Аналитика от брокерской компании Tifia

[Tifia]

GBP/USD: доллар ожидает дальнейшее ослабление

24/01/2018

Текущая динамика

В среду доллар США продолжил снижаться. Опасения, связанные с протекционистской торговой политикой США, вновь вышли на передний план после того как ранее президент США Трамп пригрозил торговыми барьерами для китайских товаров. После этого в СМИ появились сообщения о том, что Китай намерен начать избавляться от государственных облигаций США, что привело к резкому краткосрочному падению доллара. Пока что США не наложили дополнительные пошлины на импорт из Китая. Тем не менее, в понедельник администрация президента США объявила о введении пошлин на импорт дешевых солнечных батарей и стиральных машин, которые производятся в других странах Азии. И это, по словам американского руководства, лишь первый подобный шаг в сфере торговли.

Доходность 10-летних казначейских облигаций США растет, поднявшись до 3-летнего максимума 2,63%. Тем не менее, это не оказывает поддержку доллару, который активно снижается против корзины из других основных валют. Так, в ходе сегодняшней европейской сессии индекс доллара DXY достиг нового многомесячного минимума вблизи отметки 89.50, упав ниже ключевого уровня 90.00.

Вероятно, что в ближайшие несколько месяцев следует ждать продолжения в США политики торговых ограничений на импортные товары, в том числе и из Китая. Это должно привести, теоретически, к ответным мерам со стороны КНР. Эскалация напряженности между США и азиатскими странами, прежде всего с Китаем, на фоне протекционистской торговой политики Белого Дома приведет к еще большему ослаблению доллара. Тем более, что более дешевый доллар выгоден экономике США. Сильная национальная валюта негативно сказывается на американской экономике, делая американский экспорт менее доступным для зарубежных покупателей. Трамп неоднократно заявлял, что дефицит внешней торговли США достиг внушительных 500 млрд долларов именно по этой причине.

В понедельник экономисты Института международных финансов (IIF) сообщили, что, согласно их подсчетам, доллар США по-прежнему переоценен примерно на 10%, несмотря на то, что за прошлый год доллар уже снизился на 7% против корзины из 16 валют, отслеживаемой Wall Street Journal. Таким образом, следует ждать дальнейшего ослабления доллара.

Из новостей на сегодня стоит обратить внимание на публикацию в 14:45 (GMT) индексов деловой активности (PMI) в секторе услуг и производственном секторе США за январь. Ожидается публикация показателей с сильными значениями. Если же они превзойдут ожидания, то доллар может кратковременно укрепиться.

С фундаментальной же точки зрения следует ожидать дальнейшего ослабления доллара.

Межу тем, в 09:30 (GMT) были опубликованы данные с британского рынка труда, указавших на то, что уровень безработицы в ноябре составил 4,3%, что является минимумом за последние 40 лет. Число новых рабочих мест тоже достигло рекордно высокой отметки, тогда как число безработных упало до минимума более чем за 15 лет. Такие данные привел Национальный офис статистики Великобритании.

Однако, более высокий спрос на рабочую силу не привел к ускорению роста заработных плат британцев. Ухудшение финансового положения потребителей после референдума о Brexit, судя по всему, продолжается.

Тем не менее, фунт отреагировал ростом на представленные данные. Пара GBP/USD обновила годовой и многомесячный максимум вблизи отметки 1.4115. В последний раз на данной отметке пара GBP/USD находилась в конце июня 2016 года, накануне проведения референдума по Brexit.

*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics



Уровни поддержки и сопротивления

После того как в начале европейской сессии были опубликованы данные с рынка труда Великобритании и на фоне продолжения общего ослабления доллара, сегодня пара GBP/USD

прорвала важный уровень сопротивления 1.4050 (ЕМА200 на недельном графике) и продолжила рост. В случае закрепления выше уровня 1.4050 GBP/USD направится в сторону уровней сопротивления 1.4180 (ЕМА50 на месячном графике), 1.4250 (верхняя линия восходящего канала на недельном графике).

Сценарий на снижение будет связан с возвратом в зону ниже уровня 1.4050. Пробой уровня поддержки 1.3970 (уровень Фибоначчи 23,6% коррекции к снижению пары GBP/USD в волне, начавшейся в июле 2014 года вблизи уровня 1.7200) спровоцирует дальнейшее снижение к уровню поддержки 1.3700 (ЕМА144 на недельном графике). Более глубокое коррекционное снижение в рамках восходящего тренда допустимо к уровню поддержки 1.3210 (уровень Фибоначчи 23,6% и ЕМА200 на дневном графике).

Пробой ключевого уровня поддержки 1.3210 вернет GBP/USD в глобальный нисходящий тренд, начавшийся в июле 2014 года.

Уровни поддержки: 1.4050, 1.4000, 1.3970, 1.3800, 1.3700, 1.3630, 1.3550, 1.3420, 1.3300, 1.3210

Уровни сопротивления: 1.4100, 1.4180, 1.4250



Торговые сценарии

Sell Stop 1.4070. Stop-Loss 1.4135. Take-Profit 1.4050, 1.4000, 1.3970, 1.3800, 1.3700, 1.3630, 1.3550, 1.3420, 1.3300, 1.3210

Buy Stop 1.4135. Stop-Loss 1.4070. Take-Profit 1.4180, 1.4250







*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker

[Tifia]

EUR/USD: что теперь скажет Марио Драги?

25/01/2018

Текущая динамика

Безусловным центром внимания трейдеров сегодня является заседание, посвященное вопросам монетарной политики, и пресс-конференция ЕЦБ. Вероятность того, что текущие основные процентные ставки ЕЦБ останутся на прежнем уровне (ключевая ставка - на уровне 0%, депозитная ставка - на -0,4%), а объём покупки европейских активов - на уровне 30 млрд евро в месяц, близка к 100%.

