Ежедневная аналитика от компании ICMarkets

[IC Markets]

Технический анализ пары GBP/USD на 02.06.2017

Фунт стерлингов сейчас торгуется в консолидации между двумя уровнями: поддержки 1.2783 – 1.2792, после теста которого цена выросла на крупном объеме, и сопротивления 1.2899 – 1.2913, в котором сосредоточен крупный объем, остановивший рост цены. Кроме того, в четверг цена протестировала сопротивление и осталась торговаться в локальном диапазоне, что увеличивает его значение для торговли.



Учитывая сильный рост цены после очередного теста поддержки и общую картину на рынке, стоит отдать предпочтение именно длинным позициям по паре GBP/USD.

Открывать лонги стоит после уверенного пробоя уровня 1.2899 – 1.2913 на крупном объеме с последующей фиксацией цены выше него. Стоп лосс стоит ставить чуть ниже начала пробойного движения. Цель – 1.3040. Соотношение риск прибыль, минимум, 1 к 2.



Что касается сентимента рынка, то он полностью подтверждает наш сценарий открытия длинных позиций по фунту. Данный факт только усиливает вероятность пробойного движения.



Если же цена продолжает торговаться в консолидации, лучще просто оставаться вне рынка.

Обзор подготовил

Ольшанецкий Андрей

специально для компании ICMarkets

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 02.06.2017 г



Отсутствие реакции на позитивные данные NFP заставят думать о сговоре против Трампа



Наблюдая за поведением американской валюты, мы начиная с весны этого года задаемся одним важным вопросом, а почему рынок упорно не хочет замечать того что лежит на поверхности?



После «трампралли» конца 2016 года по итогам президентских выборов доллар получил хорошую поддержку, причем он даже не так заметно реагировал на декабрьское повышение ставок, как следовало ожидать. Но с началом 2017-го он упорно «не хотел» расти при всех для него позитивных факторах – сужающегося дифференциала процентных ставок и перспектив продолжения этого процесса в совокупности с хорошими экономическими данными. Перед мартовским заседанием ФРС даже пришлось провести спецоперацию по бомбардировке рынка сигналами о том, что ставки будут подняты в марте. Но рынок упорно не хотел этого слышать, а сам факт поднятия стоимости заимствований и обещания еще двух повышений проигнорировал, что само по себе является неслыханным.



А потом, что называется пошло-поехало. Отсутствие реакции на сильные данные по инфляции, а также производственных показателей и позитивной ситуации на рынке труда. Причем главной причиной такого поведения, как сообщали СМИ является нестабильная ситуация в политической сфере в Штатах, которая подогревается противостоянием президента Д. Трампа и его противников. Также объяснялось это тем, что обещанная Трампом экономическая реформа «прокатывается» его врагами и не будет реализована.



Это основные аргументы, которые звучат из уст ряда аналитиков и комментаторов в СМИ. А теперь мы постараемся разобраться, так ли это на самом деле или нет.



Да, действительно на фоне «трампралли» доллар вырос и не только, заметим он, но и американский рынок акций и подросли доходности гособлигаций Казначейства США. Но, что мы видим потом. Доллар начал снижаться, причем невзирая на повышение ставок в марте, позитивных экономических данных, которые подтверждали продолжение курса на повышение ставок Федрезервом. Доходности по облигациям пошли вниз, но рынок акций как стоял у своих максимумов, так и продолжает там находиться. Не парадоксально ли это? Мы говорим, да – это не естественно.



Если считать, что на рынках выросли страхи и всякого рода опасения, связанные с политической стабильностью в Штатах, то ослабление доходности облигаций является объяснимым и даже можно рассматривать снижение доллара, как объективное последствие двух первых причин, но сильный рынок акций – это нонсенс. А значит вся эта картина заставляет думать о, вероятно, искусственном создании такой ситуации, хотя мы не являемся сторонниками конспирологических идей. Да эту ситуацию можно было бы также спокойно объяснить теми причинами, которые упоминались выше, но ведь есть ФРС и процесс повышения ставок, а также, что еще более важно это желание ЦБ США начать процесс сокращения своего баланса позднее в этом году. Это поставит крест на остатках мягкой денежной политики, которую проводил банк начиная с первых понижений ставок в 2008 году и трех программ стимулирования экономики. Поэтом мы рассматриваем нынешнее положение дел, как объективный и «ненормальный» дисбаланс, который, возможно0 подогревается искусственно крупными рыночными игроками.



