчета от ФРБ Нью-Йорка.



Внимание инвесторов уже сосредоточено на данных по потребительской статистике США в среду и июльских протоколах заседания FOMC, которые могут прояснить картину насчет вероятности повышения ключевой ставки в июле.



Опубликованные в понедельник данные показали профицит торгового баланса ЕС в июле в размере €26.4 млрд. против €18.8 млрд. месяцем ранее.





EUR/USD торгуется в области $1.1065, при этом ближайшая поддержка находится в районе сессионных минимумов на $1.1050 и далее - на $1.1024 (минимум 12 августа). Сопротивление находится на $1.1124 (максимум 17 августа), $1.1188 (максимум 14 и 13 августа) и $1.1213 (максимум 12 августа).







ИЕНА -Японская валюта консолидируется после попыток укрепиться против доллара.



Утром в понедельник стало известно о снижении ВВП Японии во 2 кв. на 1.6% г/г против прогноза экономистов -1.8% г/г.



Управляющий Банка Японии Курода заявил, что не видит причин дальнейшего ослабления иены. По мнению экспертов пара USD/JPY в ближайшем времени останется в диапазоне 123-125.





USD/JPY сейчас торгуется в районе Y124.40. Поддержка находится на Y124.20 (сессионный минимум) и Y123.80 (минимум 12 августа). Ближайшее сопротивление представлено Y124.60 (максимум 13 августа), затем - в области Y125.26 (максимумы вторника).







ФРАНК- Доллар сохраняет позитивный настрой на фоне ожиданий, что состояние экономики позволит ФРС начать повышение процентной ставки уже в будущем месяце.



Во вторник в 12:30 GMT выйдут данные по рынку жилья США, включающие отчеты по закладке фундаментов и выданным разрешениям на строительство.





USD/CHF укрепляет свои позиции и сейчас тестирует Chf0.9790. Выше сопротивление находится в районе Chf0.9820 и Chf0.9900 (максимум вторника).







СТЕРЛИНГ курс GBP/USD остается под давлением после неудачного тестирования верхней границы своего диапазона.



Накануне утром курс установил 2-недельный максимум, после чего упал к минимумам прошлого четверга в районе $1.5577. Падение стерлинга ускорилось после прохождения $1.5600, несмотря на слабую американскую статистику, которая показала падение индекса деловой активности от ФРБ Нью-Йорка до -14.92 пп с 3.86 пп.



По результатам проведенного Reuters опроса экономистов оценка вероятности повышения ставки Банком Англии до конца 1 кв. 2016 снизилась до 53% против 60% по результатам предыдущего опроса, опубликованного 20 июля.





GBP/USD стабилизировался чуть ниже $1.5600. Сопротивление находится на $1.5620, $1.5645 и $1.5685/90 (дневной максимум). Поддержка расположена на $1.5570/75 (минимум 13 августа), в районе недавних минимумов на $1.5530, ниже - на $1.5460/50.







ЗОЛОТО - стабилизировалось, после чего несколько снизилось в цене на фоне укрепления доллара.

Драгоценный металл сейчас торгуется в районе $1,180 за тройскую унцию.



С технической точки зрения золото пытается продолжить восстановление. Выше $1125.25 целью быков станет $1132.90 (минимум ноября 2014 года). Преодоление $1,134.57 (максимум 20 июля) сделает целью роста $1,145.81 (максимум 17 июля), затем - $1,149.46 (максимум 16 июля).





Ближайшая поддержка расположена в области $1,101.60 (минимум 12 августа), на $1,093.70 (минимум 11 августа) и $1,072.30 (минимум 20 июля).

[HY Markets]

НЕФТЬ - Фьючерсы на нефть смогли восстановиться во вторник и завершили торговую сессию выше $42.00. Напомним, что в понедельник нефть марки WTI закрылась ниже $42 за баррель - это минимальный уровень закрытия за последние 6,5 лет. Аналитики полагают, что цены на нефть продолжат падать в ближайшие недели.



Вечером Американский Институт Нефти сообщил, что коммерческие запасы нефти на прошлой неделе упали на 2.3 млн. баррелей, в то время как аналитики прогнозировали снижение на 1.2 млн. баррелей.



В среду выйдет отчет по запасам сырой нефти от министерства топлива США.





Нефть торгуется выше $42.00. Промежуточное сопротивление представлено $42.90/00 (максимумы вторника и 14 августа). Преодоление $46.94 (максимум 3 августа) откроет дорогу на $48.62 (максимум 31 июля) и в итоге к $49.52 (максимум 29 июля). Ближайшая поддержка отмечается не ранее $41.40 (минимум вторника и 13 августа), ниже - на $40.07 (минимум марта 2009 года) и $34.03 (минимум февраля 2009 года).







ЕВРО - EUR/USD стабилизировался в зоне минимумов $1.1015 - $1.1025.

В отсутствие экономических данных динамика евро будет и далее формироваться под воздействием американской статистики.



Во вторник опубликованные данные показали, что в США розничные продажи в июле составили +0.6% м/м против прогноза +0.5% м/м, а первичные обращения за пособием по безработице достигли 274K против прогноза 270K. Розничные продажи без учета автомобилей (июль) +0.4% против прогноза +0.5%.





EUR/USD в целом остается под давлением. Поддержка находится на $1.1000 (психологически важный уровень) и $1.0961 (минимум 11 августа). Ближайшее сопротивление расположено на $1.1083 (максимум 18 августа) и на $1.1190 (максимум 13 августа) и $1.1215 (максимум 12 августа).







ИЕНА - Японская иена укрепила свои позиции на фоне роста спроса на безопасные активы.



Последние комментарии советника премьер-министра Японии Абе - Хонда - поддержали ранее японскую валюту. Хонда заявил, что у Японии нет необходимости в настоящий момент заниматься дополнительным стимулированием экономики и также отметил, что негативный эффект от повышения налога с продаж снижается.





USD/JPY сейчас торгуется в районе Y124.28. Поддержка находится на Y123.80 (минимум 12 августа). Ближайшее сопротивление представлено Y124.60 (максимум 13 августа), затем - в области Y125.26 (максимумы вторника).