Между тем, доллар продолжает масштабное снижение. На текущей неделе доллар получил дополнительный импульс к падению от Института международных финансов (IIF), заявившего, что доллар США, по их подсчетам, по-прежнему переоценен примерно на 10%, от администрации президента США, подписавшего указы об ограничении ввоза дешевых азиатских товаров,

а также от министра финансов США Стивена Мнучина заявившего на всемирном экономическом форуме в швейцарском Давосе о том, что «более слабый доллар позитивно влияет на торговлю».

За последние 3 недели индекс доллара DXY упал на 3,3% до 88,8 пунктов, до трёхлетнего минимума (с декабря 2014 года). Евро укрепился за эти три недели к доллару на те же 3,3% (доля евро в корзине индекса DXY составляет около 58%).

Безусловно, что евродоллар вырос в последние месяцы не только за счет ослабления доллара, но и за счет роста экономики Еврозоны, опережающей по темпам роста американскую экономику.

Однако, сильный евро также не нужен европейской экономике, как сильный доллар – экономике США. Это, в полной мере, относится к другим крупнейшим мировым экономикам. Не исключено, что после усиления национальных валют к доллару со стороны мировых Центробанков последуют ответные действия.

Инвесторы сегодня будут с пристальным вниманием следить за тем, что скажет Марио Драги относительно укрепившегося евро и перспектив программы QE в Еврозоне. Учитывая текущее усиление евро к доллару, Марио Драги вряд ли станет говорить о сворачивании программы стимулирования европейской экономики и постарается охладить пыл покупателей евро.

Если «евробыки» будут разочарованы выступлением Драги, то не исключена коррекция пары EUR/USD. Тем не менее, в среднесрочной перспективе следует ожидать дальнейшего роста пары EUR/USD.

Инвесторы все же постараются сегодня понять, насколько терпимым будет отношение ЕЦБ к усилению евродоллара. В любом случае, в период времени с 12:45 (GMT), когда будет опубликовано решение ЕЦБ по ставкам, до 13:30,когда начнется пресс-конференция ЕЦБ,

Ожидается всплеск волатильности на финансовых рынках.

*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics



Уровни поддержки и сопротивления

Между тем, пара EUR/USD сохраняет позитивную динамику, торгуясь в зоне многомесячных максимумов, выше важных уровней поддержки 1.2330 (ЕМА200 на месячном графике), 1.2200 (уровень Фибоначчи 50% коррекции к падению с уровня 1.3900, начавшемуся в мае 2014 года).

Пара EUR/USD пробила вчера верхнюю границу восходящего канала на дневном графике и продолжает торговаться в восходящем канале на недельном графике, что говорит о сильном восходящем импульсе. Целью дальнейшего роста становятся уровни сопротивления 1.2600 (уровень Фибоначчи 61,8%), 1.2650 (верхняя линия восходящего канала на недельном графике и линия сужающегося треугольника на месячном графике).

Целью нисходящей коррекции в случае пробоя уровня поддержки 1.2360 станут уровни поддержки 1.2200, 1.2060 (максимумы 2017 года), 1.2000 (ЕМА200 на 4-часовом графике и нижняя линия восходящего канала на дневном графике).

Тем не менее, пока что предпочтительны длинные позиции. Лишь в случае пробоя ключевых уровней поддержки 1.1680 (ЕМА200 на недельном графике), 1.1650 (ЕМА200 на дневном графике) можно говорить о развороте бычьего тренда пары EUR/USD.

Уровни поддержки: 1.2400, 1.2360, 1.2330, 1.2200, 1.2100, 1.2060, 1.2000, 1.1900, 1.1855, 1.1790, 1.1735, 1.1680, 1.1650

Уровни сопротивления: 1.2500, 1.2600, 1.2650



Торговые сценарии

Sell Stop 1.2350. Stop-Loss 1.2460. Take-Profit 1.2330, 1.2200, 1.2100, 1.2060, 1.2000, 1.1900, 1.1855, 1.1790, 1.1735, 1.1680, 1.1650

Buy Stop 1.2460. Stop-Loss 1.2350. Take-Profit 1.2500, 1.2600, 1.2650









*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker

[Tifia]

S&P500: американские фондовые индексы по-прежнему растут

26/01/2018

Текущая динамика

В ходе американской торговой сессии в четверг президент США Трамп в интервью CNBC на Международном экономическом форуме в Давосе заявил, что “доллар будет становиться все сильнее и сильнее, и я, в конце концов, хочу увидеть сильный доллар”. Данное заявление Трампа идет вразрез с его прошлогодними высказываниями о пользе дешевого доллара для более успешного продвижения американских товаров на внешний рынок. Об этом, в частности, сказал в среду и министр финансов США Стивен Мнучин. По его мнению, «более слабый доллар позитивно влияет на торговлю».

После вчерашнего заявления Трампа доллар резко подскочил в цене, а пара EUR/USD в моменте снизилась на 120 пунктов. Тем не менее, в ходе азиатской сессии пятницы давление на доллар возобновилось, и его снижение продолжилось с новой силой.

Индекс доллара Wall Street Journal, который отслеживает курс американской валюты против корзины из 16 других основных валют, упал на 0,5% в начале сессии в пятницу. С начала года индекс доллара DXY упал на 3,3% до 88,3 пунктов, до трёхлетнего минимума (с декабря 2014 года). В начале европейской сессии DXY находится вблизи отметки 88.70.

По мнению участников рынка, масштабное снижение доллара продолжится. Причин для разворота его медвежьего тренда пока что нет.