Очередным барометром рынка сегодня станут публикуемые данные по занятости из США. Вышедшие в четверг цифры по количеству новых рабочих мест в частном секторе от ADP оказались сильно выше и позитивнее прогнозов, продемонстрировав рост рабочих мест на 253 000. Но рынок на них отреагировал вяло, доллар получил небольшую поддержку. Рынок даже энергичнее действовал на слабую статистику из Китая.



Подводя итог заметим, что, если сегодня рынок также проигнорирует положительные данные с рынка труда, а ожидается рост количества новых рабочих мест вне сельскохозяйственного сектора на 185 000 и уровень безработицы на предельно низкой отметке в 4.4%, то можно будет действительно начинать думать о том, что на финансовом рынке США идет планомерная игра в сторону оказания давления на ФРС и дискредитации Д. Трампа в его якобы неспособности проводить экономические реформы и руководить страной.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 02.06.17 г.



USDCAD



Новостной фон:

Пара находится выше отметки 1.3500 на волне снижения цен на нефть и неспособности ее продолжить рост. Если данные по занятости из США окажутся сильными пара может получить поддержку.



Техническая картина:

Цена расположена выше средней линии границ полос Боллинджера, выше EМА 5 и ЕМА 13. RSI выше уровня в 50% и демонстрирует приостановку роста. Стохастики расположены под зоной перекупленности и разворачиваются вниз. MACD выше нулевой линии и растет. Индикаторы не подтверждают друг друга.



Торговые рекомендации.

Если цена пробьет отметку 1.3535, есть вероятность ее дальнейшего роста к 1.3600.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets



*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта



КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 02.06.2017 г.



Сильные данные из США поддержат доллар



Торги в Европе на рыках акций в пятницу проходят на позитивной ноте. Рынки продолжают отыгрывать позитивные данные по европейской экономике, которые были опубликованы накануне. На рынок не влияет даже снижение котировок сырой нефти.

Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:



DAX 30 - 12781.50 (+0.92%)

FTSE 100 - 7565.25 (+0.28%)

CAC 40 – 5351.50 (+0.62%)



На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется разнонаправленно. Сильнее всего доллар прибавляет к канадскому доллару (+0.16%), но при этом падает к новозеландскому на 0.33%.



Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1224 (+0.10%), GBPUSD - 1.2866 (-0.13%), USDJPY – 111.52 (+0.13%).



Цены на сырую нефть на торгах в Европе падают. Инвесторы сомневаются в том, что ОПЕК+ удастся решить проблему высокого предложения нефти на мировом рынке, а значит не стоит ожидать роста цен на нее. Brent падает на момент написания комментария на 2.01% до 49.61, а WTI на 2.11% до 47.34.



Мы ожидаем, что доллар может получить локальную поддержку, если данные по занятости окажутся сильными.



Сегодня в фокусе рынка значения по занятости в США, которые дадут ориентир для ФРС в вопросе повышения ставок.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

Технический анализ финансовых рынков на неделю 05.06 – 09.06.2017

EUR/USD

После выхода неутешительных данных по рынку труда в США, пара EUR/USD показала стремительный рост на внушительном объеме. Цена пробила предыдущий уровень сопротивления и установила новый максимум. Также стоит выделить объемную зону 1.1264 – 1.1279, где цена была зафиксирована.



Учитывая сильный рост и продолжение восходящего тренда, по евро стоит рассматривать только покупки. Открывать лонги можно после возобновления роста цены или после теста объемной зоны и отскока вверх. Стоп лосс необходимо ставить под уровень 1.1264. Потенциал роста около 90-100 пунктов.



Итог: по евро лонги в приоритете.

GBP/USD

Фунт продолжает торговаться в консолидации между двумя уровнями: поддержки 1.2783 – 1.2792 и сопротивления 1.2899 – 1.2913. В данном диапазоне сосредоточен очень крупный объем, поэтому после выхода цены из него, скорее всего, начнется локальный тренд.



Таким образом, по фунту необходимо дождаться пробоя консолидации. Учитывая ослабление доллара США, вероятность пробоя сопротивления 1.2899 – 1.2913 более высокая. Открывать лонги стоит после уверенного пробоя данной отметки на крупном объеме. Стоп лосс необходимо ставить под пробойный объемный бар. Цель – 1.3040.



Итог: после пробоя уровня сопротивления покупки в приоритете.

USD/JPY

После публикации пейроллов пара USD/JPY показала сильное снижение и сейчас торгуется вблизи локального минимума. Стоит отметить уровень 110.35, в котором сосредоточен крупный объем, остановивший дальнейшее снижение цены.