ФРАНК - Доллар США стабилизировался во вторник против корзины основных валют валют, при этом инвесторы воздерживаются от активных действий в преддверии публикации американской статистики.



Несмотря на девальвацию юаня следует отметить сохранение определенных надежд на то, что процентная ставка ФРС США будет повышена в сентябре.



Точнее прогнозировать действия ФРС можно будет после публикации ряда экономических данных и развития ситуации на мировых фондовых рынках.

Падение во вторник на 6% китайского рынка оказало поддержку спросу на безопасные активы, в частности на иену и швейцарский франк.





USD/CHF отступил от вчерашних максимумов в районе Chf0.9790. Выше сопротивление находится в районе Chf0.9820 и Chf0.9900 (максимум вторника). Поддержка расположена на Chf0.9720 (минимумы 22 июня).







СТЕРЛИНГ - Британский фунт стерлингов стремительно вырос против доллара США, при этом GBP/USD установил сессионные максимумы в районе $1.5714 прежде, чем вечером скорректироваться.



Поддержку фунту изначально оказала опубликованная статистика, которая показала, что базовый индекс потребительских цен в годовом выражении достиг пятимесячного максимума и вырос на 1.2%, при этом основной показатель потребительских цен прибавил 0.1% г/г. В разрезе месяца основной показатель снизился меньше, чем прогнозировалось - на 0.2%.



В результате активизировались спекуляции относительно того, что банк Англии может начать повышение процентной ставки уже в ближайшие месяцы.





GBP/USD взлетел к $1.5714 (ближайшее сопротивление) прежде, чем отступить к $1.5642. Далее сопротивление находится на $1.5734 (максимум июля). Прохождение $1.5562 (минимум 18 августа) откроет дорогу на $1.5500 (психологически важный уровень).







ЗОЛОТО - Цены на золото консолидируются в районе $1118 за унцию, поскольку фокус рынка сместился к протоколам ФРС и вероятности повышения ключевой ставки в сентябре.



Учитывая тот факт, что история в девальвацией юаня отходит на второй план, участники рынка обсуждают вероятный тон протоколов FOMC, поскольку на прошлой неделе были опасения, что регулятор может отложить повышение ставки.





Золото торгуется в районе $1117.75 за унцию. Ближайшее сопротивление находится на $1120.40 (пятничный максимум), более важный - на $1132.40 (максимум ноября 2014 года). Поддержка находится на $1111.10 (пятничный минимум) и $1100.

[HY Markets]

НЕФТЬ - Цены на нефть упали в среду, поскольку участник и рынка уже закладывают в цены снижение спроса, которое обычно характерно для осеннего сезона.



Также на динамику повлияла утренняя китайская статистика, которая показала, что экспорт в июле упал на 8.3% г/г (максимальное падение за 4 месяца), а импорт сократился на 8.1% г/г.



Цены на нефть упали после того, как министерство топлива США в среду сообщило, что на прошлой неделе запасы нефти выросли на 2.6 млн. баррелей, в то время как аналитики прогнозировали падение на 1.2 млн. баррелей. Накануне данные Американского Института Нефти показали снижение коммерческих запасов на 2.3 млн. баррелей.





Нефть упала к $40.42. Ближайшая поддержка располагается на $40.00 (психологическая отметка), ниже которой нет значимых уровней вплоть до $34.03 (минимум февраля 2009). Сопротивление находится на $46.94 (максимум 3 августа), $48.62 (пик 31 июля) и $49.52 (максимум 29 июля).



ЕВРО - Единая валюта стремительно выросла на американских торгах в среду на фоне общих продаж доллара.



Днем курс находился под давлением даже после того, как Нижняя палата Бундестага одобрила пакет финансовой помощи в размере €86 млрд. ($95 млрд.), который был одобрен министрами финансов ЕС на прошлой неделе (“за” 454 голосов, “против” 113 голосов, 18 человек воздержались).



Ранее на рынке появилась информация о том, что в партии канцлера Ангелы Меркель не все члены поддерживают эту инициативу и они могли проголосовать “против”.



Между тем, активность на рынках сдержанная в преддверии четверга, когда Греции предстоит погасить существенный долг перед ЕЦБ.





EUR/USD взлетел к максимумам на $1.1130 и стабилизировался в этой области. Сопротивление в районе $1.1186 (пятничный максимум), на $1.1210/20 (максимумы среды) и $1.1260. Ближайшая поддержка расположена в районе $1.1020 (минимумы вторника).



ИЕНА - Иена укрепилась против доллара после публикации протоколов FOMC.



В первой половине дня доллар укрепился против иены после того, как последние статистические данные Японии подтвердили опасения относительно спада китайской экономики, на дол которой приходится пятая часть японского экспорта и импорта. В среду Япония отчиталась о дефиците в размере ¥268.1 млрд. в июле ($2.15 млрд.). Дефицит фиксируется четвертый месяц подряд после того, как экспорт вырос на 7.6% в годовом выражении, а импорт сократился на 3.2%.



Экспорт вырос на фоне роста поставок в США, что компенсировало снижение поставок в Китай. Импорт сократился, поскольку падение цен на нефть снизило стоимость покупаемого газа и нефти с Ближнего Востока и южной Азии.





USD/JPY упал к Y123.70 после публикации протоколов FOMC. Ближайшая поддержка теперь находится на Y123.50 (минимумы 31 июля). Ближайшее сопротивление представлено Y124.60 (максимум 13 августа), затем - в области Y125.26 (максимумы вторника).



ФРАНК - Доллар существенно упал в среду против швейцарского франка и других европейских валют после того, как публикация протокола FOMC несколько снизила спекуляции относительно повышения процентной ставки в сентябре.



Протокол FOMC в частности отметил, что большинство членов комитета полагают, что текущие условия не соответствуют повышению ставки. При этом один из членов комитета высказался за повышение ставки, однако, согласился подождать новых данных; большинство согласно, что слабость на рынке труда исчезнет в ближайшем времени; некоторые полагают, что время повышения ставки еще не наступило, однако, приближается.