В то же время, американский фондовый рынок продолжает расти. Этому способствует, как слабый доллар, так и позитивная корпоративная отчетность американских компаний.

Ралли на американском фондовом рынке продолжается. В пятницу основные американские индексы достигли новых рекордных максимумов, крайне удачно начав 2018 год.

Инвесторы также продолжают оценивать влияние недавно принятого налогового законопроекта на экономику США.

Трейдеры готовятся к выступлению Трампа в Давосе, которое состоится сегодня в 13:00 (GMT).

Участники рынка также ждут предварительных данных по ВВП США за 4-й квартал. По прогнозу экономистов, рост ВВП в 4-м квартале составил 2,9% - 3,0% годовых. Это станет очередным высоким показателем. Данные по ВВП США будут опубликованы в 13:30 (GMT).

Сильный рост экономики США станет еще одним фактором в пользу дальнейшего роста американских фондовых индексов.

*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics



Уровни поддержки и сопротивления

Индекс S&P500 крайне удачно начал новый год, обновив на этой неделе абсолютный максимум вблизи отметки 2850.0. Рост за неполный первый месяц года составил 6,5%! Индекс S&P500 сохраняет стабильную позитивную динамику с февраля 2016 года. Верхняя граница текущего восходящего канала на недельном графике пробита, а индекс приближается вплотную к верхней границе текущего восходящего канала на дневном графике, торгуясь к началу американской торговой сессии вблизи отметки 2850.0.

Технические индикаторы (OsMA и Стохастик) на 4-часовом, дневном, недельном, месячном графиках рекомендуют длинные позиции.

Выше ключевых уровней поддержки 2550.0 (ЕМА200 на дневном графике), 2610.0 (уровень Фибоначчи 23,6% коррекции к росту с февраля 2016 года) сохраняется долгосрочная восходящая динамика.

Нисходящая коррекция возможна пока что лишь в краткосрочном периоде с целью на уровне поддержки 2740.0 (ЕМА200 на 4-часовом графике, нижняя линия восходящего канала на дневном графике).

Уровни поддержки: 2800.0, 2740.0, 2680.0, 2610.0, 2550.0

Уровни сопротивления: 2850.0, 2900.0



Торговые сценарии

Sell Stop 2795.0. Stop-Loss 2855.0. Цели 2740.0, 2680.0, 2610.0, 2550.0

Buy Stop 2855.0 Stop-Loss 2795.0. Цели 2900.0





*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker

[Tifia]

EUR/USD: предстоит насыщенная событиями неделя

29/01/2018

Текущая динамика

В понедельник доллар предпринимает попытку скорректироваться после многодневного падения. Индекс доллара DXY восстановился к началу европейской сессии, наполовину перекрыв пятничное снижение и достигнув отметки 89.10. В пятницу доллар закрылся со снижением седьмую неделю подряд, и это был самый продолжительный период снижения с 2010 года.

Индекс доллара WSJ, отражающий стоимость доллара против корзины из 16 других валют, также понедельник повысился на 0,2%, немного восстановившись после падения до новых 3-летних минимумов на прошлой неделе.

Масштабному снижению доллара на прошлой неделе способствовали решения администрации Белого Дома ввести ограничения на ввоз в США ряда товаров, произведенных в азиатских странах, а также заявление министра финансов США Стивена Мнучина о том, что "ослабление доллара благоприятно для торговли". Несмотря на текущую коррекцию, доллар остается уязвимым. Негативное отношение инвесторов к доллару сохраняется, и его медвежий тренд остается преобладающим.

На начавшейся неделе ожидается целый блок важнейших событий экономического характера, начиная с заседания ФРС, кончая публикацией в пятницу данных с американского рынка труда за январь. Ввиду этого волатильность на финансовых рынках по-прежнему будет повышенной.

В отношении Еврозоны стоит обратить внимание на публикацию во вторник предварительных данных по ВВП Еврозоны и Франции за 4-й квартал (10:00 GMT) и данных по инфляции потребительских цен в Германии за январь (13:00 GMT). В среду (10:00 GMT) выйдет отчет по инфляции в Еврозоне за январь, а также данные по занятости в Еврозоне и в Германии (09:00 GMT) за январь. В четверг ожидается выход индексов деловой активности (PMI) для производственного сектора Италии, Франции, Германии (08:45, 08:50, 08:55 (GMT), соответственно), Еврозоны (09:00) от Markit. Данные по потребительской инфляции в Италии и по ценам производителей в Еврозоне выйдут в пятницу (10:00 GMT).

Однако, в центре внимания трейдеров будет публикация в пятницу (13:30 GMT) данных с американского рынка труда за январь. Ожидается, что число рабочих мест вне сельского хозяйства выросло на 175 000, что выше среднего значения за шесть месяцев 166 000 (предыдущее значение было +148000). Безработица осталась в январе на уровне 4,1%, почасовая заработная плата американцев выросла на 0,3%.

Если данные подтвердятся или окажутся лучше, стоит ждать укрепления доллара. Насколько доллар укрепится – будет зависеть от данных с американского рынка труда и комментариев руководителей ФРС относительно дальнейших планов американского Центробанка в отношении его монетарной политики. Публикация комментариев ФРС по кредитно-денежной политике намечена на 19:00 (GMT) в среду, одновременно с публикацией решения ФРС по ставкам.

*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics



Уровни поддержки и сопротивления

На прошлой неделе пара EUR/USD достигла очередного многомесячного максимума вблизи отметки 1.2535, продолжая двигаться в восходящих каналах на дневном и недельном графиках, и пытаясь закрепиться в зоне выше важного уровня 1.2330 (ЕМА200 на месячном графике).