После такого сильного импульса стоит рассматривать сугубо короткие позиции по йене. Открывать шорты можно после уверенного пробоя поддержки 110.35. Стоп лосс стоит ставить за уровень 110.60. Потенциал сделки около 110-120 пунктов.



Итог: после пробоя поддержки стоит открывать короткие позиции.

Обзор подготовил

Андрей Ольшанецкий

специально для компании ICMarkets

[IC Markets]

Технический анализ финансовых рынков на неделю 05.06 – 09.06.2017

USD/CAD

Канадский доллар продолжает торговать в консолидации 1.3477 – 1.3524. В данном диапазоне сосредоточен крупный объем, что только усиливает его значение.

Также стоит отметить падение пары USD/CAD на повышенном объеме в пятницу.



Учитывая ослабление доллара США и сильное движение цены вниз, стоит рассмотреть вариант с продажами после пробоя нижней границы консолидации. Движение должно быть резким и на повышенном объеме. Стоп лосс стоит ставить за пробойный объемный бар. Потенциал сделки около 90-100 пунктов.



Итог: торгуем канадский доллар только после выхода из консолидации.

AUD/USD

Австралийский доллар показал сильный рост на фоне ослабления доллара США из-за плохих данных по рынку труда. Было образовано 2 объемных уровня поддержки: 0.7407 – 0.7418 и 0.7430 – 0.7435. Оба уровня содержат крупный объем.



Именно от этих 2 отметок стоит отталкиваться при торговле парой AUD/USD. После теста и отскока от данных уровней, можно открывать покупки. Стоп лосс стоит ставить чуть ниже протестированной поддержки. Потенциал сделки около 70 пунктов.



Итог: по австралийскому доллару покупки в приоритете.

XAU/USD

Золото пробило предыдущий уровень сопротивления и локальный максимум, и цена зафиксировалась выше него. Стоит отметить новый уровень поддержки 1274.10 – 1277.00, в котором сосредоточен крупный объем.



Учитывая восходящий тренд и сильный импульс вверх, стоит рассматривать исключительно длинные позиции. Открывать лонги стоит после возобновления роста цены или с текущего уровня, или после теста поддержки. Стоп лосс стоит ставить под уровнем 1274.10. Потенциал сделки около 130-140 пунктов.



Итог: по золоту длинные позиции в приоритете.

Сентимент: сделки по евро, фунту, йене и золоту подтверждаются настроением рынка. По австралийскому и канадскому долларах ситуация неопределенная.



Лучшие сделки: EUR/USD, XAU/USD

Потенциально хорошие сделки: USD/JPY, AUD/USD

Пока вне рынка: GBP/USD, USD/CAD

Обзор подготовил

Андрей Ольшанецкий

специально для компании ICMarkets

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 05.06.2017 г



Неоднозначные данные NFP не изменили рыночных ожиданий по ставкам ФРС США



Опубликованные в пятницу данные экономической статистики с рынка труда в США оказались смешанными и повторили ту картину, которая была весной, а именно, когда мартовские данные по количеству новых рабочих мест продемонстрировали резкое падение в росте до 79 000 после уже последующего пересмотра, при этом уровень безработицы упал до 4.5% с 4.7%. Тогда это не оказало давления на доллар, так как цифры показателей выглядели просто неестественными, что говорило о каком-то сбое либо в расчетах, либо в нехватке статистических данных. Как потом позднее объяснялось виной этому были крайне сложные погодные условия, которые помешали своевременному сбору информации.



И вот вышедшие в пятницу значения по безработице также оказались «ненормальными» с явной ошибкой, которая, вероятно, позднее будет озвучена. Согласно поступившей статистике в мае американская экономика получила 138 000 новых рабочих мест против консенсус-прогноза роста на 185 000. Коэффициент безработицы снизился до рекордного уровня - апреля 2001 года, когда в экономике страны наблюдался бум роста технологического сектора. Напомним, что даже в предкризисный 2007 год минимальный уровень безработицы был на отметке в 4.4%.



Валютный рынок отреагировал на эти «странные» данные статистики ослаблением доллара, которое было бурным, но не столь сильным. Рынкам «понравились» цифры по количеству новых рабочих мест, так как это укладывается в их парадигму говорящую о том, что ФРС сделает паузу в повышении ставок в июне. Ожидания по ставкам также снизились, но практически незаметно. До момента выхода фьючерсы на ставки по Федеральным фондам показывали вероятность роста ставок в середине этого месяца в 95.8%, но после публикации данных откатили всего до 94.6%, что все равно указывает на очень высокую вероятность роста ставок, фактически 100% в своей реальности.