USD/CHF прошел поддержку на Сhf0.9680 (канальная линия поддержки от 22 июня) и показал минимумы на Chf0.9640. Ближайшее сопротивление - на Chf0.9780/90. Выше сопротивление находится в районе Chf0.9820 и Chf0.9900 (максимум вторника).



СТЕРЛИНГ - Стерлинг вечером нивелировал ранее понесенные потери на фоне общего падения американской валюты.



До публикации протоколов FOMC представитель ФРС Буллард заявил, что он выступает за постепенное повышение ставки, однако,озабочен финансовой стабильностью. он также отметил, что необходимо быть готовыми к более быстрому повышению ставки с целью противодействия возникновению “пузырей”.



В четверг влияние на динамику стерлинга может оказать британская статистика. В 08:30 GMT Великобритания предоставит данные по розничным продажам за июль.





GBP/USD снова не смог подняться выше $1.5700. Сопротивление находится в области недавних максимумов на $1.5715. Далее сопротивление находится на $1.5734 (максимум июля). Прохождение $1.5530 (минимум среды) откроет дорогу на $1.5500 (психологически важный уровень).



ЗОЛОТО - Цены на золото выросли до месячного пика в среду на фоне неопределенных перспектив китайской экономики, что усилило спрос на золото как на безопасный актив.



Ралли драгоценного металла продолжилось после того, как июльские протоколы FOMC отобразили неоднозначные позиции членов Комитета относительно того, когда центральному банку лучше приступить к повышению процентных ставок.



Это ставит под вопрос вероятность такого шага Федерального резерва в сентябре, на что рассчитывали участники рынка.





Золото торгуется в районе максимумов на $1134.05 за унцию. Ближайшее сопротивление находится на $1140.30 (50% Фибо падения с $1204.80). Поддержка находится на $1111.10 (пятничный минимум) и $1100.

[HY Markets]

НЕФТЬ - марки WTI остается под давлением несмотря на существенное падение доллара.



Цена нефти марки WTI в четверг так и не смогла закрепиться выше $41.00. Давление на цены продолжают оказывать ожидания роста предложения на фоне недостаточного увеличения спроса на сырье в связи с ослаблением темпов роста мировой экономики, в особенности в Китае, являющимся крупнейшим импортером сырья.





Сейчас нефть торгуется чуть ниже $41.00, при этом ближайшее сопротивление находится на $46.94 (максимум 3 августа), затем - на $48.62 (максимум 31 июля) и $49.52 (максимум 29 июля). Преодоление $40.21 (минимум 20 августа) откроет дорогу на $34.03 (минимум февраля 2009 года).







ЕВРО - Единая валюта сохраняет позитивный настрой после того, как в четверг Греция выплатила ЕЦБ долги в размере 3.4 млрд. евро ($3.8 млрд.) . Ранее страна получила первый транш из Стабилизационного фонда ESM.



Также позитивным для единой валюты фактором стало сообщение, что премьер Алексис Ципрас намерен подать в отставку.



EUR/USD ранее получил поддержку после публикации неожиданно слабых данных по рынку труда США.

Так, на прошлой неделе количество американцев, обратившихся на прошлой неделе за пособием по безработице выросло на 4,000 до 277,000. Показатель растет четвертую неделю подряд. Аналитики прогнозировали снижение до 272,000 с пересмотренного показателя за предшествующею неделю в 273,000.



В пятницу, 21 августа, Германия опубликует данные по потребительскому доверию от Gfk в 06:00 GMT.





EUR/USD тестирует $1.1280. Закрепление выше данной отметки откроет дорогу в район $1.1400. Ближайшая поддержка расположена в районе часовых минимумов на $1.1150, ниже - в области $1.1020 (минимумы вторника).







ИЕНА -Японская валюта существенно укрепила свои позиции против доллара на фоне падения последнего против основных валют в связи со снижением вероятности повышения процентной ставки ФРС в сентябре.



USD/JPY отступил после открытия торгов на Wall Street и продолжил снижаться после неудачной попытки закрепиться выше Y124.00. Курс прошел Y123.75 и показал минимумы в районе Y122.80



Также поддержку иене оказало падение доходности правительственных бондов и фондовых индексов.





USD/JPY сейчас торгуется ниже Y123.00. Поддержка находится на Y122.80 (минимум 31 июля), преодоление которой откроет дорогу на Y122.50 и Y122.00. Ближайшее сопротивление представлено Y124.60 (максимум 13 августа), затем - в области Y125.26 (максимумы вторника).







ФРАНК- Доллар остается под давлением после существенного падения накануне, вызванного закрытием части длинных позиций из-за снижения вероятности повышения процентной ставки ФРС в сентябре.





USD/CHF пробил Chf0.9600. Преодоление этого уровня открыло дорогу в зону поддержки Chf0.9560/30. Ниже можно ожидать тестирования области Chf0.9500. Ближайшее сопротивление - на Chf0.9780/90. Выше сопротивление находится в районе Chf0.9820 и Chf0.9900 (максимум вторника).







СТЕРЛИНГ - сохраняет умеренно позитивный настрой и остается в районе верхней границы своего диапазона.



GBP/USD резко снизился после публикации более слабых по сравнению с ожиданиями данных по розничным продажам в Великобритании, после чего компенсировал понесенные ранее потери после публикации более сильных по сравнению с ожиданиями данных о состоянии активности в промышленном секторе Великобритании и возобновил рост на фоне повсеместного ослабления доллара.



Кроме того, в качестве поддержки для стерлинга следует отметить заявление члена совета управляющих банка Англии Дэвида Майлза о том, что повышение ставки состоится “довольно скоро”.





GBP/USD вырос до $1.5700 и продолжает сохранять оптимизм. Сопротивление находится в области недавних максимумов на $1.5715. Далее сопротивление находится на $1.5734 (максимум июля). Прохождение $1.5562 (минимум 18 августа) откроет дорогу на $1.5500 (психологически важный уровень).







ЗОЛОТО - резко выросло накануне и сохраняет позитивный настрой в пятницу на фоне роста спроса на безопасные активы из-за ослабления доллара.