Ближайшими целями в случае продолжения роста EUR/USD становятся уровни сопротивления 1.2600 (уровень Фибоначчи 61,8% коррекции к падению с уровня 1.3900, начавшемуся в мае 2014 года), 1.2650 (верхняя линия восходящего канала на недельном графике и верхняя линия сужающегося треугольника на месячном графике). В случае пробоя уровня 1.2650 на повестку дня встанет вопрос о дальнейших планах ЕЦБ в отношении кредитно-денежной политики и насколько ЕЦБ будет терпимым в отношении сильного евро. С технической же точки зрения следующей среднесрочной целью становится уровень сопротивления 1.3900 (уровень Фибоначчи 100%, т.е. начало очередной волны падения EUR/USD в мае 2014 года).

Присутствует сильный восходящий импульс и бычий тренд. Предпочтительны длинные позиции.

Уровни поддержки: 1.2400, 1.2360, 1.2330, 1.2200, 1.2100, 1.2060, 1.2000, 1.1920, 1.1790, 1.1735, 1.1680

Уровни сопротивления: 1.2500, 1.2535, 1.2600, 1.2650



Торговые сценарии

Sell Stop 1.2350. Stop-Loss 1.2440. Take-Profit 1.2330, 1.2200, 1.2100, 1.2060, 1.2000, 1.1900, 1.1855, 1.1790, 1.1735, 1.1680

Buy Stop 1.2440. Stop-Loss 1.2350. Take-Profit 1.2500, 1.2535, 1.2600, 1.2650







*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker

[Tifia]

EUR/USD: сильный медвежий тренд доллара развернуть непросто

30/01/2018

Текущая динамика

После роста в ходе азиатской сессии вторника доллар вновь перешел к снижению в начале европейской сессии. Как показали опубликованные (в 10:00 GMT) Евростатом данные, рост ВВП Еврозоны в 2017 году был самым быстрым за последние 10 лет (+2,5% против +1,8% в 2016 году).

Индекс потребительского доверия в Еврозоне в январе вырос до 1,3 против 0,5 в декабре. Индекс делового оптимизма в промышленности Еврозоны в январе 8,8, в сфере услуг 16,7 против 18,0 в декабре. Экономика Еврозоны демонстрирует отличные темпы роста, а высокий уровень доверия потребителей Еврозоны также свидетельствует о росте экономики и укрепляет евро.

В начале европейской сессии были опубликованы данные по ВВП Франции, и, согласно представленным французским национальным агентством статистики Insee данным, ВВП второй по величине экономики Еврозоны в 2017 году вырос на 1,9% по сравнению с предыдущим годом. Темпы роста экономики Франции резко ускорились в 2017 году. ВВП Франции продемонстрировал самое значительное увеличение с 2011 года. Улучшению экономической ситуации во Франции способствовали политика Европейского центрального банка, направленная на стимулирование экономики страны, а также повышение доверия потребителей, вызванное избранием Эммануэля Макрона на пост президента Франции. Макрон выступал в ходе своей предвыборной кампании за дальнейшее членство Франции в Евросоюзе и усиление экономического сближения с Германией. Его убедительная победа говорит о центростремительных настроениях французских граждан в отношении Евросоюза. Компании и инвесторы благосклонно приняли предпринятые им шаги в области снижения налогов и устранения бюрократических препятствий. Оживление экономики Франции способствовало росту экономики всего валютного блока до самого высокого значения с 2007 года.

В день, когда стали известны итоги 2 тура выборов во Франции, где победу одержал проевропейский политик Макрон, евро резко подорожал. Этот день (7 мая) по праву можно считать отправной точкой уверенного роста евро и пары EUR/USD во втором полугодии 2017 года.

Опубликованные сегодня данные подтверждают тот факт, что европейская экономика растет более быстрыми темпами, чем американская.

Это еще раз может напомнить инвесторам о том, что в других крупнейших мировых экономиках за пределами США ожидается более быстрый рост, что может способствовать более агрессивной монетарной политике мировых центральных банков. Все вместе это может способствовать ускоренному укреплению национальных валют по отношению к доллару.

Между тем, недавние противоречивые высказывания официальных представителей и действия властей США, в том числе президента США Трампа, только усугубляют негативное отношение инвесторов к доллару.

Так, в прошлый четверг, после заявления президента США Дональда Трампа о том, что американская валюта должна быть "сильной", доллар вырос. Днем ранее министр финансов США Стивен Мнучин сказал обратное, опустив доллар до нового трехлетнего минимума.

В ходе экономического форума в Давосе Трамп опять пригрозил принять меры против торговых партнеров. На этот раз он намекнул на возможный ответ на "очень несправедливую" торговую политику ЕС в отношении США. «У меня много проблем с ЕС», - сказал Трамп в одном из интервью британским СМИ. Ранее Трамп неоднократно говорил, что многосторонние торговые соглашения дискриминируют США, и угрожал принять меры. Все это вызывает обеспокоенность инвесторов в связи с вероятностью введения ограничений в торговле и развязывании мировой торговой войны. В январе администрация Белого Дома уже ввела такие ограничения на ввоз в США ряда товаров, произведённых в азиатских странах.

На этой неделе в центре внимания трейдеров будет заседание ФРС и публикация в пятницу данных с американского рынка труда. В среду (19:00 GMT) будет опубликовано решение ФРС по денежно-кредитной политике. Ожидается, что процентная ставка останется без изменений на уровне 1,5%. Ежемесячные данные по числу рабочих мест вне сельского хозяйства США, уровню безработицы и почасовой оплате американцев будут опубликованы в пятницу в 13:30 (GMT). Ожидаются сильные данные. Тем не менее, их вряд ли будет достаточно, чтобы развернуть сильный медвежий тренд доллара.