Наблюдая за поведением рынка, а также учитывая комментарий представителя ФРС Харкера, который выступал уже после выхода данных, можно говорить о том, что возможность поднятия стоимости заимствований Федрезервом остается очень высокой. Президент Федерального резервного банка Филадельфии П. Харкер в пятницу сообщил, что он по прежнему ждет повышения ставок несмотря на обнародованные данные по количеству новых рабочих мест.



«Учитывая хорошее состояние экономики, я по-прежнему считаю уместным в 2017 году повысить процентные ставки еще два раза, каждый раз на 25 базисных пунктов», - сообщил П. Харкер. (DJ Newswires)



Харкер был последним, кто выступал до заседания ФРС по ставкам. С понедельника начнется режим «тишины», когда члены ЦБ США не имеют право выступать и давать комментарии по экономическим вопросам. До этого также высказывались его коллеги и они также дали понять, что ждут дальнейшего повышения процентных ставок, кто-то из них прямо об этом говорил, а кто-то давал намеки, что не возражает против этого.



Поэтому оценивая вероятное развитие событий, мы считаем, что повышение ставок состоится на 0.25%, но что наиболее важным будет по итогам заседания - это обсуждение темы начала сокращения баланса ЦБ США этой осенью. Это даже более важное мероприятие, чем продолжение цикла увеличения ставок, так как приведет к прекращению процесса реинвестирования ФРС США на облигационном рынке, который был начат в период кризиса и являлся одним из столпов стимулирования экономики наряду с понижением ставок до нулевых отметок и трех программ QE.



На наш взгляд, это станет важным условием прекращения ослабления доллара и разворота его сторону роста.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 05.06.17 г.



EURUSD



Новостной фон:

Пара по-прежнему получает поддержку на волне двух факторов, с одно стороны, странной «слабости» доллара США, а с другой, сильных ожиданий, что на заседание ЕЦБ определит сроки начала сокращения стимулов. До этого момента пара вероятнее всего будет консолидироваться в боковом диапазоне.



Техническая картина:

Цена находится выше уровня разворота PIVOT 1.1256. Объемы перед открытием торгов в Европе остаются не высокими. Momentum снижается.



Торговые рекомендации.

Прорыв парой уровня 1.1255 станет веским основание для падения цены к 1.1165.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets



*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

[IC Markets]

КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 05.06.2017 г.



Доллар остается под давлением, но это не на долго



Торги в Европе на рыках акций в понедельник проходят разнонаправленно на волне выхода сильных данных по экономике еврозоны и Германии, которые были опубликованы сегодня утром, а также слабых значений индекса деловой активности в секторе услуг Великобритании. Негативом для британского индекса также были теракты в субботу, которые вызвали значительные волнения в обществе и политических кругах страны.

Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:



DAX 30 - 12822.94 (+1.25%)

FTSE 100 - 7524.50 (-0.31%)

CAC 40 – 5315.50 (-0.52%)



На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется разнонаправленно. Сильнее всего доллар падает к австралийской валюте (-0.50%). Австралийский доллар получил поддержку благодаря выходу сильных данных индекса деловой активности в секторе услуг.



Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1265 (-0.13%), GBPUSD - 1.2898 (+0.09%), USDJPY – 110.48 (+0.08%).



Цены на сырую нефть на торгах в Европе подрастают в ожидании очередных данных по запасам нефти и нефтепродуктов в Штатах. Пятничные данные по количеству действующих буровых вышек от Baker Hughes Inc продемонстрировали их увеличение на 11 штук с 722 до 733. Brent растет на момент написания комментария на 0.28% до 50.09, а WTI на 0.42% до 47.86.



Мы ожидаем, что доллар может получить поддержку на этой неделе на волне решения ЕЦБ не менять свою денежно-кредитную политику, а также сохраняющих высоких ожиданий повышения ставок ФРС на следующей неделе.



Сегодня в фокусе рынка выход большого пакета экономических данных из США, где наиболее интересными будут цифры индекса деловой активности в непроизводственном секторе, а также затраты на рабочую силу и индексы деловой активности в секторе услуг.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

Технический анализ пары EUR/USD на 06.06.2017

В понедельник пара EUR/USD показала довольно резкой падение от уровня сопротивления 1.1264 – 1.1279. Тем не менее, данный медвежий импульс был без объема, поэтому его стоит расценивать как сугубо техническую коррекцию цены после сильного роста в пятницу. Кроме того, на азиатской сессии EUR/USD полностью поглотила вчерашнее падение и сейчас торгуется в уровне сопротивления, что является хорошим знаком к его возможному пробою.