Драгоценный металл сейчас торгуется в районе $1,162.00 за тройскую унцию.





Золото накануне выросло на 2.14% до $1,152.10 за унцию, при этом прохождение $1,156.85 (максимум 15 июля) открывает дорогу на $1,164.77 (максимум 13 июля) и $1,174.88 (максимум 6 июля). Ближайшая поддержка находится на $1,132.40 (минимум 20 августа), после чего - на $1,115.80 (минимум 19 августа) и $1,109.00 (минимум 18 августа).

[HY Markets]

НЕФТЬ - марки WTI остается под давлением несмотря на существенное падение доллара.



Цена нефти марки WTI так и не смогла закрепиться выше $41.00. Давление на цены продолжают оказывать ожидания роста предложения на фоне недостаточного увеличения спроса на сырье в связи с ослаблением темпов роста мировой экономики, в особенности в Китае, являющимся крупнейшим импортером сырья.





Сейчас нефть торгуется ниже $41.00, при этом ближайшее сопротивление находится на $46.94 (максимум 3 августа), затем - на $48.62 (максимум 31 июля) и $49.52 (максимум 29 июля). Преодоление $40.21 (минимум 20 августа) откроет дорогу на $34.03 (минимум февраля 2009 года).







ЕВРО - Единая валюта сохраняет позитивный настрой на фоне общей тенденции падения доллара и роста спроса на европейскую валюту в связи с определенным прогрессом в отношении Греции.

Рынки позитивно восприняли отставку премьер-министра Ципраса и сообщение о расколе в правящей коалиции.



Согласно СМИ, отколовшиеся от партии Сирица политики, выступавшие против жестких мер, предлагаемых в обмен на финансовую помощь стране, пенсионной реформы и других сокращений расходов на содержание госсектора, планируют создать новую партию и участвовать в запланированных на 20 сентября выборах.



В виду отсутствия в понедельник публикации важных экономических данных торги будут проходить под влиянием технических факторов, причем вероятно коррекционное ослабление евро.





EUR/USD сохраняет позитивный настрой и направляется в настоящее время в район $1.14000, закрепление выше которого откроет дорогу к майским пикам в области $1.1465. Ближайшая поддержка расположена в районе часовых минимумов на $1.1150, ниже - в области $1.1020 (минимумы вторника).







ИЕНА -Японская иена укрепила свои позиции на фоне роста спроса на безопасные активы.



В понедельник, 24 августа в 05:00 GMT выйдет индекс опережающих индикаторов в Японии.



По мнению экспертов пара USD/JPY в ближайшем времени останется в диапазоне 123-125.





USD/JPY показал минимумы на Y121.80 и остается под давлением. Ближайшее сопротивление находится на Y123.50 (утренний максимум). Поддержка находится на Y121.80 (трендовая линия поддержки от 16 января). Ниже нет значимых уровней вплоть до Y120.60/40.







ФРАНК- Швейцарский франк сохраняет свои достижения против доллара на фоне сохранения спроса на безопасные активы после того, как слабая китайская статистика еще больше усилила на рынке обеспокоенность относительно перспектив мировой экономики и укрепила опасения относительно того, что Федеральный резерв не пойдет в сентябре на повышение ключевой ставки рефинансирования.



В настоящее время шансы того, что ставка будет повышена в сентябре оцениваются в 45% против 50% в конце июля.



В понедельник в 12:30 GMT выйдет индекс национальной активности Чикагского ФРС.





USD/CHF остается под давлением и торгуется ниже Chf0.9500. Ближайшей целью снижения представляется Chf0.9400 и область июньских минимумов Chf0.9340. Ближайшее сопротивление находится на Chf0.9600, затем - в области Сhf0.9670 (максимумы 20 августа).







СТЕРЛИНГ - существенно не изменил своих позиций и остается в области верхней границы своего диапазона.



Напомним, что на минувшей неделе поддержку фунту оказала опубликованная статистика, которая показала, что базовый индекс потребительских цен в годовом выражении достиг пятимесячного максимума и вырос на 1.2%, при этом основной показатель потребительских цен прибавил 0.1% г/г. В разрезе месяца основной показатель снизился меньше, чем прогнозировалось - на 0.2%.



В результате активизировались спекуляции относительно того, что банк Англии может начать повышение процентной ставки уже в ближайшие месяцы.



Кроме того, в качестве поддержки для стерлинга следует отметить заявление члена совета управляющих банка Англии Дэвида Майлза о том, что повышение ставки состоится “довольно скоро”.





С технической точки зрения GBP/USD вернулся ниже $1.5700. Сопротивление находится в области $1.5734 (максимум июля). Преодоление данной отметки откроет дорогу в направлении $1.5800.

Прохождение $1.5562 (минимум 18 августа) откроет дорогу на $1.5500 (психологически важный уровень).







ЗОЛОТО - резко выросло накануне и сохраняет позитивный настрой на фоне роста спроса на безопасные активы из-за ослабления доллара.





Ближайшее сопротивление отмечается на $1,168.50 (максимум 20 августа) и $1,174.88 (максимум 6 июля). Ближайшая поддержка находится на $1,132.40 (минимум 20 августа), после чего - на $1,115.80 (минимум 19 августа) и $1,109.00 (минимум 18 августа).

[HY Markets]

НЕФТЬ - марки WTI остается под давлением после обвала накануне, спровоцированного падением китайского фондового рынка, что в свою очередь привело к активизации спекуляций относительно замедления роста второй крупнейшей экономики мира и соответствующего снижения спроса на нефть в условиях сохранения и даже роста предложения сырья в связи с возвращением на мировые рынки Ирана и нежеланием стран ОПЭК сокращать объемы добычи.





Сейчас нефть торгуется ниже $39.00, при этом ближайшее сопротивление находится на $39.50 (максимум 24 августа), затем - на $40.50 (верхняя граница нисходящего тренда). С точки зрения более отдаленных перспектив, преодоление $40.21 (минимум 20 августа) открывает дорогу на $34.03 (минимум февраля 2009 года).