*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics



Уровни поддержки и сопротивления

После снижения в понедельник и в ходе сегодняшней азиатской сессии пара EUR/USD вновь растет, к середине европейской торговой сессии, полностью перекрыв вчерашнее снижение.

В настоящий момент EUR/USD торгуется вблизи локального уровня сопротивления 1.2430. В случае его пробоя EUR/USD направится в сторону недавнего многомесячного максимума вблизи отметки 1.2535, достигнутого на прошлой неделе.

EUR/USD также пытается закрепиться в зоне выше важного уровня 1.2330 (ЕМА200 на месячном графике), продолжая двигаться в восходящих каналах на дневном и недельном графиках.

Целями в случае продолжения роста EUR/USD становятся уровни сопротивления 1.2600 (уровень Фибоначчи 61,8% коррекции к падению с уровня 1.3900, начавшемуся в мае 2014 года), 1.2650 (верхняя линия восходящего канала на недельном графике и верхняя линия сужающегося треугольника на месячном графике).

В случае пробоя уровня 1.2650 следующей среднесрочной целью становится уровень сопротивления 1.3900 (уровень Фибоначчи 100%, т.е. начало очередной волны падения EUR/USD в мае 2014 года).

Сохраняется сильный восходящий импульс и бычий тренд. Предпочтительны длинные позиции.

Уровни поддержки: 1.2360, 1.2330, 1.2200, 1.2100, 1.2060, 1.2000, 1.1920, 1.1790, 1.1735, 1.1680

Уровни сопротивления: 1.2430, 1.2500, 1.2535, 1.2600, 1.2650



Торговые сценарии

Sell Stop 1.2350. Stop-Loss 1.2440. Take-Profit 1.2330, 1.2200, 1.2100, 1.2060, 1.2000, 1.1900, 1.1855, 1.1790, 1.1735, 1.1680

Buy Stop 1.2440. Stop-Loss 1.2350. Take-Profit 1.2500, 1.2535, 1.2600, 1.2650







*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker

[TifiaFX]

Добрый день!
Предлагаем Вашему вниманию ежедневную аналитику от компании Tifia (ECN Форекс брокер). Будем рады поделиться с Вами нашим мнением.
Вы - наша лучшая мотивация для дальнейшего развития!

ИСПОЛЬЗУЙТЕ ПРЕИМУЩЕСТВА СОЦИАЛЬНОГО ТРЕЙДИНГА С TIFIA!

[TifiaFX]

Nikkey225: Банк Японии продолжит масштабную программу смягчения
08/02/2018
Текущая динамика
Как сообщил сегодня Таможенный департамент Японии, положительное сальдо внешней торговли Японии в декабре выросло на 16,2 млрд иен до 583,9 млрд иен в годовом выражении (предыдущее значение было 181,0 млрд иен и прогноз предполагал рост до 567,7 млрд иен). Экономика Японии сильно зависит от экспорта, и, как следствие, рост торгового профицита свидетельствует о росте экономики страны. Рост спроса на японский экспорт приводит к положительному росту торгового баланса, пополнению госбюджета и является позитивным фактором для JPY и для японского фондового рынка, хотя, как правило, иена и фондовый рынок Японии двигаются в противоположных направлениях.
Вот и сегодня, несмотря на ослабление иены, основной японский фондовый индекс Nikkey225 вырос в ходе азиатской сессии. Тем не менее, хотя японский Nikkei сегодня вырос, индекс все равно может зафиксировать худшую недельную динамику за два года. По итогам торгов в Азии Nikkei225 поднялся на 1,1% до 21890.00 пунктов на фоне роста большинства экспортных секторов. Однако инвесторы пока что предпочитают воздержаться от покупок акций ведущих экспортных компаний из-за опасений насчет волатильности в США.
"Мы не должны позволять себе поддаваться влиянию снижения фондовых рынков, свидетелями которого мы только что стали", - сказал в четверг президент Бундесбанка Йенс Вайдман, выступающий за ужесточение политики ЕЦБ, отметив, что "фондовые индексы США долго росли без заметной коррекции".
Глава Банка Японии Харухико Курода поспешил сегодня успокоить инвесторов, заявив, что японский центральный банк будет продолжать масштабную программу смягчения, поскольку инфляция все еще далека от целевого уровня в 2%. «Пока слишком рано обсуждать сроки и методы выхода из мягкой политики. Продолжим покупать ETF, REIT нынешними темпами», - добавил Курода. Это, практически, уже традиционное в последние месяцы, заявление главы Банка Японии о «готовности к самым решительным мерам по поддержанию экономики Японии». В декабре Курода также говорил о том, что «руководство Банка Японии еще сильнее поддержит цикл роста доходов, поддерживая умеренное повышение зарплат и цен».
Член правления Банка Японии Хитоси Судзуки поддержал сегодня Куроду, отметив, что "складываются условия, необходимые для дальнейшего ускорения темпа роста цен", благодаря сильному рынку труда, а также усилиям правительства, направленным на повышение зарплат, и росту производительности.
Между тем, продажи на рынке долгосрочных гособлигаций продолжились, и доходность 10-летних японских бондов поднялась на 1 б. п. до 0,08%. Доходность 10-летних облигаций США также находится сегодня вблизи максимальных отметок 2.825%, достигнутых в начале текущей недели (2,858%), максимального уровня за последние четыре года. Инвесторы сохраняют осторожность после сильнейших колебаний в последние дни на международных финансовых рынках. Индекс волатильности CBOE находится в начале сегодняшней европейской сессии вблизи отметки 27.75, после того как он подскакивал во вторник до значения 50.00, что в несколько раз выше привычного диапазона вблизи отметок 10.00 и 19.00.
*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics

Уровни поддержки и сопротивления
После того, как в январе индекс Nikkey225 достиг годового максимума вблизи отметки 24200.00, за последние 3 недели индекс сильно снизился, последовав за падением американских фондовых индексов.
С сентября 2017 года, когда последовал бурный рост, индекс Nikkey225 вырос более чем на 25% к отметке 24200.00. Тем не менее, в результате падения, наблюдавшегося в последние дни, индекс Nikkey225 скорректировался примерно на 50% к настоящему моменту. В конце сегодняшней азиатской сессии индекс Nikkey225 торговался уже вблизи отметки 21900.00, чуть выше уровня поддержки 21720.00 (уровень Фибоначчи 50% коррекции к росту с сентября 2017 года).
В случае закрепления индекса Nikkey225 в зоне выше уровня сопротивления 22300.00 (уровень Фибоначчи 38,2%) рост возобновится в сторону недавних максимумов и отметки 24200.00.
Индекс Nikkey225 сохраняет позитивную динамику, торгуясь выше важного долгосрочного уровня поддержки 21490.00 (ЕМА200 на дневном графике).
Пробой уровня поддержки 21490.00 и закрепление ниже уровня поддержки 21140.00 (уровень Фибоначчи 61,8%) будет означать разворот индекса в медвежий тренд. Ближайшей целью в этом случае станет уровень поддержки 20950.00 (нижняя линия нисходящего канала на дневном графике).
Уровни поддержки: 21720.00, 21490.00, 21140.00, 20950.00
Уровни сопротивления: 21920.00, 22300.00, 23020.00, 23400.00, 24200.00

Торговые сценарии
Sell Stop 21600.00. Stop-Loss 22020.00. Цели 21490.00, 21140.00, 20950.00
Buy Stop 22020.00. Stop-Loss 21600.00. Цели 22300.00, 23020.00, 23400.00, 24200.00



*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker

[TifiaFX]

AUD/USD: аргументы в пользу повышения процентных ставок РБА отсутствуют
09/02/2018
Текущая динамика
В отличие от ФРС, другие крупнейшие мировые центральные банки не торопятся ужесточать свои монетарные политики. После того как ранее на этой неделе РБ Австралии и РБ Новой Зеландии решили не менять свои процентные ставки, в четверг еще один центральный банк, Банк Англии, принял решение оставить процентную ставку на текущем уровне 0,5%, что совпало с ожиданиями участников рынка. Риторика сопроводительных заявлений и комментариев представителей этих банков также были мягкими.
В тон этим заявлениям в четверг высказались также руководители Банка Японии. Так, глава Банка Японии Харухико Курода заявил, что японский центральный банк будет продолжать масштабную программу смягчения, поскольку инфляция все еще далека от целевого уровня в 2%. «Пока слишком рано обсуждать сроки и методы выхода из мягкой политики. Продолжим покупать ETF, REIT нынешними темпами», - добавил Курода. Член правления Банка Японии Хитоси Судзуки поддержал Куроду, отметив, что "складываются условия, необходимые для дальнейшего ускорения темпа роста цен", благодаря сильному рынку труда, а также усилиям правительства, направленным на повышение зарплат, и росту производительности.
В ходе сегодняшней азиатской сессии РБА опубликовал комментарии к своему решению сохранить процентную ставку на текущем уровне. Ключевая ставка РБА остается на рекордно низком для РБА уровне в 1,5% с середины 2016 года, и экономисты полагают, что центральный банк не будет ее менять и после 2019 года.
Резервный банк Австралии прогнозирует сохранение замедленной инфляции и невозможность достичь полной занятости на протяжении ближайших лет. В РБА ожидают, что базовая инфляция будет ускоряться постепенно и достигнет нижней границы целевого диапазона в 2%-3% к середине 2019 года. А темпы базовой инфляции имеют критическое значение для денежно-кредитной политики РБА. Главным источником неопределенности для РБА остается замедленный рост заработных плат. Ускорение роста зарплат является необходимым условием для достижения целевого диапазона инфляции в 2%-3%. РБА дал прогноз по безработице - 5,25% к концу 2018 года. В настоящее время уровень безработицы составляет 5,5%. Таким образом, безработица останется выше 5%, что, по мнению РБА, не соответствует полной занятости и существенно снижает необходимость ужесточения монетарной политики, несмотря на то, что экономический рост в стране будет ускоряться и к середине 2019 года составит 3,5% годовых.
Таким образом, прогнозы РБА отражают комментарии управляющего Филипа Лоу, который в четверг заявил об отсутствии аргументов в пользу повышения процентных ставок в краткосрочной перспективе.
В то же время, ФРС, похоже, не намерена отступать от своих планов по ужесточению монетарной политики. Так, президент Федерального резервного банка Канзас-Сити и член FOMC с правом голоса, Эстер Джордж, заявила в четверг, что Комитет по операциям на открытом рынке сейчас предполагает повысить ставки три раза в этом году и три раза в 2019 году. По ее словам, "это - логичный основной сценарий на случай, если перспективы существенно не изменятся".
Несмотря на то, что многие экономисты скептически относятся к текущему укреплению американского доллара, считая, что его рост будет краткосрочным и обеспечит возможности для его продажи на более высоких уровнях, более аккуратной долгосрочной торговой стратегией в отношении пары AUD/USD будет короткая позиция.
На фоне разной направленности монетарных политик в США и Австралии, следует ожидать дальнейшего снижения пары AUD/USD.
*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics

Уровни поддержки и сопротивления
Достигнув в конце января многомесячных максимумов вблизи уровня сопротивления 0.8130 (ЕМА200 на месячном графике), за две последние недели пара AUD/USD растеряла все достижения, полученные с октября 2017 года. В последний раз вблизи отметки 0.8130 пара AUD/USD находилась в мае 2015 года. В начале сегодняшней европейской сессии пара AUD/USD торгуется вблизи важных уровней поддержки 0.7750 (ЕМА200), 0.7780 (ЕМА144 на дневном графике), 0.7800 (ЕМА144 на недельном графике). Снизившись с уровня 0.8130, пара AUD/USD к настоящему моменту потеряла за две недели 4,5%.
Индикаторы OsMA и Стохастик на дневном, недельном графиках развернулись на короткие позиции.
Сценарий на дальнейшее снижение предполагает пробой уровня поддержки 0.7750 и возобновление глобального нисходящего тренда, в котором пара AUD/USD находится с августа 2011 года. Ближайшие цели снижения – уровни поддержки 0.7500 (минимумы декабря), 0.7330 (минимумы мая 2017 года).
В случае же возобновления негативного отношения инвесторов к американскому доллару пара AUD/USD вернется в коррекционный восходящий тренд, начавшийся в январе 2016 года с уровня 0.6830. Первым сигналом для возобновления покупок пары AUD/USD станет пробой уровня сопротивления 0.7820 (уровень Фибоначчи 23,6% коррекции к волне снижения пары с августа 2011 года и уровня 1.1030. Минимум этой волны находится вблизи уровня 0.6830). Закрепление в зоне выше уровней сопротивления 0.7900 (ЕМА200 на 4-часовом графике), 0.7950 (ЕМА200 на недельном графике) подтвердит сценарий на возобновление роста пары AUD/USD.
Уровни поддержки: 0.7780, 0.7750, 0.7620, 0.7500, 0.7330
Уровни сопротивления: 0.7820, 0.7900, 0.7950, 0.8000, 0.8130

Торговые сценарии
Sell Stop 0.7740. Stop-Loss 0.7830. Take-Profit 0.7700, 0.7620, 0.7500, 0.7330
Buy Stop 0.7830. Stop-Loss 0.7740. Take-Profit 0.7900, 0.7950, 0.8000, 0.8130



*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker

[TifiaFX]

S&P500: Инвесторы пытаются понять происходящие на рынке движения
12/02/2018
Текущая динамика
Основные американские фондовые индексы сегодня продолжили восстановление. К началу сегодняшней европейской сессии американские фондовые индексы примерно наполовину восстановили потери, понесённые на прошлой неделе, ставшей худшей за последние несколько лет. Восстановление началось еще в пятницу вечером.
Риски более быстрого ужесточения монетарной политики со стороны ФРС на фоне ожиданий
усиления инфляции спровоцировали колебания на фондовых рынках в последние две недели.
Если инфляция действительно усилится, ФРС вынуждена будет быстрее повышать процентные ставки, чтобы удержать ситуацию под контролем и избежать гиперинфляции. А это приведет к увеличению доходности гособлигаций, что может отразиться на росте рынка более рискованных активов.
После непродолжительной во времени консолидации индексов на текущих уровнях медведи могут предпринять новый штурм. Доходность 10-летних облигаций США вновь растет, обновляя абсолютные максимумы, и находится в начале сегодняшней европейской сессии вблизи отметки 2.900%, максимального уровня за последние четыре года. Доходность гособлигаций растет, что облегчает задачу ФРС для повышения процентных ставок, а это – негативный фактор для рынка акций.
Индекс волатильности CBOE, так называемый «индекс страха Уолл-стрит», в пятницу вновь поднимался к рекордным значениям после кризиса 2008 года, к уровню 41.00. В прошлый вторник данный индекс подскакивал до значения 50.00, что значительно выше привычного диапазона, сформировавшегося в последние месяцы, между отметками 9.00 и 19.00.
Инвесторы пытаются понять происходящие на рынке резкие и глубокие движения, чтобы оценить их либо как техническую коррекцию после продолжительного роста, либо как результат более глубокой переоценки финансовой ситуации.
На начавшейся неделе инвесторы будут следить за данными по состоянию бюджета США (публикуется в понедельник 19:00 GMT), а также по розничным продажам и потребительским ценам за январь (публикуется в среду 13:30 GMT), которые могут повлиять на динамику американского фондового рынка.
Также, как обычно, в четверг (13:30 GMT) будут опубликованы еженедельные данные с американского рынка труда, а именно, данные по числу первичных (прогноз – 237000 против 221000) и вторичных заявок по безработице. Результат выше ожидаемого укажет на ослабление рынка труда, что негативно отразится на долларе США в краткосрочном периоде.
*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics

Уровни поддержки и сопротивления
И все же долгосрочный уровень поддержки 2560.0 (ЕМА200 на дневном графике) удержал индекс S&P500 от более глубокого снижения. S&P500 перешел в зону выше уровня поддержки 2630.0 (уровень Фибоначчи 23,6% коррекции к росту с февраля 2016 года).
Тем не менее, инвесторы сохраняют осторожность после недавнего обвала на мировых фондовых рынках. Кратковременная негативная тенденция преобладает. О более спокойных покупках S&P500 можно говорить после закрепления индекса в зоне выше уровня сопротивления 2730.0 (ЕМА200 на 4-часовом графике). Первым сигналом для восстановления индекса и рассмотрения длинных позиций станет пробой краткосрочного уровня сопротивления 2695.0 (ЕМА200 на 1-часовом графике).
В случае возобновления роста, индекс S&P500 направится в сторону верхней границы текущего восходящего канала на недельном графике, проходящего вблизи отметки 2877.0 (абсолютные максимумы). В долгосрочном периоде и выше ключевого уровня поддержки 2560.0 (ЕМА200 на дневном графике) все еще сохраняется восходящая динамика.
Однако, говорить о восстановлении позитивной динамики индекса преждевременно.
Несмотря на то, что индикаторы OsMA и Стохастик на 1-часовом, 4-часовом графиках перешли на сторону покупателей, на дневном и недельном графиках индикаторы рекомендуют короткие позиции. Закрепление индекса ниже уровня поддержки 2560.0 поставит под угрозу долгосрочный восходящий тренд.
Уровни поддержки: 2630.0, 2610.0, 2560.0, 2530.0
Уровни сопротивления: 2695.0, 2730.0, 2800.0, 2829.0, 2877.0, 2900.0