Открывать длинные позиции стоит после уверенного пробоя уровня 1.1264 – 1.1279 на повышенном объеме с дальнейшей фиксацией цены выше него, чтобы избежать ложного пробоя. Стоп лосс стоит ставить под пробойный объемный бар или начало пробойного движения. Потенциал сделки составляет 90 пунктов.



Что касается сентимента рынка, то данный показатель полностью подтверждает наш сценарий открытия длинных позиций по евро после пробоя ценой уровня сопротивления. Среди розничных трейдеров 79% находятся в коротки позициях, а учитывая, что мы работаем против толпы, то это отличный бычий сигнал.



Обзор подготовил

Ольшанецкий Андрей

специально для компании ICMarkets

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 06.06.2017 г.



Рост евро идет на ложных ожиданиях изменения денежной политики ЕЦБ



В понедельник мировые рынки характеризовались заметно более низкой активностью перед важными событиями наступившей недели, к которым в первую очередь следует отнести заседание ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Европейский центральный банк будет первым в череде мировых ЦБ, которые проведут свои заседания в этом месяце.



От него рынок ждет каких-то сигналов по животрепещущей теме – перспектив сокращения программ стимулирующих мер. На волне последних сильных данных по европейской экономике, а также победы в президентских выборах центристов во Франции, единая валюта получала поддержку. Но оценивая общую картину стоит повнимательнее взглянуть на то, а что все-таки было глубинной причиной для укрепления евро в первую очередь против американского доллара на валютных рынках? Неужели только итоги выборов во Франции, которые сняли часть политических опасений или наоборот напряженность в американском политикуме в связи с президентством Д. Трампа?



Да, конечно, это сыграло свою роль, но, на наш взгляд не основную. Политические скандалы вокруг Трампа реально оказали только временное давление на доллар и поддержали евро в тот период. Спекулятивные ожидания, что ЕЦБ объявит о начале сокращения стимулов ближе к концу текущего года, также способствовали росту евро. Но ни тот, ни другой не являются основными причинами взлета единой валюты против доллара, особенно в последний месяц. Главная причина кроется в разбалансировке мировых рынков, которое и стало прессингом для доллара, причем на фоне высоких ожиданий по повышению ставок ФРС на июньском заседании банка.



Причем рынок в данной ситуации вообще игнорирует все сигналы которые посылаются многими членами ФРС, некоторые из которых в открытую говорят о том, что будут поддерживать еще два повышения ставок, а другие хоть об этом и не сообщали, но и не отрицали этого факта.



Публикации в СМИ указывают на то, что рынок по-прежнему считает, что замедление инфляции и коррекционное торможение некоторых экономических показателей станут причиной, если не для отмены решения поднять ставки в этом месяце, то паузы в дальнейших повышениях. Эта тема настойчиво отыгрывается на рынках и муссируется в прессе. Мы ранее уже указывали, что таким способом рынок, по нашему мнению, оказывает давление на американский ЦБ. Если это давление является последствием общих опасений, что, правда, не заметно на рынке акций в США, на фоне политического противостояния между Д. Трампом и его противниками, то оно вряд ли станет основанием для Федрезерва менять свои планы. Но, если это планомерная «атака» на ЦБ в желании заставить его отречься от «посягательства» на мягкую денежную политику, то это уже совершенно другое и здесь ФРС должна проявить решительность и не поддаваться.



Но вернемся к евро. Мы считаем, что в своем коммюнике по итогам двухдневного заседания ЕЦБ, а также М. Драги, глава банка, дадут позитивную оценку изменениям в экономике еврозоны и, возможно, сообщат о том, что мягкая политика имеет свои временные пределы, но вряд ли будет дан сигнал о том, что конкретно в конце этого года или в начале следующего следует будет отказаться от стимулирующих мер. Скорее всего, дверь для стимулирующий мер все еще будет оставлена открытой. Это, вероятнее всего, разочарует рынки, которые переключатся на грядущее заседание ФРС и начнут фиксировать прибыль по единой валюте, которая в первую очередь окажется под давлением против доллара США.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 06.06.17 г.



USDCAD



Новостной фон:

Пара консолидируется выше уровня 1.3440 на волне возобновившегося падения цен на сырую нефть. Она может продолжить снижение, если котировки нефти не остановятся и будут снижаться в дальнейшем.



Техническая картина:

Цена расположена ниже средней линии границ полос Боллинджера, ниже EМА 5 и ЕМА 13. RSI ниже уровня в 50% и плавно снижается. Стохастики расположены над зоной перепроданности и развернулись вниз. MACD ниже нулевой линии и снижается. Индикаторы подтверждают друг друга.