ЕВРО - Единая валюта достигла семимесячного максимума против доллара США после того, как инвесторы, напуганные очередным обвалом китайского фондового рынка резко сократили позиции carry trades, увеличив спрос на низкодоходные безопасные активы.



Во вторник, 25 августа в 06:00 GMT выйдет ВВП Германии, а также индекс делового оптимизма от IFO, который в августе ожидается на уровне 107,8 против 108,0.





EUR/USD накануне подскочил до $1.1712, максимального уровня с января текущего года, после чего вернулся к $1.1550.

Ближайшая поддержка располагается на $1.1525 и в случае,если курс сможет удержаться выше данной отметки, в ближайшие дни сохраняется вероятность новой волны роста пары. Ближайшее сопротивление находится на $1.1620 и в районе недавнего пика $1.1712, преодоление которого откроет дорогу на $1.1880.

Развитие нисходящей коррекции откроет дорогу к майским пикам в области $1.1465 и в район $1.1400.







ИЕНА -Японская иена существенно укрепила свои позиции на фоне роста спроса на безопасные активы.



Накануне доллар обвалился до Y116.20 за иену, что является минимальным уровнем за последние 7 месяцев, прежде чем курс восстановился к Y120. В настоящее время давление на пару возобновилось.



По мнению наблюдателей резкое ослабление доллара ставит под сомнение возможность повышения процентной ставки ФРС не только в сентябре, но и до конца текущего года



Доходность 10-летних облигаций Казначейства США опустилась ниже 2%, существенно снизив привлекательность для иностранных инвесторов по сравнению с альтернативными инструментами.





USD/JPY показал максимум на Y120.20, после чего продажи возобновились.

Ближайшее сопротивление находится на Y123.50 (утренний максимум). Поддержка находится на Y118.30 (сессионный минимум). Ниже нет значимых уровней вплоть до Y117.80 и Y116.20.







ФРАНК- Швейцарский франк сохраняет свои достижения против доллара на фоне сохранения спроса на безопасные активы после того, как слабая китайская статистика еще больше усилила на рынке обеспокоенность относительно перспектив мировой экономики и укрепила опасения относительно того, что Федеральный резерв не пойдет в сентябре на повышение ключевой ставки рефинансирования.



В 13:45 GMT выйдет индекс деловой активности в секторе услуг США от Markit. Предварительная оценка ожидается на уровне 56,0 против 55,7.



В 14:00 GMT выйдет отчет о продажах новых домов в США. В июле показатель ожидается на отметке 0,520M против 0,482M.





USD/CHF остается под давлением и торгуется чуть выше Chf0.9300. Ближайшей целью снижения представляется Chf0.9250 и область июньских минимумов Chf0.9150. Ближайшее сопротивление находится на Chf0.9380.







СТЕРЛИНГ - существенно не изменил своих позиций и остается в области верхней границы своего диапазона.





С технической точки зрения GBP/USD вернулся выше $1.5700. Сопротивление находится в области $1.5805/10 (максимумы мая и августа). Преодоление данной отметки откроет дорогу в направлении июньских пиков $1.5910/300.

Прохождение $1.5720 спровоцирует коррекцию в направлении $1.5562 (минимум 18 августа). Преодоление данного уровня откроет дорогу на $1.5500 (психологически важный уровень).







ЗОЛОТО - консолидируется на фоне роста спроса на безопасные активы из-за ослабления доллара накануне.





Ближайшее сопротивление отмечается на $1,168.50 (максимум 20 августа) и $1,174.88 (максимум 6 июля). Ближайшая поддержка находится на $1,145.50 и $1,132.40 (минимум 20 августа), после чего откроется дорога на $1,115.80 (минимум 19 августа) и $1,109.00 (минимум 18 августа).

[HY Markets]

НЕФТЬ - марки WTI накануне восстановилась в цене после достижения многолетнего минимума $38.00 за баррель на фоне укрепления мировых фондовых рынков и спекуляций, что предпринимаемые правительством Китая меры окажут поддержку росту второй крупнейшей экономики мира и крупнейшему потребителю «черного золота»





Нефть во вторник выросла в цене на 3.33 % до $39.53.

С технической точки зрения преодоление $46.94 (максимум 3 августа) откроет дорогу на $48.62 (пик 31 июля) и к $49.52 (максимум 29 июля). Ближайшая поддержка находится на $38.16 (минимум 25 августа), на $34.03 (минимум февраля 2009).







ЕВРО - EUR/USD возобновил снижение на фоне коррекции вчерашнего падения доллара. Евро не был впечатлен целой серией хороших данных по экономике Германии. Так, вышедшие отчеты показали, что во втором квартале рост ВВП Германии составил 0.4%, что оказалось выше 0.3% в первом квартале. В то же время индекс делового климата Ifo в августе вырос до 108.3, по сравнению с июльскими 108.



В среду, 26 августа в 12:30 GMT выйдет отчет о заказах на товары длительного пользования в США. В июле показатель ожидается на уровне -0,5% против 3,4%.





EUR/USD накануне упал в район $1.1400 в ходе возобновления укрепления доллара, после чего также стремительно восстановился к $1.1540. Сопротивление сейчас расположено в области $1.1580. Ключевое сопротивление остается в районе недавнего пика $1.1712, преодоление которого откроет дорогу на $1.1880.







ИЕНА -Американский доллар заметно укрепился против иены после того, как Народный Банк Китая решил принять меры для стабилизации ситуации в экономике.

В результате курс USD/JPY прибавил почти 1.5%, отреагировав на решение НБК снизить ставки.

НБК снизил процентную ставку на 0.25%, чтобы погасить турбулентность на китайском фондовом рынке, равно как и на мировом рынке акций.

Также НБК снизил ставку по годовым займам до 4.6%, а ставку по годовым депозитам до 1.75%. Кроме того, центральный банк снизил ставку требуемых резервов на 0.5%.

Рынки отреагировали на данное решение очень позитивно, а больше всех укрепился доллар.