Торговые сценарии
Sell Stop 2618.0. Stop-Loss 2670.0. Цели 2610.0, 2560.0, 2530.0
Buy Stop 2670.0 Stop-Loss 2618.0. Цели 2695.0, 2730.0, 2800.0, 2829.0, 2877.0, 2900.0



*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker

[TifiaFX]

DJIA: инвесторы сохраняют осторожность
13/02/2018
Текущая динамика
В понедельник все три основных фондовых индекса США росли вторую сессию подряд, вернув часть потерь, понесенных в течение двух предыдущих недель. Dow Jones Industrial Average вырос на 1,7% до 24601.00 пунктов, S&P 500 - на 1,4% до 2656.00 пунктов, Nasdaq Composite вырос на 1,6% до 6981.00 пунктов.
Ранее на американских, а следом и на всех мировых фондовых рынках, наблюдалось резкое обвальное снижение индексов. Так, S&P 500 за прошлую неделю потерял более 5% из-за признаков укрепления инфляции и повышения доходности гособлигаций, а индекс волатильности CBOE, или VIX, за всю неделю вырос почти на 70%, подскакивая в моменте до отметки 50.00, рекордных значений после кризиса 2008 года.
Риски более быстрого ужесточения монетарной политики со стороны ФРС на фоне ожиданий усиления инфляции спровоцировали колебания на фондовых рынках в последние две недели. Инвесторов также насторожил рост доходности американских гособлигаций. Так, доходность 10-летних облигаций США в понедельник достигла новых абсолютных максимумов вблизи отметки 2.900%, максимальных значений за последние четыре года. Повышение доходности облигаций в начале 2018 года стало одной из причин спада на мировых фондовых рынках. Доходность может вырасти еще больше на фоне нормализации денежно-кредитной политики и дальнейшего усиления мировой экономики. Рост доходности гособлигаций облегчает задачу ФРС для повышения процентных ставок. Фондовый рынок спокойно перенес бы одно-два повышения ставки. В прошлом году бывший глава ФРС Джанет Йеллен заявляла, что одного повышения процентной ставки недостаточно для разворота бычьего фондового рынка, но это явилось бы еще одним подтверждением силы экономики США.
Теперь покупатели рискованных активов фондового рынка находятся в замешательстве, поскольку более быстрое повышение ставок может замедлить или приостановить дальнейший рост фондовых индексов. Инвесторы по-прежнему соблюдают осторожность после резких продаж, наблюдавшихся на прошлой неделе, а мировые фондовые рынки вновь снижаются во вторник.
Тем не менее, фондовые индексы США находятся выше критических уровней поддержки. Несмотря на колебания, прошлая неделя создала возможности для выгодных покупок, как считают оптимистично настроенные инвесторы. Принцип «покупай на слухах, продавай на фактах», похоже, может сработать и в этот раз. По крайней мере, он уже сработал в части – «продавай на фактах».
*) Расширенный фундаментальный анализ представлен на сайте компании Tifia Forex Broker в разделе tifia.com/analytics

Уровни поддержки и сопротивления
После того как в конце января DJIA обновил абсолютный максимум вблизи отметки 26620.0, в течение последующих двух недель индекс резко снизился, потеряв примерно 15% и достигнув ключевого уровня поддержки 23200.0 (ЕМА200 на дневном графике).
В последующие дни инвесторы предприняли попытку выкупа индекса вблизи критически важного уровня поддержки, и DJIA вырос на фоне сохраняющейся высокой волатильности фондовых рынков до уровня сопротивления 25200.0 (ЕМА200 на 4-часовом графике).
К настоящему моменту DJIA торгуется вблизи краткосрочного уровня сопротивления 24820.0 (ЕМА200 на 1-часовом графике), выше важного уровня поддержки 24050.0 (уровень Фибоначчи 23,6% коррекции к росту с уровня 15650.0 в волне, начавшейся в январе 2016 года. Максимум данной волны и уровень Фибоначчи 0% находятся вблизи отметки 26620.0).
Между тем, инвесторы сохраняют осторожность, пока DJIA находится в зоне между уровнями 23200.0 и 25200.0. Прорыв в ту или иную сторону определит приоритеты направления дальнейшего движения.
Первым сигналом для возобновления длинных позиций может стать закрепление в зоне выше краткосрочного уровня сопротивления 24820.0 (ЕМА200 на 1-часовом графике). Пробой уровня поддержки 24050.0 может спровоцировать дальнейшее коррекционное нисходящее движение.
Уровни поддержки: 24050.0, 23800.0, 23200.0, 23000.0, 22450.0
Уровни сопротивления: 24820.0, 25200.0

Торговые сценарии
Buy Stop 24970.0. Stop-Loss 24240.0. Take-Profit 25200.0, 26600.0
Sell Stop 24240.0. Stop-Loss 24970.0. Take-Profit 24050.0, 23800.0, 23200.0



*) Актуальную и развернутую аналитику и новости по рынку форекс смотри на сайте tifia.com компании Tifia Forex Broker