Торговые рекомендации.

Если цена пробьет отметку 1.3440, есть вероятность ее дальнейшего падения к 1.3390.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets



*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта





КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 06.06.2017 г.



Итоги заседания ЕЦБ вряд ли поддержат евро



Торги в Европе на рыках акций во вторник начались со снижением. Участники рынка фиксируют прибыль перед заседанием ЕЦБ, которое начнется в среду, а в четверг озвучит свое решение по денежно политике. Также рынок ожидает выхода данных по запасам нефти и нефтепродуктов от Американского института нефти (API), которые будут озвучены сегодня поздно вечером.

Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:



DAX 30 - 12777.75 (-0.35%)

FTSE 100 - 7511.25 (-0.19%)

CAC 40 – 5286.50 (-0.40%)



На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется разнонаправленно. Сильнее всего доллар падает к новозеландской валюте (-0.43%). Австралийский доллар получил поддержку благодаря позитивному отзыву РБА о перспективах Австралийской экономики несмотря на сохранение ставок на прежнем уровне.



Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1249 (-0.05%), GBPUSD - 1.2940 (+0.26%), USDJPY – 109.62 (-0.77%).



Цены на сырую нефть на торгах в Европе остается под давлением на волне отсутствия веры инвесторов в то, что меры ОПЕК+ будут действенны и будут способствовать росту ставок. Brent снижается на момент написания комментария на 0.26% до 49.34, а WTI на 0.27% до 47.27.



Мы ожидаем, что доллар может получить поддержку на этой неделе на волне решения ЕЦБ не менять свою денежно-кредитную политику, а также сохраняющих высоких ожиданий повышения ставок ФРС на следующей неделе.



Сегодня в фокусе рынка выход данных индекса деловой активности в розничном секторе, индекс доверия инвесторов от Sentix, а также цифры по объему розничных продаж в еврозоне. Позднее выйдут данные индекса деловой активности (PMI) Канады.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

[IC Markets]

Технический анализ пары GBP/USD на 07.06.2017

После пробоя уровня сопротивления фунт скорректировался и сейчас торгуется внутри данного уровня. Коррекция цены была на небольшом объеме, поэтому её не стоит рассматривать как разворотное движение. Более того, объемы были внизу движения, а дельты были преимущественно асковые, что означает перевес покупателей.



Таким образом, наш предыдущий сценарий открытия длинных позиций остается актуальным, но нам следует дождаться начала роста цены от уровня на повышенном объеме, что подтвердит окончательный пробой консолидации и выход цены вверх. Стоп лосс стоит ставить за начало роста или за дневной минимум. Основная цель сделки – уровень 1.3040.



Что касается настроения рынка, то данный показатель полностью подтверждает наш сценарий, так как большинство розничных трейдеров находятся в коротких позициях (работа против толпы).



Если же цена не продолжает свой рост, а торгуется и дальше в консолидации, лучше быть вне рынка по фунту.

Обзор подготовил

Ольшанецкий Андрей

специально для компании ICMarkets

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 07.06.2017 г.



Итоги заседания ФРС могут развернуть движение доллара вверх



Во вторник активность на мировых рынках сильно упала. Инвесторы полностью переключились на грядущие заседания крупнейших мировых ЦБ, которые начинаются заседанием на этой неделе ЕЦБ. Кроме этого, внимание сосредоточено и на результате парламентских выборов в Великобритании.



В последние полгода после прихода к власти в США Д. Трампа, а также напряженной предвыборной президентской компании во Франции, мировые рынки полностью оказались во власти политических событий, которые проявились в высокой степени реагирования рыночных игроков на те или иные новости политического характера. В результате этого пострадал американский доллар, а вот единая европейская валюта наоборот получила поддержку на волне прихода к власти во Франции центристов во главе с М. Макроном и выходящих статистических данных, которые демонстрируют неплохое восстановление экономики еврозоны.



Чаша весов склонилась не в пользу «американца». Доллар стал заложником политической борьбы в США, которая, похоже, похоронила под собой все предвыборные обещания 45-го президента и стала пугать инвесторов нестабильностью. Эти события также стали причиной разбалансировки мировых рынков, в частности американского.



Ранее мы уже указывали на то, что ситуация на финансовом рынке в Штатах явно отличается от нормальной. На волне политической нестабильности и «страхов за будущее Америки» доллар остается под прессингом, что вполне сочетается с падением доходностей по государственным облигациям Казначейства США. Но на этом вся логика и заканчивается, так как в реальности акции компаний также должны были попасть под распродажи, но этого не происходит. Мы уже выражали в этой связи ране даже версию конспирологического характера, указывая на вероятную игру против ФРС, но, вероятнее всего, все обстоит несколько проще.