USD/JPY взлетел до Y120.40, после чего немного откатил. Ближайшее сопротивление остается в районе Y120.40/50. Поддержка находится на Y119.10 (трендовая линия поддержки на часовом графике). Ниже нет значимых уровней вплоть до Y116.00.







ФРАНК- Американский доллар заметно укрепился против франка после того, как Народный Банк Китая решил принять меры для стабилизации ситуации в экономике.

НБК снизил процентную ставку на 0.25%, чтобы погасить турбулентность на китайском фондовом рынке, равно как и на мировом рынке акций.

Также НБК снизил ставку по годовым займам до 4.6%, а ставку по годовым депозитам до 1.75%. Кроме того, центральный банк снизил ставку требуемых резервов на 0.5%.

К завершению дня давление на американскую валюту возобновилось на фоне публикации неоднозначных экономических данных из США, спровоцировавших активизацию спекуляций по поводу того, что ФРС может отложить повышение процентной ставки.

Так, индекс активности в непроизводственном секторе США от Markit Services PMI в августе составил 55.2 против прогноза 56, индекс уверенности потребителей 101.5 против прогноза 93.4, индекс активности в производственном секторе ФРБ Ричмонда 0 против прогноза 10, а индекс активности в непроизводственном секторе ФРБ Филадельфии 15.4 против 8.1 ранее.

В настоящее время рынок фьючерсов на федеральные фонды оценивает шансы того, что ставка будет повышена в сентябре в 25% по сравнению с 48% до девальвации юаня и коррекции мировых фондовых рынков.





USD/CHF протестировал ближайшее сопротивление находится на Chf0.9500, более важное располагается в области Сhf0.9550.

Поддержка находится на Chf0.9380, а боле существенная в районе Chf0.9250. Далее целью станет Chf0.9150.







СТЕРЛИНГ - существенно не изменил своих позиций и остается в рамках своего прежнего диапазона.





С технической точки зрения GBP/USD продолжает коррекцию. Ближайшее сопротивление находится в области $1.5780. Его преодоление ставит целью район $1.5880. Прохождение поддержки на $1.5700 откроет дорогу на $1.5660.







ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото падают в цене на фоне роста курса доллара и снижения спроса на безопасные активы в условиях восстановления мировых рынков акций.





К настоящему моменту золото подешевело на 0.21% до 1135.90, за тройскую унцию, восстановившись из района сессионного минимума 1133. Давление на золото оказывает стабилизация китайского фондового рынка после предпринятых центральным банком страны мер.

Ближайшее сопротивление располагается на 1145 и 1150. Поддержка находится на 1133 (сессионный минимум), ниже которого откроется дорога к 1128.

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы снижаются в среду, несмотря на сокращение недельных запасов нефти в официальных отчетах. Основное давление на котировки оказало падение фьючерсов на бензин примерно на 5%.



В среду министерство топлива США сообщило, что запасы сырой нефти в США на прошлой неделе упали на 5.5 млн. баррелей, в то время как аналитики прогнозировали рост на 1.9 млн. баррелей. Накануне вечером Американский Институт Нефти сообщил, что коммерческие запасы нефти упали на 7.3 млн. баррелей.



Согласно статистике, запасы бензина на прошлой неделе выросли на 1.7 млн. баррелей, а запасы дистиллятов - на 1.4 млн. баррелей. Аналитики прогнозировали снижение запасов бензина на 1.4 млн. баррелей и рост запасов дистиллятов на 700,000 баррелей.





Нефть восстановилась к $38.85. Ближайшая поддержка располагается на $38.50 (минимум среды) и более важная - в области минимумов понедельника на $37.75. Ближайшее сопротивление теперь представлено $39.90 - $40.00 (максимумы понедельника) и $40.50 (минимумы 20 августа).







ЕВРО - Опубликованные данные США усилили давление на EUR/USD, который сейчас торгуется на $1.1355. Статистика США показала, что заказы на товары длительного пользования в июле выросли на 2.0%, в то время как аналитики прогнозировали снижение на 0.4%. Отдельный отчет показал рост заказов за исключением транспорта на 0.6%, что также превысило прогнозы экспертов, ожидавших рост на 0.4%.



Изначально давление на евдиную валюту оказали комментарии представителя ЕЦБ Праета, который намекнул, что ЕЦБ может провести второй раунд “количественного смягчения” в свете низких инфляционных показателей в регионе и недавнего роста курса евро.





EUR/USD упал в район $1.1350 в ходе возобновления укрепления доллара прежде, чем возобновить рост. Ближайшее сопротивление расположено в области $1.1560 (утренний максимум). Ключевое сопротивление остается в районе $1.1720. Преодоление данного уровня откроет дорогу к $1.1850. Ниже $1.1350 (50%) потери могут увеличиться до $1.1280 (38,2% недавнего роста пары).







ИЕНА - Доллар остается под давлением против иены, торгуясь ниже Y120.00, поскольку представитель ФРС Дадли не смог укрепить оптимизм относительно сентябрьского повышения ключевой ставки. Более того, он отметил, что на данный момент ФРС далека от еще большего смягчения монетарной политики.



Представитель Банка Японии Хамада заявил, что курс USDJPY в районе116-118 не является большой опасностью для Абеномики



- Банку Японии нет необходимости немедленно прибегать к дальнейшему смягчению монетарной политики;



- Банк Японии может подождать, чтобы оценить влияние ситуации на китайских рынках на Японию;



- Японии следует повышать налог на продажи в соответствии с планом;



- девальвация китайского юаня негативна для японских экспортеров.





USD/JPY отступает, несмотря на позитивную статистику США. Ближайшее сопротивление остается в районе Y120.40/50. Поддержка находится на Y118.80 (канальная линия поддержки на часовом графике). Ниже Y118.30 нет значимых уровней вплоть до Y116.00.







ФРАНК - Доллар вырос в основном против европейских валют. USD/CHF торгуется в районе дневных максимумов и вчерашних пиков на Chf0.9500/05.

Американская статистика в среду поддержала доллар США после того, как был опубликован сильный отчет по заказам на товары длительного пользования.

Однако потом доллар отступил вслед за пессимистическими комментариями представителя Федерального резерва Дадли, который усилил вероятность того, что регулятор может не повысить ставки в сентябре. Между тем, слабость носила временный характер и доллар снова начал укрепляться после тестирования поддержки на Chf0.9440.



USD/CHF торгуется ниже вчерашнего пика на Chf0.9500, при этом более важное сопротивление располагается в области Сhf0.9550. Поддержка находится на Chf0.9380 (вчерашние минимумы), а более существенная в районе Chf0.9250 (минимумы понедельника).







СТЕРЛИНГ - Фунт продолжает падать и протестировал новые 2-недельные минимумы, поскольку фунт продолжает отступать после того, как опубликованный обзор YouGov показал, что годовые ожидания по потребительской инфляции снизились до 1.4% с 1.6% в июле. Это повышает спекуляции относительно того, что Банк Англии может еще подождать с повышением процентных ставок.



Теперь в фокусе рынка статистика по ВВП США за второй квартал, которая выйдет в четверг.





GBP/USD прошел $1.5560 (38.2% падения с 14 июля по 15 мая) и $1.5500, показав минимумы на $1.5460. Ниже потери могут увеличиться до $1.5423 (минимум 7 августа). Сопротивление находится на $1.5611 (21-дневная МА) и $1.5719 (максимум 26 августа).







ЗОЛОТО - Цены на золото продолжают падать в среду и тестировали новые минимумы в районе $1120 за унцию после того, как сильный отчет по заказам на товары длительного пользования поддержал американский доллар.



С начала недели желтый металл просел почти на 3%, однако золото может получить поддержку в случае, если Федеральный резерв решит не поднимать ключевую ставку рефинансирования на заседании 16 сентября.



Вероятность такого исхода заседания выросла после того, как финансовые рынки оказались под давлением из-за обвала на азиатских рынках. На данный момент вероятность повышения ставки ФРС в сентябре аналитиками оценивается в 21% против 50% в начале августа.





Золото вернулось к $1124.05. Прохождение $1120.00 откроет дорогу на $1100.00. Сопротивление расположено в области $1132.90 (минимум ноября 2014 года) и $1148.50 (минимум 8 июля).

[HY Markets]

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы взлетели более чем на 10% в четверг, при этом рост ускорился после того, как Венесуэла обратилась к ОПЕК с просьбой провести экстренное заседание. Предположительно, это заседание призвано обсудить возможность сокращения объемов добычи с целью сдержать цены на мировых рынках. Венесуэла также попросила ОПЕК рассмотреть координацию действий с Россией, чтобы обсудить стратегию остановки обвала цен на нефть.



В четверг нефть марки WTI выросла в цене на 10.54%. Это максимальный дневной рост с марта 2009 года. В понедельник цены закрылись ниже $39 впервые с февраля 2009 года.





Нефть восстановилась к $42.80. Ближайшее сопротивление теперь представлено $43.20, выше - на $43.90 (50% Фибо падения котировок с $49.90). Ближайшая поддержка располагается на $41.80 (часовой минимум четверга) и более важная - в области $41.20.







ЕВРО - Евро продолжает корректироваться после ралли понедельника и в четверг протестировал психологически важный уровень $1.1200.



Между тем, представитель ЕЦБ, Кёре сегодня отметил, что фундаментально картина складывается в пользу евро:



- инфляция будет удерживаться ниже, но ненамного, отметки 2%;



- Еврозона, это глобальный проект, а не просто система денежного обмена;



- выход любой страны из Еврозоны несомненно поставит вопрос, кто будет следующим, спекуляции на эту тему влекут за собой дестабилизацию.





EUR/USD упал к $1.1200 (максимумы 12 августа) и остается под давлением. Ниже потери могут увеличиться до $1.1120/00 . Ближайшее сопротивление остается на $1.1365 (также 50%), затем - на $1.1400 (минимумы 25 августа).







ИЕНА - Американский доллар слегка укрепился против японской иены в четверг после выхода солидных данных по ВВП и рынку труда США.



Годовые данные по ВВП. во 2 кв. были пересмотрены до 3,7% г/г против 2,3%г/г в 1 кв. и прогноза 3.2%г/г . Первичные обращения за пособием по безработице снизились до трехнедельного минимума 271K против прогноза 274K.





USD/JPY поднялся выше Y121.00, обновил дневные максимумы и вернулся к фигуре. Ближайшее сопротивление расположено на Y121.30/40 (пики четверга), вплоть до Y123.00. Поддержка расположена на Y119.80 (минимумы четверга), затем - на Y119.40 (канальная линия на часовых графиках).







ФРАНК - Доллар сегодня укрепил свои позиции против европейских валют. Поддержку американской валюте оказала не только опубликованная статистика, а также умеренные комментарии представителя ФРС в отношении сроков начала повышения процентных ставок.



Представитель ФРС Эстер Джордж сегодня заявила, что пока нет ничего такого, что могло бы повлиять на экономические прогнозы:



- слишком рано говорить о том, как волатильность рынков влияет на США;



- неясно, будет ли текущая волатильность иметь долгосрочный эффект;n



- политика ФРС влияет на рыночную волатильность;



- дефляция не вызывает беспокойства.



В настоящее время рынок оценивает вероятность повышения процентной ставки ФРС в сентябре в 28% и оценивают средний уровень процентной ставки в 0.375% против 24% в среду, и 48% 18 августа.



В пятницу, 28 августа, Швейцария опубликует данные по ВВП, который во втором квартале ожидается на уровне 0,8% против 1,1%. Это может оказать влияние на динамику курса.





USD/CHF протестировал Chf0.9670 и откатил. Выше сопротивление находится на Chf0.9700, плоть до Chf0.9740/50. Ближайшая поддержка расположена на Chf0.9550 (максимумы 26 августа) и Chf0.9500 (максимумы понедельника).







СТЕРЛИНГ - Фунт продолжил в четверг падение, показав минимумы ниже $1.5400. Британская валюта продолжает сдавать позиции на фоне укрепления американского доллара. Последний на этой неделе получил хорошую поддержку благодаря сильной статистике, включая данные по заказам на товары длительного пользования в США, росту ВВП во втором квартале и первичным обращениям за пособием по безработице.