Политические бури оттолкнули значительное количество инвесторов от рынка, которые переместились в защитные активы и наблюдают со стороны, что ярко выражается в росте стоимости золота, укрепления японской иены, швейцарского франка и повышения интереса к государственным долговым бумагам. Оставшаяся часть спекулятивно настроенных игроков начала манипулировать рынком, разгоняя стоимости активов на рынке акций, играя с курсом доллара на валютном рынке. Причем в данной ситуации доллару даже не могли помочь и очень сильные ожидания по повышению процентных ставок ФРС в этом месяце, которые на момент написания статьи указывают, согласно динамике фьючерсов на ставки по Федеральным фондам, на 95.8% вероятность. Предполагается, что на следующей неделе ставки будут подняты на 0.25%. Ключевая процентная ставка повысится до 1.25% впервые с октября 2008 года. Еще одним важным фактором, который должен поддерживать доллар является заявление Федрезерва о начале сокращения баланса к концу текущего года.



Но доллар не растет на этих важных событиях, что указывает на фоне падения рыночной волатильности и интереса игроков к рискованной игре, что спекулянты воспользовались ухода с рынка значительного количества игроков и толкают его вниз к локальным минимумам, что, скорее всего, в ближайшее время уже по итогам заседания ЦБ США приведет к обратной картине – бурному росту курса американской валюты.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 07.06.17 г.



EURUSD



Новостной фон:

Пара консолидируется у локального минимума в ожидании итогов заседания ЕЦБ по денежной политике. Мы придерживаемся мнения, что результатом заседания банка будет сохранение нынешнего статус кво в монетарной политике, что окажет давление на единую валюту.



Техническая картина:

Цена находится выше уровня разворота PIVOT 1.1256. Объемы перед открытием торгов в Европе упали до нуля. Momentum прекратил снижение.



Торговые рекомендации.

Сегодня пара, похоже, будет торговаться практически без изменений ни же отметки 1.1285, но уже завтра по итогам заседания ЕЦБ она может прорвать уровень 1.1250 и упасть к 1.1165.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets



*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта

[IC Markets]

Технический анализ пары EUR/USD на 08.06.2017

Несмотря на резкий отскок цены от уровня сопротивления 1.1264 – 1.1279, пара EUR/USD не смогла продолжить движение вниз и выросла, полностью поглотив снижение цены. Также стоит отметить, что во время падения объем был сконцентрирован внизу движения, после чего цена возобновила рост.

После очередного теста пара продолжает торговаться под сопротивлением, которое является краеугольным камнем в торговле EUR/USD.



Таким образом, наш предыдущий сценарий остается актуальным, открывать длинные позиции можно только после пробоя уровня 1.1264 – 1.1279. При чем движение цены должно быть резким и на повышенном объеме, чтобы избежать ложного пробоя. После фиксации цены выше данной отметки открываем покупки. Стоп лосс стоит ставить под объемный пробойный бар или начало пробойного движения. Потенциал роста около 90-100 пунктов.



Настроение рынка целиком и полностью подтверждает наш сценарий открытия длинных позиций по евро после пробоя уровня сопротивления.



Обзор подготовил

Ольшанецкий Андрей

специально для компании ICMarkets

[IC Markets]

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР 08.06.2017 г



События «супер четверга» обязательно окажут влияние на мировые рынки



Сегодня пройдут три наиважнейших события, которые обязательно окажут влияние на мировые рынки. Это парламентские выборы в Великобритании, заседание ЕЦБ по денежно-кредитной политике и выступление бывшего руководителя ФБР Дж. Коми.



А теперь давайте рассмотрим эти события с точки зрения их влияния на финансовые рынки. Парламентские выборы в Британии будут проходить на фоне усиления террористических атак, а также фактора Brexit’a. Если отбросить все нюансы и предположить, как отреагирует рынок на тот или иной результат, то следует предположить, что, во-первых, любая ясность всегда также однозначно заставляет инвесторов реагировать. Поэтому, если победу на выборах одержит партия Консерваторов во главе с нынешним премьером Т. Мэй, то это успокоит рынки, но вряд ли приведет к сильному росту стерлинга, так как на второй план выйдет фактор жесткого выхода страны из ЕС. В тоже время, если победу одержат Лейбористы, есть шанс более мягкого варианта Brexit’a, что станет позитивом для британской валюты. Но следует признать, что отсутствие однозначного победителя приведет к «хаосу» и в этом случае фунт однозначно упадет, оказывая негативное влияние на единую валюту.



От ЕЦБ рынки ждут намеков на сроки начала сокращения стимулирующих мер и, если это произойдет, то евро, вероятнее всего, начнут продавать, так как он и так заметно прибавил в последнее время на этих ожиданиях, что будет являться обычной реакцией в русле классического варианта отыгрывания правила «покупай на ожиданиях, продавай по факту». В то же время, если ЕЦБ позитивно оценив состояние европейской экономики сообщит, что пока еще рано рассматривать изменения в денежной политике, падение евро только усилится и будет однозначным. Как указывалось выше, если результат выборов в Британии окажет давление на стерлинг, то это также станет еще одним условием слабости евро.



А теперь итоги политического «мероприятия» в Штатах с участием Дж. Коми, экс-директора ФБР. Если его выступление каким-то образом докажет давление на него со стороны президента Д. Трампа в вопросе «русского следа» в предвыборной компании США в прошлом году – это станет новым этапом раскручивания политического противостояния между президентом и его оппонентами в американском истеблишменте. Это усилит рост напряженности и приведет к повышательной динамике защитных активов - золота, иены, швейцарского франка и государственных облигаций Казначейства США. В этом случае доллар может опять оказаться под давлением, но, вероятнее всего, только локальным и не сильным, так как его поддерживает ожидание повышения ставок ФРС на следующей неделе.



Резюмируя заметим, что сегодня действительно важный день, поэтому рекомендуем дождаться первых итогов тех событий, которые указаны выше прежде, чем принимать решения о новых сделках.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets

ФОРЕКС: ТЕХНИЧЕСКИЙ ВЗГЛЯД 08.06.17 г.



EURUSD



Новостной фон:

Пара консолидируется под уровнем 1.1285 на фоне ожидания решения ЕЦБ по денежной политике, а также парламентских выборов в Британии. Если ЕЦБ не даст сигнала вероятном начале сокращения стимулов, а в Британии не выявится ясный победитель в выборах, то следует ожидать разворота евро вниз и его значительного в перспективе падения.



Техническая картина:

Цена расположена на средней линии границ полос Боллинджера, на уровне EМА 5 и ЕМА 13. RSI выше уровня в 50% и движется горизонтально. Стохастики расположены над уровнем в 50% и формируют треугольник. MACD выше нулевой линии и снижается. Индикаторы подтверждают друг друга.



Торговые рекомендации.

Продаем пару на негативных для евро новостях при пробитии уровня 1.1230 с вероятным поступательным падением к 1.1180, 1.1120 и 1.1070.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets



*Рекомендации, указанные в статье, являются частным мнением эксперта





КОММЕНТАРИЙ К РЫНКУ 08.06.2017 г.



Рынки ждут с нетерпением результата выборов в Британии и итогов заседания ЕЦБ



Торги в Европе на рыках акций в четверг проходят на позитивной ноте перед выборами в Парламент Великобритании и заседания ЕЦБ по денежно-кредитной политике. Несомненно, они окажут влияние на настроение инвесторов, что отразится как на динамике фондового, но и валютного рынков.

Данные основных фондовых индексов тройки крупнейших экономик Европы сегодня позиционируются на момент написания статьи таким образом:



DAX 30 - 12714.50 (+0.33%)

FTSE 100 - 7480.50 (+0.03%)

CAC 40 – 5272.50 (+0.13%)



На валютном рынке доллар США на торгах в Европе торгуется разнонаправленно. Сильнее всего доллар падает к новозеландской валюте (-0.21%). Британский фунт подрастает перед важными выборами в парламент страны.



Пара EURUSD на момент написания статьи находится на уровне 1.1257 (+0.01%), GBPUSD - 1.2973 (+0.11%), USDJPY – 109.69 (-0.12%).



Цены на сырую нефть на торгах в Европе восстанавливаются после обвального падения накануне. Инвесторы продолжают считать, что отсутствие падения запасов в первую очередь бензина в Штатах указывает на сохранение низкого спроса, что будет способствовать росту запасов уже сырой нефти. Brent растет на момент написания комментария на 0.81% до 48.45, а WTI на 0.79% до 46.08.



Мы ожидаем, что на волне итогов заседания ЕЦБ и парламентских выборов в Британии евро и стерлинг окажутся под прессингом.



Сегодня в фокусе рынка парламентские выборы в Британии и заседание ЕЦБ по денежно-кредитной политике.



Сергей Невский, валютный стратег IC Markets