В пятницу в фокусе рынка будут показатели ВВП Великобритании. Во втором квартале показатель ожидается на уровне 2,6% против 2,6%.





GBP/USD смог восстановиться до $1.5430 (промежуточное сопротивление), однако удержаться выше фигуры не смог и снова отступил. Ниже потери могут увеличиться до $1.5370 (минимумы четверга). Выше $1.5430/40 сопротивление находится на $1.5540 (23.6% Фибо последнего падения).







ЗОЛОТО - Цены на золото прервали 3-дневное снижение в четверг и стабилизировались ниже $1130.



Определенное давление на драгоценный металл оказала сильная статистика США, которые улучшила перспективы ближайшего повышения процентных ставок в США.



Доходность по 2-летним казначейским бондам снизилась, а доллар вырос против корзины валют.





Золото показало минимумы на $1117.90 (промежуточная поддержка). Ближайшее сопротивление находится на $1130 и $1134.30 (максимум 18 августа). Ниже дневных минимумов поддержка находится на $1116.90 (минимум 26 августа).

[HY Markets]

НЕФТЬ - марки WTI корректирует свой вчерашний рост, по итогам которого цена барреля “черного золота” взлетела более чем на 5% накануне, достигнув отметки $49.00. Напомним, что нефть восстанавливается после падения к многолетним минимумам в районе $38.00 на прошлой неделе.

В понедельник катализатором роста цен послужило заявление министерства топлива США о том, что в июне объемы добычи нефти на территории США сократились почти на 9.3 млн. баррелей, а также озвученное ОПЕК намерение относительно готовности начать переговоры с другими производителями о ситуации на рынке.





С технической точки зрения ближайшее сопротивление находится на $49.03 (максимум 31 июля) и $49.91 (максимум 29 июля). Однако прохождение $43.61 (минимум 31 августа) откроет дорогу на $41.78 (минимум 28 августа) и $38.95 (минимум 27 августа).







ЕВРО - курс EUR/USD существенно не изменился после выхода данных по потребительским ценам в Еврозоне, которые показали рост на 1.0% г/г. Данные совпали с прогнозами. В августе рост индекса потребительских цен составил 0.2%, повторив результат июля.

В Германии розничные продажи в июле составили +1.4%, +3.3% г/г против прогноза +1%, +1.5% г/г.



Во вторник в период с 07:55 GMT до 08:30 GMT Германия, ЕС и Великобритания предоставят августовскую статистику по деловой активности в производственном секторе, а германия опубликует отчет по занятости за август в 07:55 GMT.





EUR/USD в настоящее время продолжает консолидацию. Ближайшее сопротивление остается на $1.1300 (утренние максимумы понедельника), затем - на $1.1365 (максимумы 27 августа) и $1.1400 (минимумы 25 августа). Ниже $1.1200 потери могут увеличиться до $1.1120/00.







ИЕНА -Американский доллар несет потери против иены на фоне возобновления снижения мировых фондовых рынков и соответствующего роста спроса на безопасные активы после публикации слабых корпоративных данных из Японии и очередной порции разочаровывающих экономических отчетов из Китая.

В частности китайский PMI в августе снизился до 49.7 против 50.0 в предыдущем месяце, что оказалось самым слабым результатом за последние три года.

Неофициальный индикатор активности в производственном секторе Caixin/Markit China PMI в августе показал падение до 47.3, что является минимальным уровнем с марта 2009 и свидетельствует о сохранении негативных тенденций во второй крупнейшей экономики мира.





USD/JPY достиг нижней границы диапазона последних дней, ограниченного Y120.50 - Y121.35 (ближайшая поддержка/сопротивление). Далее сопротивление находится на Y123.00. Ниже минимумов прошлых четверга-пятницы Y120.50 поддержка расположена на Y120.00 и Y119.80 (канальная линия на часовых графиках).







ФРАНК- Американский доллар несколько снизился против швейцарского франка на фоне роста спроса на последние в связи с возобновлением падения мировых фондовых рынков.



Мы полагаем, что пятничные данные по рынку труда США Nonfarm payrolls позволят с высокой степенью уверенности прогнозировать будет повышена ставка в сентябре или нет.



В случае сильных данных рост американской валюты представляется практически неизбежным.

В настоящее время вероятность повышения ставки в сентябре оценивается рынком 40% против 24% ранее; в октябре 49.6% против 33%, а в декабре 62.7% против 49.2%.



В 12:30 GMT США выпустят августовские данные оп деловой активности в производственном секторе от Института Управления Поставками в 14:00 GMT (прогноз 52.7 пп против 52.7 пп ранее). В это же время выйдет июльский отчет по расходам на строительство.





USD/CHF протестировал Chf0.9690 и слегка откатил. Ближайшее сопротивление находится на Chf0.9700, вплоть до Chf0.9780 (максимумы 17-18 июля). Ближайшая поддержка расположена на Chf0.9570 (минимумы 28 августа).







СТЕРЛИНГ - торгуется неуверенно.



Фунт накануне существенно не изменил своих позиций еще и потому, что рынки Британии закрыты в связи с национальным праздником.



Во вторник в 08:30 GMT Великобритания отчитается об объемах потребительского кредитования.





GBP/USD протестировал недавний минимум $1.5330 ниже которого потери могут увеличиться до $1.5280/70 (максимумы 14 января).

Ближайшее сопротивление $1.5440 (дневные максимумы), после чего возобновил снижение. Более серьезное сопротивление располагается на $1.5540 (23.6% Фибо недавнего падения).







ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото растут на фоне ослабления курса доллара и роста спроса на безопасные активы в условиях возобновления падения мировых рынков акций.

Цены на золото завершили август на оптимистической нотке, поскольку беспокойства на финансовых рынках Китая усилили спрос на драгоценный металл.





С технической точки зрения ближайшее сопротивление располагается на 1145 и 1150. Поддержка находится на 1133, ниже которого откроется дорога к 1128.